Блог им. gnom

Зум с Седым, часть вторая

Продолжение. Начало: https://smart-lab.ru/blog/624051.php

— То есть ты утверждаешь, что можно наблюдать за экономикой онлайн?

— Ага, — Седой на этот раз был выбрит, лысина блестела. Видимо вчера я что-то всколыхнул в его восприятии себя, — современные технологии позволяют уже не ждать всех этих статистик по PMI или ВВП. Первая машинка нам все расскажет!

— потребитель?

— Точно. Ведь в конце концов он определяет основную экономику. Человеку должно быть что-то НАДО. Если ничего не нужно, то ручей у шалаша, прополка картофеля палкой копалкой и туалет с лопухом. Ноль влияния на экономику. А вот как только появляются потребности, так маховик раскручивается, спираль разматывается и понеслась. Один делает одно, другой другое. Одному не хватает на айфон — вот кредит. Вот зарплата тому, кто кредит выдал, вот зарплата тому, кто банк построил, а вот деньги тому, кто камни притащил и вывеску потом нарисовал. И вот у них у всех тоже деньги есть, и они тоже побежали покупать что-то мягче лопуха.

— Да знаю я это. Проходили… (и где-то на подкорке у Гнома появился образ племени Тыкто. прим. автора)

— Ну вот. Конечно знаешь. Теперь самый главный вопрос — как понять, что человеку становится что-то надо, или он довольствуется малым?

— Ну например сколько тратит человек, — предположил я

— Логично. На это можно смотреть, но онлайн статистику тут не получишь. Мои ребята из банков говорят, что транзакции по картам провалились на 30-40%. В штуках. Чеки возможно стали больше, но падение приличное. В штатах тоже есть такая статистика, только она тоже с небольшим запозданием. И там ситуация похожая. Щас, погоди, — Седой начал пыхтеть и что-то кликать мышкой. Включился график.

Зум с Седым, часть вторая
— Но это как бы сигнал однозначный, что первая машинка по тормозам ударила. Давай дальше копать, — Седой отключил демонстрацию экрана.

— Ну не знаю. Траты — это и есть показатель ведь. Разве что-то еще придумать можно?

— Можно, — заулыбался Седой, — ну конечно если все траты видеть в онлайн оно будет лучше, но есть штука с очень высокой корреляцией. 

Седой выждал паузу и торжественно произнес: — Мобильность!

Я пожал плечами. — И?

— Что «И»? Человеку когда что-то надо, он куда-то прется. Это ж очевидно. Можно сидеть дома конечно и заказывать чипсы и нетфликс, но это явно не то, что ждет экономика от индивида. Ему нужно в автосалон, на вокзал, в театр, бар, на заправку. Короче он должен шевелиться!

— Это понятно. И как ее смотреть?

— О! мы подходим к самому интересному. Смотреть можно аж тремя способами. И все три с лагом буквально в несколько дней.

— Давай, показывай уже

Седой снова закопошился и на этот раз экран стал демонстрироваться гораздо быстрее

— Первое, это эпл. Они взяли число запросов на прокладку маршрутов. На машине, пешком и на общественном транспорте. И перед тем как я покажу тебе графики, давай чуток порассуждаем. Когда ты прокладываешь маршрут?

— Когда дорогу не знаю. Или пробки посмотреть.

— Ага. Ну я б сказал, что первое вернее. Пешком пробок нет, на транспорте тоже. Так что да. Когда тебе что-то надо и ты не знаешь где это — смотришь маршрут. Значит прокси этого — необходимость тебе куда-то пойти. Зачем-то. Ну и в итоге потратить денег. Эпл это дает тут:
https://www.apple.com/covid19/mobility

— Возьмем США. Я немного сгладил графики, чтобы недельную сезонность убрать

Зум с Седым, часть вторая

— Ничего себе. То есть на авто народ вернулся?, — удивился я

— Ага. Довольно странно, но факт. Но видишь внизу оранжевая, транспорт?

— Угу. Лежит.

— Лежит, потому что люди боятся толпы. Те, кто брал автобус, теперь на тачке едут. Так что графики можно сложить. И получится примерно серая линия. Активность пешком. Она довольно точно показывает мобильность персоналиев. Около -15% от нормали.

— Ну это ж не так уж и много. В смысле падение не большое, почти восстановились.

