Блог им. Shtukerman

Сравнение инвестиционных идей брокеров 2018г

Здравствуйте.

В январе решил записать рекомендации брокеров по акциям на 2018 год, и на выходных посчитал результаты 09.012018. — 28.09.18.  Расчеты делал, исходя из покупки каждого эмитента на 100.000 рублей 9 января 2018 года. 

4 Место.
ИК ДОХОД предложила 20 эмитентов:
Распадская, Аэрофлот, Новатэк, Башнефть-П, Алроса, МТС, Лента, Лукойл, Сбербанк, Газпром, ГазпромНефть, Полюс, ЭнелРоссия, БСП, НКНХ, КазаньОргСинтез, ОГК-2, Россети, Протек, Мостотрест. 

Общая доходность портфеля по рекомендациям ИК ДОХОД без учета дивидендов на конец сентября составила 4,78%, с дивидендами 8,55%

3 Место
Открытие предложило к покупке 12 эмитентов:
Распадская, Мечел Ап, Русал, Ленэнерго-П, Новатэк, Башнефть-п, МТС, Северсталь, ГлобалТранс, БСП, ТГК-1, Медикал Групп
Общая доходность портфеля Открытия за счет курсовой разницы составила 3,63%, с учетом дивидендов 8,98%

2 Место — Серебро.
АТОН предложил 9 эмитентов в конце 17 года:
Русал, Алроса, Лукойл, Сбербанк, Яндекс, Газпром, ТМК, Газпромнефть, Полюс
Общая доходность портфеля с 9 января по конец сентября на курсе составила 9,29%, с учетом дивидендов 12,94%, что дает доходность выше депозита, и неплохие бумаги по неплохим ценам в портфель. 

1 Место — Золото.
БКС (Не ожидал) так же предложил 9 эмитентов:
Новатэк, МТС, Лента, Роснефть, Лукойл, Сбербанк, ГМК Норникель, ММК, ИнтерРАО, Яндекс, ЛСР.
Общий курсовой доход на 29 сентября составил 12,6%, с учетом дивидендов 17,2%, что дает денежную прибыль только в виде дивидендов почти на уровне депозита ТОП Банков в размере 4,6%, а так же хорошие компании по хорошим ценам, половину из которых точно можно оставить в портфеле и на следующий год. 

         В общем диверсификация диверсификации рознь, особенно на нашем рынке. Какие то компании резко выросли, какие то так же резко упали за счет НЕ экономических факторов. Для себя я сделал вывод. Гадание — не благородное занятие, а потому при выборе компании с дивидендами или без, при прочих равных, конечно, лучше выбрать дивидендные акции с устойчивым финансовом положением, и даже при коррекциях / падениях довольствоваться пусть и относительно не большими поступлениями на счет. По возможности докуп на проливах, реинвестирование и сложный процент сделают свое дело ( простые истины). Всем спасибо.

 
★11
24 комментария
Грамотно, спасибо за пост
avatar
Зачем такие сложности? На 3-6 ликвидных акциях можно было заработать почти столько же. «Русский Баффет» после вычета оборотной и депозитарных комиссий с учетом дивидендов с 09.01.2018 по 28.09.2018 дал +11,3% с дивидендами. Счет маленький (но реальный) 100 тыс. руб., значит депозитарная комиссия  составила 177*9 руб=1593 руб. (оборотная пусть останется все равно не больше нескольких операций в квартал и не на 100% объема) или 1,6%. Значит чисто по прибыли от «тело» +дивиденды 12,9%. И никакой экзотики, самая малоликвидная акция, которая в принципе может попасть в портфель — Аэрофлот. Все остальные с бОльшим оборотом в день.

А на падениях никакие дивиденды не спасут.
avatar
Могу раскрыть прошлые портфели

1 квартал SBER, LKOH по 1/3, GMKN — 1/4, FEES — 1/12
2 квартал SBER, LKOH по 1/3, GMKN — 1/4, ROSN — 1/12
3 квартал SBER, LKOH,  GMKN по 1/3.

Чисто по курсовой разнице +9.32% за рассматриваемый период. 

