Взгляд на рынок и результаты опционных позиций. Trade Market

Восходящий тренд, который начался под конец 2018 года, пока продолжается, при этом растёт не только фондовый рынок, но и нефть и рубль, хотя вы это и сами видите. Хочется отметить, что движение как по ММВБ, так и по ФРТС проходит в узком восходящем клине, что, на самом деле, редко приводит к развитию серьезного роста и часто заканчивается сильным коррекционным провалом. По ФРТС пробито очередное локальное сопротивление на 111200, и в целом зона 111200 – 112000 является сложным диапазоном сопротивления, но если только не учитывать валютный фактор. Сильный рубль, обеспечивший большую часть роста ФРТС, в случае продолжения укрепления, может привести к ложному пробою. Лучше в этом плане смотреть на ММВБ, там схожая зона сопротивления 2400 – 2410. Если её пробьют, то цель будет на 2440 – 2450.

По поводу рубля до НГ я писал, что в случае пробоя 69,5 мы отправимся на 70-71 с небольшой вероятностью остановиться на 69,8, где проходила верхняя граница восходящего канала. Эта небольшая вероятность сработала, от этого сопротивления начался откат, хотя на открытии 3 января в лучших традициях отечественного рынка, мы увидели шип на 71,5. Сейчас рубль тестирует сопротивление на 68 и, вероятно, пробьёт его вниз, что откроет дорогу на 67. При этом я по-прежнему скептически отношусь к перспективам рубля, как вы помните, на новогодние праздники я ушёл в опционах колл на доллар/рубль и по-прежнему их держу. Однако это не столько спекулятивная, сколько хеджевая позиция, так как в конце месяца нужно будет покупать валюту и я страхуюсь от провала рубля.

Также на праздники я покупал опционы на ФРТС в расчёте на рост волатильности. Колы RI со страйком 107500 были куплены по 2290, а путы с тем же страйком по 2620. Экспирация 17.01. Расчёт оказался не совсем верным, волатильность в Ри выросла лишь незначительно и то во многом за счёт рубля. Продажа была сегодня утром по 4000 и 1150 соответственно. Доходность позиции на ГО составила порядка 5%.

-------------

В рамках смены концепции работы решили ввести новую рубрику, а именно аналитику. Это ТА, обсуждение новостей, событий и т.п. Пишите в комментариях, на какой инструмент сделать обзор ТА.

Также в рамках рассылки торговых рекомендаций произошло расширение инструментов в портфеле с 1 до 5. 

Следите за публикациями во Вконтакте