— Тут я бы поглядел, — Седой почесал бороду, — Трамп все же гонит всех на улицы. Но давай посмотрим другого провайдера информации. Гугл. Он тоже придумал индекс мобильности. И разбил его на 6 категорий. Смотрит, где бывают его устройста. В парках, на работе, на транспортных узлах, в магазинах, дома… короче вся инфа, и ее тоже можно скачать в экселе, тут: https://www.google.com/covid19/mobility/

— И что США?

— А вот:

Зум с Седым, часть вторая

— Смотри как интересно. Сидение дома и в парках я убрал. Оставил только три коммерческие вещи. И там ситуация грустнее. Процентов 40 пока падение. Из чего можно сделать вывод, что народ начал шариться по стране не продуктивно. И -15% в эппле — это поездки к озеру и к пункту выдачи еды. Но это гипотеза. Давай покажу третий индикатор. Это уже мой собственный.

— У тебя есть какие-то свои данные?!

— Нет. У меня есть какой-то свой мозг. Я вот подумал, если ты куда-то идешь. Ну например едешь в командировку, в отпуск, в театр или диснейленд — что тебе нужно?

— Ну… билет что ли?

— Ай гномяка! Голова! Точно! — Седой запрыгал и заерзал от возбуждения, — билет нужен. Поэтому мы что делаем?

— Что?

— Смотрим на статистику слова «билет» в поисковых запросах!

— Такая есть?

— Гном, все же я рано тебя похвалил. Ты темнота. Есть, причем по всем странам. Кроме, увы, Китая. Вот тут: https://trends.google.ru/trends/?geo=RU

— И что по США?

— А вот, гляди:

Зум с Седым, часть вторая
— Лежим на -45%, с легонькой попыткой подъема.

— Ну все же самолеты — это основные билеты, как мне кажется. Поэтому и лежим.

— Ты знаешь, Гном, ты прав и не прав. Прав в том, что самолеты это основной драйвер для билетов. А неправ в том, что смотришь сейчас на меня со скепсисом. Полеты и вообще дальние поездки — это огромная часть мировой экономики. Это отдых с тратой большого количества денег. Это бизнес, с контрактами. Это топливо и энергия. Короче транспорт — это кровь экономики.

— Ну допустим. Так вывод то какой?

— Вывод по Штатам я бы делал такой, что пока транспорт не начнет устойчивый тренд наверх, говорить о том, что первая машинка перестала тормозить — рано.

— А есть кто уже вылез?

— Вообще, Гном, тебе, как математику в душе, я бы предложил самому пораскладывать данные. Благо все они в экселе. Но парочку графиков еще покажу. Например, возьмем Германию. Для начала, правда, я бы посмотрел на статистику кейсов короны. Это будет весьма показательно:

Зум с Седым, часть вторая


— Вот число больных в моменте в США. А вот в Германии:

Зум с Седым, часть вторая

— Видишь? Немцам вполне можно открываться, чтобы проверять, пойдет ли вторая волна и как пойдет. Но жесткий карантин им точно не нужен. Коек свободных полно. Поэтому смотрим наши индикаторы. Эпл:

Зум с Седым, часть вторая

— Примерно как с США, — заметил я.

— Ага. Эппл — также. -15%. Но заметь, как публичный транспорт поднимается. Заметно лучше. Посмотрим на гугл:

Зум с Седым, часть вторая



— Тут видно, что на работу и в транспорт немцы ходят чаще. Ну и давай на наш индикатор «билета» глянем

Зум с Седым, часть вторая
— Да. И тут видно, как немцы устремились к норме, — сказал я, глядя на устойчивый тренд

— Точно. Так что я бы если и ставил на какую-то лошадку, то на бюргергскую. Но как мне кажется, сейчас точно ставить рановато. Давай посмотрим еще несколько. Вот, например, Бразилия. Где заражения растут как на дрожжах. https://www.worldometers.info/coronavirus/country/brazil/

Зум с Седым, часть вторая
— Мобильность низкая. Очень.

Зум с Седым, часть вторая

— Народ никуда не ездит, но на работу ходит. Вот тебе и заражения. Ну и билеты:

Зум с Седым, часть вторая

— Тут у них какой-то спайк был, может Тото Кутуньо приезжал, но в целом если взять норму около 50-60, то падение процентов 70 и тренд вниз. 

— Печально..

