Блог им. AndreyG

9 апреля 2018. Опционы. Скрины

Прошел год с 9 апреля 2018. Очередной водораздел опционного рынка, который практически убил опционный рынок, порвал депозиты, а некоторых загнал в долги перед брокерами.
Взгляд на 9 апреля глазами продавца опционов — стрэнглов (краев).
Немного предистории. В 2017 году продажа стрэнглов РТС на низкой волатильности принесла прибыль порядка 40%.
Но халява закончилась в первый день 2018 года. 3 января состоялся выход из 3 месячного боковика вверх со 115 на 128 с ростом волатильности. Борьба за удержание позиции проданных колов января закончился первым убытком -5%.
Ладно убытки бывают, загрузился февральскими опционами. Но 2 февраля начался обвал в СИПи и наш рынок ломанулся вниз со 130 до 115 за семь дней. В начале движения сработала чуйка — позиции зарубил с убытком -1%. А затем вынос на 134 за 10 дней. На этом движении кое-кто отхватил первые маржины в опционах. Офигев от этой волы перешел на торговлю интрадей.
Со сменой контракта в марте стал загружать апрельские стренглы, но получалось не ахти, цены на опционы нервно метались, временами пропадают боты маркетмейкеров, либо котируют по своим далеким улыбкам с запасом профита. 23 марта написал пост на эту тему 
smart-lab.ru/blog/460140.php

Все началось 6 апреля, в пятницу, объявили санкции Русалу. Все поржали, но во второй половине дня РТС поехал вниз со 125 на 123. Цена путов удвоилась. Чуйка подсказала, что пахнет жареным и на одном счете купил 117 путы апреля по 490. По основным счетам находился в проданных 112 и какие-то колы апреля, выправил дельту в 0.

9 апреля полетели вниз на 105 (знать-бы куда придем). Через 1-2 часа начался неконтролируемый рост волы, понял, что наступает опа несмотря на всевозможные хеджи, начал рубить все позы. Будем считать отделался испугом -5%, и -6% по основным счетам. 117 закрыл рано. Модельный портфель на option.ru показал, что ГО по стрэнглам выросло-бы в 10 раз.

А теперь скрины
Пут 120 страйк неделька, использовал для хеджа. Рост с 420 до 9000
9 апреля 2018. Опционы. Скрины

Пут 117 апрель. 6 апреля был 250, я взял вечером по 490, 9 апреля крыл по 6500
9 апреля 2018. Опционы. Скрины

Доска опционов недельки. Рост путов 112, 115 страйка — 20000% (200 раз)
9 апреля 2018. Опционы. Скрины

Доска опционов апрель. Путы 112-107 рост 3000%
9 апреля 2018. Опционы. Скрины

Доска опционов июнь. 90-85 страйки вероятно держал Илья Коровин — рост 2300-3500%
9 апреля 2018. Опционы. Скрины

Есть скрины доски опц Си, но там не интересно. Делал скрины графиков путов 112, 110 страйков, но найти не могу.

Мне повезло закрыть позы, а после 15 часов начали отваливаться терминалы. Сначала Финам, потом БКС, далее Открытие. Но где-то через час Открытие все восстановил, а Финам, БКС только ближе к 19 часам, при этом отсутствовали  данные за 9 апреля. 







★10
Т.е с продажей краев ты завязал? 
avatar

risk8

risk8, позиционно (взял и держи до экспиры) в таких объемах — да. А продал, взял половину прибыли, вышел, при загрузке 30-50% от ГО можно.
avatar

AndreyG

Никогда нам не забыть этих дней весёлых



avatar

Friendly Deep Space

а много кто попал?
они общаются где или каждый по одиночке что-то пытается найти?
avatar

VpnS

Господа, откуда начать путь опционный? Что посоветуете? 
avatar

algotrade

algotrade, для теории рекомендую прослушать серию вебинаров на Ютубе (я слушал Пахомова, встречал от КИТов), пара книг (например Кордье Джеймс Продажа опционов) и самое главное практика. На сайте option.ru можете составлять модельные портфели на ходовые опционы РТС, СИ, нефть. А еще лучше начать покупать колы, путы по 1-2 контракта на счете и наблюдать за позой (си и нефть выйдет дешевле). Через полгода, год будет понимание
avatar

AndreyG

algotrade, я в 15-м году прочел тут статью о том что выгодно в долгосрочной перспективе продавать колы чутка вне денег на сбер… для убедительности прилагался бектест за ~10 лет... 
Сбер тогда был по 75 (7500) и я тут же продал 8000-е колы... 
В первый же месяц получил коллосальный опыт.

В плане получения подобного опыта стратегия актуальна до сих пор.
algotrade, paper account
Пока еще свежо в памяти, отмечу, что в течение 1-2 недель до опционная вола на RI стояла небывало низкая… в пятницу она наконец-то подросла до вменяемых значений, таких что ее не западло уже было и продавать...  

В понедельник с утра пока ртс потихоньку падал, в стаканах спокойно продавали себе 22-ю волу… я даже и покупать то ее не стал, потому что падали медленно, а вола не росла... 

После обеда вола была уже 40-45 на ближайших  месяце и недельке...
Но продавать ее было стремно даже потом по 60-й потому что индекс к тому времени разогнался реально до 80-й...

При этом я даже не подозревал, что ниже 105-го страйка вообще есть какая-то жизнь… а оказалось потом, что там был основной экшен...

PS: Терминалы кстати у финама отвалились еще в пятницу вечером, на ~час...  а в понедельник ни у финама ни у открытия ни у IT я не помню чтобы что-то отваливалось)))
Бабёр-Енот, в течении пары дней на смартлабе каждый второй пост был, что терминалы отпали, брокеры потом отчитывались, что увеличили мощность серверов
avatar

AndreyG

AndreyG, ничего не могу сказать — мне в то время было совершенно не до постов на смартлабе 

AndreyG, в такие дни понимаешь, что CGate стоит своих денег.


А мощность серверов и пропускную способность линий интернета желательно увеличивать ЗАРАНЕЕ, а не пост-фактум. Потому что пост-фактум можно что угодно написать. А как оно на самом деле — только техдир, наверное, знает.

avatar

ch5oh

Бабёр-Енот, в каком терминале вы волу смотрите?
avatar

Dmitry Sheptalin

Dmitry Sheptalin, бывает что в квике, бывает что в опшен лабе… бывает что и сам могу посчитать…
Круто наверно проснулся, а уже должен бобла и депозит ноль и никто не отвечает и терминал не работает и крыли твои позы по ценникам по каким хотели крыть. И тобой уже занимаются юристы. Вот он бизнес мечты, с добрым утром!
avatar

Допельгангер

А кто помнит какое ГО было на фьючерс РТС?
avatar

MikeOrlov

MikeOrlov, 5 апреля - 14432, а 9-11 апреля — 33-37 тыс
avatar

AndreyG

AndreyG, спасибо.
avatar

MikeOrlov


Только зарегистрированные и авторизованные пользователи могут оставлять комментарии.

Залогиниться

Зарегистрироваться
....все тэги
UPDONW