Саратовский НПЗ прогнозный дивиденд 1518 руб/акция

В продолжении
smart-lab.ru/blog/409669.php
Вчера вышел отчет РСБУ по Саратовскому НПЗ!
Прибыль составила 3,87 млрд, это отлично! Все пока идет по плану,
риски снижаются! Даже если убыток будет по итогам 4 кв 2017 в 1 млрд, то размер дивиденда будет не ниже итогов 2016 года
Тезисы:
Акции Саратовского НПЗ с 2011 года торгуются ниже балансовой стоимости, текущее значение Р/BV-0,40, что на наш взгляд в среднесрочной перспективе приведет к раскрытию стоимости акций компании. Несмотря на недооценку акций компании, основной интерес представляют привилегированные акции, потому что, согласно Уставу владельцы данного типа акций имеют право на получение годовых дивидендов, в размере 10% от чистой прибыли по РСБУ. Основным показателем для владельца привилегированных акций является чистая прибыль. Ожидая восстановления годовой чистой прибыли до уровня 2014- 2015 годов, лучше присмотреться к бумагам Саратовского НПЗ до выхода годового отчета по итогам 2017 года.

Учитывая прибыль за 9 месяцев 2017 года не сложно рассчитать прогнозный размер дивиденда по итогам 2017 года.

3 787 127 000*0,10= 378 712 700/ 249 337=1518,87 рубля/акция

Прогнозная дивидендная доходность при текущей цене 12 400 рублей на привилегированные акции компании составляет 12,24%.


Жду исполнения целей:
Первая 14 000
Вторая и основная 17 000
В условиях низких ставок цель сместится на 20 000рублей за бумагу
При условии прибыли за 4 кв 2017

Ждем результатов 4 квартала или годового отчета
Подробно:
iis24.ru/?p=11137&preview=true