— Ага. Давай еще немного картинок покажу. Вот Италия

Зум с Седым, часть вторая

— Немного отрывают голову от земли, но все очень плохо все еще. Англия:

Зум с Седым, часть вторая


— Топовая экономика мира, а лежит. Ну и мы:

Зум с Седым, часть вторая

— Какие всплески забавные, — заметил я

— Да. Каждую неделю россияне куда-то намыливаются. Но в целом видишь, трендик вверх, поводок приотпускают, но мы все равно находимся в заднице.

— Это все, конечно, интересно и познавательно, но когда покупать то?

— Гном, ты конечно нетерпеливый. Во-первых, я бы подождал данных по ВВП за второй квартал. И еще я всякую статистику коплю по ISM, Consumer sentiment и т.п. Чтобы понять корреляции точнее. Так что я бы сказал, изучение данного вопроса находится у меня на начальной стадии.

— А во-вторых? Когда?

— Во-вторых, общий признак, что мировая экономика процентов на 20 отстает от нормальной. И то, что все прогнозируют хорошие новости, причем быстро, пока не подтверждается. Если, например, «длинная мобильность» так и останется лежать, то все фин модели надо пересматривать. 

— А прогноз то у тебя какой?

— Лично моя ставка, что, — я придвинулся поближе к экрану, а Седой, заметив движение, повысил голос, — только ты не говори потом, что просрал денег из-за меня!

— Да не, мне просто интересно, — я пожал плечами

— Так вот, я думаю так. Многие страны сейчас найдут верный уровень как стравливать пар. То есть насколько приоткрыть экономику, чтобы не перегрузиться. Англия, Германия, США, Япония. Короче топовые экономики. Но этот уровень — это все равно не уровень 2019 или 2018 года. Это лет на 5 нас отбросит минимум. При этом есть еще развивающиеся страны, где все похуже будет. Индия там, Бразилия. Это все придавит корп-прибыли и увеличит безработицу. По итогам второго квартала все увидят масштаб проблемы непосредственно в цифрах. Рынки точно не вверх. 

— А дальше?

— Дальше все будут наблюдать, какая рекавери. И по третьему кварталу, как мне кажется, рекавери мы особой не увидим. То есть поднимемся до определенного уровня, как Германия, и там зависнем. И тогда, от осознания, что мир не спешит к уровням конца 2019 — еще сильнее вниз. 

— А банкротства там, спираль, все что ты раньше говорил?

— Я ж торгую наиболее вероятный, как мне кажется сценарий. Это все тоже возможно. Крахи, войны, смены правительств и так далее. Но это левая часть хвоста. Она уравновешивается в моей голове какими-то хорошими сюрпризами. Ну там супер лекарством, неожиданным иммунитетом у 80% людей и так далее. 

— В общем я понял. Покупать рано.

— Я б не стал. Пока. Шансы, что купишь дешевле — весьма высоки. 

Седой подмигнул, помахал рукой и отключился.

























★47 | ₽ 25
Тем временем СиПи с лоев +38%)
Александр Тихонов, по факту открытия экономики зальют вниз
avatar

_xXx_

_xXx_, почему?
Александр Тихонов, так деньги зарабатывают
avatar

_xXx_

Александр Тихонов, но 30 млн недавно уволенных американцев по прежнему не нашли работу. Рынки удивительно коррелируют с мобильностью, однако более глубинные процессы не восстанавливаются. Поэтому мы наблюдаем борьбу бобра с ослом, бабла со злом с макроэкономикой
avatar

Гном

Гном, и не найдут в ближайшее время
Гном, вы не задумывались, что такой забавный график по России по причине проверки лотерейных билетов еженедельно после тиража?
Антон Меньшиков, не задумывался. А у нас есть какая-то массовая лотерея? или все они в один день публикуют? Я скорее думал, что народ куда-то ездит в выходные, или работа/дом далеко…
avatar

Гном

Гном, в гугл тренд же можно посмотреть самые популярные запросы. А в целом информация очень интересная, спасибо большое)



Ништяк, спасибо.
avatar

ASTRAL

Спасибо, интересно.
Все остальные блоги гнома тоже 
Жаль плюсануть не могу, накиньте рейтинга, кому не лень пожта.
avatar

Rgr

мне один умный человек сказал, что даже если компаний никаких больше не будет, их акции все равно будут торговаться и даже рости, с таким баблом может быть че угодно.))
avatar

KenaevErema

перемудренно как то. много графиков и индикаторов, в которые нужно уложить ещё большее количество данных, и в итоге это в реале отразит лишь часть ожиданий.
avatar

изгой

Класс. Похоже на правду. По-моему в данный момент выигрывают те, кто зашёл «на дне». И я бы на их месте все же зафиксировал прибыль. Остальным рискованно сейчас входить.
avatar

