По горячим следам изменения структуры портфелей и логика сделок:

Alenka Value: сегодня из всего портфеля торгуется только En+. Этот актив надо покупать, но ресурсов нет. Поэтому никаких изменений.

Alenka Dividend: Также без изменений. В планах продать ОГК-2, но сегодня она не торгуется. Могла бы быть логика в том, чтобы заменить ЛУКОЙЛ, но если мы продадим, то из-за недостатка маржи не хватит ресурсов, чтобы купить что-то взамен. Поэтому пока просто держим акци

Alenka Dividend (без плеча): ЛУКОЙЛ и ВТБ заменили на префы Сургутнефтегаза и ГМК Норильский Никель.

ВТБ жертва этого кризиса его нужно было заменить. ГМК НорНикель нам кажется более надежным, чем ЛУКОЙЛ.

Владимир Путин объявил о переходе на экспорт за рубли. Как это повлияет на экономику России, и что надо делать Центробанку, чтобы не профукать открывающиеся возможности.

На совещании с членами правительства президент Владимир Путин объявил о том, что российский экспорт переходит на оплату за рубли.

Порадовались мощной речи Президента, а теперь хладнокровно рассуждаем.

Расчёты в долларах и котировки в долларах — это разные проблемы.

Владимир Путин объявил, что газ теперь продаётся только за рубли в Европу. Но в реальности это лишь решает проблему расчетов. Цена по контракту будет по-прежнему формироваться европейскими биржевыми площадками в долларах, а покупатели будут технически платить рублевый эквивалент долларовой цены. Подлинная победа будет, когда на Питерской бирже газ будет котироваться в рублях без оглядки на котировки в долларах и не только российский газ, но и газ Казахстана, Азербайджана, Туркмении и… Катара. Когда в контрактах Газпрома и Новатэка будут прописаны цены рублевые Питерской биржи.

А пока, доллар мимикрирует под сенью рубля.

Вторая проблема — утилизация фантиков. Ну ок, буржуи сейчас через кривые схемы в обход своих же санкций, через Сингапур насуют нам на Московскую биржу долларов/евро в обмен на рубли. И укатают курс рубля до ₽65/$.