Выйти в аут за минуты — нет проблем.
avatar
А. Г., FEES это фск?
avatar
Барак Обама, да
avatar
А. Г., никаких сложностей. Сугубо здоровый интерес) в январе записал, в сентябре вспомнил и решил посмотреть, что избушки наши предлагали) 
avatar
Сергей Тысячный, да на растущем рынке куда не ткни — все вырастет. Интересно посчитать как вели себя предложения с 31.12.2016 по 01.07.2017.
avatar
Интересный пост.  Однако если считать в деньгах, а не в рублях, то все прогнозисты исключительно в минусе. Так что лучше может было и не трогать деньги в матрасе, на конец года было б больше.
avatar
Alexey Groomov, с «деньгами» год на год не приходится. В 2016-м запросто, сидя в рублях, в «деньгах» можно было +18% получить.

Но вообще то мерить доходы надо в валюте расходов, а не в абстрактных «тугриках».
avatar
А. Г., соглашусь частично.  И тем не менее, структура потребления фондовых инвесторов и стоимость самого портфеля, я полагаю, формируется в-основном не ценой капусты и свеклы, а скорее другими товарами, которые как раз измеряются в деньгах, а не в рублях. Поэтому хочется видеть все-таки управляющей валютой портфеля деньги, или хотя-бы ссылку на доходность любого портфеля в USD или EUR.
avatar
Alexey Groomov, в России все товары продаются за рубли. Если взглянуть на цены на недвижимость в тех же долларах  года с 1999-го, то станет понятна бессмысленность держать доллары «под матрасом» и даже бессмысленность долларовых депозитов в России. А соотносить рублевый доход с ростом рублевых расходов безусловно надо.
avatar
А. Г., Ваша идея понятна, хотя пример про цены на недвижимость с 1999 года вроде как иллюстрирует обратное.  Я скорее к тому, чтобы при портфельном инвестировании некоторую долю в защитных диверсифицирующих целях отдать валютным облигациям и драгметаллам. 
avatar
Alexey Groomov,  он иллюстрирует насколько подешевел доллар в России с тех пор. Тогда в Москве квадратный метр в  панельке в спальном районе в среднем стоил около 400$.
avatar
Круто, хороший пост. Короче сказать, получается интересная картина маслом. Никого из этих экспертов слушать нельзя, доходность нищенская от 4 до 12% в год. Собака у меня дома больше ест, чем можно тогда заработать. Своими надо мозгами работать своими. А эти пусть к Баффетскому возрасту свои 1% в год зарабатывают.
avatar
Иван Боженков, от 4 до 12% в год не так уж и нищенски.  При 12% в год удвоение капитала произойдет уже через шесть лет, а если этот капитал был, например, сто миллионов рублей, до получается очень неплохо.
avatar
Alexey Groomov, а что если капитал 50-100 тыс руб? Кому нужно за 6 лет это удвоение, это на паперти сидеть что-ли? Тут надо 300-500% в год делать при соответствующих рисках. 4-12% это для вечно живущих или если от 50млн руб актуально. Вон 5-6% это депозит в сбербанке для умственно одаренных, и не нужно их инвестировать в бумаги. 
avatar
вероятность повторить результаты всё равно близится к нулю:)
avatar
открытию бронзу не дали… печаль
avatar
smart-lab.ru/q/watchlist/dr-mart/

А меня поразил выверенный отбор Credit Suisse 2018. +26,6% с начала года. Всего 4 акции.

avatar
Я бы еще добавил портфель «random», то есть набрать портфель из топ 50 акций при помощи генератора случайных чисел.
avatar
Panama, хорошая идея) на этот год так сделаю.
avatar
Фича в том, что рекомендации даются после того, как брокеры сами купили рекомендуемые акции. Получается скрытое манипулирование. Но кто будет проверять?
avatar
БКС нормальные идеи дает в целом. Хотя бывают и пролеты, но это же прогноз — всегда есть доля риска
avatar
Сергей, спасибо, интересная аналитика. по БКС и правда немного неожиданно, хотя я лично как раз у них про Норникель и нефтянку идею почерпнул
avatar

теги блога Сергей Т.

....все тэги



UPDONW