Pirat31

Занимательный подход.
Но в его основе лежит гипотеза, что основной потребитель товара это люди.
На мой взгляд, это неверно.
Основной потребитель товара в наше время это корпорации (юр.лица если проще) и госсектор. Именно они генерируют львиную долю спроса на конечные товары. Поэтому я смотрю только на госрасходы и капексы.

avatar

kachanov

kachanov, https://www.cia.gov/library/publications/the-world-factbook/fields/213.html

примерно 56% потребитель потребитель по миру. В развитых экономиках (сша, юк) 70%, но китай стату тащит вниз, там потребитель 30-40%
avatar

Гном

Гном, не буду спорить, альтернативных цифр у меня нет.
Цифры по ссылке вызывают вопросы (например, беглый взгляд на размер бюджет РФ показывает, что там указана только федеральная часть бюджета. Вероятней всего остальные показатели аналогично имеют своих тараканов)

Возвращаясь к теме -  это точно не весь первый ряд машинок, а только его половина (скорее всего треть). Эта полоса возможно встанет в пробку, а две других как ехали так и будут ехать

И никакого парадокса в этом нет. Последние года роста нашего рынка сопровождались падением экономики вне рынка. Крупные растут за счет поедания мелких — обычная эволюция. 
avatar

kachanov

kachanov, точно не весь Ряд первых машинок, соглашусь. В остальном посмотрим. Рынок рассудит ) спасибо за мнение
avatar

Гном

Гном, Вам спасибо за идею. Есть над чем покумекать
avatar

kachanov

Гном, если интересно, ежедневно обновляемая глобальная стата по авиатрафику за 3 крайних месяца: www.flightradar24.com/data/statistics


--
и еще, время от времени, в их блоге появляются исследования с более конкретизированными срезами данных, в том числе на более крупных таймфреймах:
www.flightradar24.com/blog/

avatar

Ave

это точно не весь первый ряд машинок

kachanov, кстати да, количество грузовых авиарейсов в США не уменьшалось даже в середине апреля (т.е. на самом пике эпидемии):

возможно благодаря массовой миграции потребительского спроса в онлайн.
avatar

Ave

все эти данные публичные, их знают все и они в рынке давно, также, как и свежие триллионы от ФРС, на которых хорошо растем!
avatar

ivan

Прикольно, короче до октября бычки на карантине.
Интересно спасибо! Есть тема для размышлений. Создание и правильная интерпретация упреждающих индикаторов на основе поисковых запросов в гугле это интересная тема. Естественно их надо потом подтверждать стандартными ВВП, CPI  и т.д. с временным лагом.
avatar

Fox27

по России Сбер очень удобно и информативно выложил подобную информацию

www.sberindex.ru/

Но анализировать запросы по билетам и авиа перемещениям мне, кажется, не совсем корректно в данной ситуации, так как границы еще не открыты. Европа только-только внутри ЕС начинает открывать границы. Внутри РФ в то же Сочи или Крым не слетать, так как там дибильные ограничения и принудительный карантин

Дурдин Артем, сбер — спасибо!

а по билетам почему некорректно? Ведь мы мобильность и меряем. Пока границы закрыты — траты меньше
avatar

Гном

Гном, согласен, что при анализе мобильности. Но все же считаю, что анализировать воздушные перелеты пока преждевременно. Те же воздушн операторы уже писали, что покупки билетов превысили возвраты, могу ошибаться, но надеюсь, что будет отложенный спрос, кстати вот ещё пища для размышлений, что в рабочие дни люди более-менее активно себя ведут, а вот в выходные не особо

Дурдин Артем, ого, то есть мобильность в пекине все еще -40%

по поводу полетов. Я убежден, что если вот прямо сейчас вернут прям вот все рейсы, то трафик соберет половину максимум. И вот по каким причинам:
1. многие просто боятся выходить. 30% в РФ отрицают ковид, но есть те, кто озабочен в разной степени серьезно
2. кто-то потерял работу и у него нет тех 500 баксов чтобы в отпуск слетать
3. кто-то считает, что пилоты которые месяцы на земле сидели — это доп риск, так что «я пока что подожду»
4. Многие командировки будут неуместны. Люди поняли, что можно и в зуме что-то порешать и не вернутся уже к модели перелетов

Сужу по выборке людей вокруг себя, и там примерно половина никуда не полетит еще год независимо от того как поведет себя отрасль. Но это лишь мнение. 


avatar

Гном

Эту беллетристику не Беркем случайно пишет?) Либо его литературные ученики)
Интересная наводка на нестандартный способ анализа, спасибо. Но, на мой взгляд, это скорее качественный анализ, чем количественный. Для количественного анализа тут «пахать и пахать» + потребуется много экспертных коэффициентов. 
Индикатор трафик еще можно через tomtom по разным городам смотреть.
Например, Лондон
www.tomtom.com/en_gb/traffic-index/london-traffic/

или Берлин, где почти норма уже
www.tomtom.com/en_gb/traffic-index/berlin-traffic/
Анастасия К, там нет сравнения как было и как есть. Да и в середине дня в одном из крупнейших городов Европы практически нет пробок это норма?
Данила Пустотин, как раз есть сравнение с предыдущим годом. Вот вам пример трафика в Нью-Йорке за последние 7 дней:



синий пунктир — прошлый год (усредненно)
красная линия — текущая неделя
красный пунктир — предыдущая неделя
avatar

Ave

Класс! Очень здраво! 
avatar

wildcat

оО, интересно, финансисты используют BigData в своём анализе помимо корпоративных отчётов.
что-то не бьются фразы у меня из первой части: «Скажу честно, денег просрал уже прилично. Но ставку сделал.»
и из второй: «я бы сказал, изучение данного вопроса находится у меня на начальной стадии.»
Как то вроде по легенде «Седой» человек с деньгами и знающий как их зарабатывать, поэтому по идее сначала должен изучить вопрос, а потом делать ставку? Или он проще оказался? Просто на стороне пилит бюджет и потом просырает все на фонде?

Если честно, то после прочтения всех гномов, кстати все нравится, особенно части касательно опционов, мне кажется, что автор состоит из Гнома и Седого одновременно в реальности, в постах удобно разнести их по двум разным челам. Вывод — если в душе комфорт, то конечно можно и дальше так жить, у некоторых внутри и больше личностей живут ;) но лучше подлечиться, чтобы не было конфликтов за лидерство ;)
avatar

vitsantal

Начинается уверенно: «современные технологии позволяют уже не ждать всех этих статистик по PMI или ВВП. Первая машинка нам все расскажет!», а в конце уверенности уже нет: «я бы подождал данных по ВВП за второй квартал. И еще я всякую статистику коплю по ISM, Consumer sentiment и т.п. Чтобы понять корреляции точнее.» Ну и обсуждение в комментариях тоже показывает, что до работающей теории очень далеко ;)
avatar

retverd

Рад снова читать Вас!!!
Когда цивилизация2 будет?
avatar

SnoWbALL

Про отложенный спрос, даже если сейчас откроют перелёты за границу, то в некоторых силовых структурах просто ввели запрет на выезд за границу, а это какая то часть от населения, к тому же которая не потеряла в доходах
А не взять ли все эти графики с коэффициентом количества денег в экономике (точнее в рынке)? Может получиться что с залитием ФРС денег графики обгоняют довирусный период
avatar

MoneyHarvester

Ну что, если допустить, что описываемая автором картина имеет закоренение в реальности, то встает другой важный вопрос — тайминг.
И тут я полагаю, всё пойдет по многими предсказываемому давно уже сценарию: до тамошних выборов будут пыхтеть, подставлять плечо, жрать стероиды, но всей могучей кучкой продолжать толкать паровозик с остывающей топкой в горку… а потом внезапно как по сигналу ломанут в разные стороны, когда почуют что дерьмо, забившее трубы паровозика вот вот прорвется и забьет фонтаном.
Эх, хороша сказка с картинками )))))
avatar

OlgaA

— Седой на этот раз был выбрит
....
— Тут я бы поглядел, — Седой почесал бороду

Пасхалка для внимательных? :)
avatar

invest-schet.ru

invest-schet.ru, как можно почесать бороду? расческой)
avatar

kvazar

invest-schet.ru, он мог не себе почесать)
invest-schet.ru, в первой части у него ежик на голове был, а тут он голову побрил. Борода прилагается к лысине. 
avatar

Половец

Гном, вы давно шортите?
Напишите когда закроете шорт.
А то сижу с марта в лонгах, хочу выйти на хае
avatar

Lookas

Lookas, 
avatar

Ен

Lookas, 
avatar

Ilja Krjuckovs


теги блога Гном

....все тэги



2010-2020
UPDONW