На рынке неопределнность, на фоне сомнений в намерениях ОПЕК

В пятницу на этой неделе началось раскручивание цен на нефть в результате роста экспорта ОПЕК, увеличения добычи сланца в США и увеличения количества буровых установок.


На этой неделе продолжалось ралли цен на нефть. Цены на нефть выросли в отчете EIA в четверг, что свидетельствует о значительном сокращении запасов нефти на 6,3 млн. баррелей и запасов бензина на 3,7 млн. баррелей. Это добавило много положительного импульса на нефтяной рынок, и трейдеры захватили эти бычьи факторы. Но к пятнице рынки снова обратили внимание на новости из ОПЕК, в которых рассказывается о недавнем всплеске экспорта нефти. Добыча нефти в США также восстановилась.

Уолл-стрит наливает деньги в сланцевое бурение, подпитывая еще один бум, который мог бы стать саморазрушительным. По оценкам, в течение последних 18 месяцев в сектор вливалось 57 млрд. долл. США, причем часть из них была высокодоходной. Это привело к бурному бурению и восстановлению добычи нефти. Но многие компании сланца все еще публикуют финансовые потери, хотя производство растет. Все большее число нефтяных руководителей и аналитиков считают, что инвесторы должны быть более разбочивыми, потому что приливная волна капитала снова приводит к краху цен. «Самая большая проблема, с которой сталкивается наша отрасль сегодня, — сказал Аль-Уокер, генеральный директор Anadarko Petroleum (NYSE: APC), сказал инвесторам на конференции в июне. «Нам действительно нужно, чтобы инвестиционное сообщество проявляло дисциплину».

BNEF: продажи EV для захвата большинства автомобильных рынков к 2040 году. На этой неделе в секторе электромобилей не было недостатка. Первая Tesla (NYSE: TSLA) объявила, что ее первая модельная модель 3 будет откатываться от сборочной линии на этой неделе, а к концу года ее масштабы увеличатся. Затем Volvo объявила о своем решении поэтапного отказа от бензиновых и дизельных транспортных средств. К 2019 году шведский автопроизводитель будет строить только электрические и гибридные транспортные средства. Ускоренное внедрение EV будет возможно из-за резкого снижения расходов на аккумулятор. Конечным результатом будет снижение спроса на нефть до 20 миллионов баррелей в сутки день к 2040 году.

Катар объявляет о планах по наращиванию производства СПГ. Qatar Petroleum объявила о планах по расширению добычи и экспорта природного газа в ближайшие годы. В планах предусматривается удвоение добычи газа со своего Северного месторождения в Персидском заливе. Это позволит Катару — уже крупнейшему в мире экспортеру СПГ — увеличить экспортные мощности СПГ почти на 30 процентов с 77 миллионов тонн ежегодно до 100 миллионов тонн в год к 2022-2024 годам. Больше мощности СПГ может ухудшить и без того избыточный рынок СПГ, сохраняя цены в депрессии на долгие годы. По сообщениям, топ-менеджеры ExxonMobil (NYSE: XOM), Royal Dutch Shell (NYSE: RDS.A) и Total SA (NYSE: TOT) встретились с официальными лицами Катара и выразили заинтересованность в работе над газовым проектом.

Сверхвысокие буровые установки для сверления. В новом буровом оборудовании растет интерес к сокращению времени бурения нефтяных скважин. Согласно Хьюстонской хронике, так называемые суперспецифические установки от таких компаний, как Канада Xtreme Drilling Corp. (TSE: XDC), имеют большую грузоподъемность и более быструю систему бурения. В результате нефтяная скважина может быть пробурена всего за 10 дней или менее, что более чем на неделю быстрее, чем среднее время бурения в 2010 году. Это позволит компаниям пробурить больше скважин за более короткий промежуток времени. Буровые установки Super-spec могут стоить на 20 процентов больше, чем средняя установка, но при заказе производители нефти, по-видимому, считают, что это того стоит.

Ергин: сланцы США, рост добычи в Ливии и Нигерии предотвращают ралли цен на нефть. Известный историк нефти Даниэль Ергин говорит, что две основные вещи держат потолок в ценах на нефть. Снижение затрат для безубыточности сланцевых буровых установок США позволяют возобновить работу. Кроме того, новые поставки от членов ОПЕК Ливии и Нигерии компенсируют сокращения в других местах. «Похоже, что мир добился прогресса в области перебалансировки, но (эти) две вещи действительно мешают», — сказал Ергин CNBC.

Китай покупает сырую нефть в США. Экспорт нефти в США выше, чем в последнее время, и растущий объем американской нефти поступает в Китай. Китай импортировал в среднем около 100 000 баррелей в сутки из США в течение большей части 2017 года, а импорт в мае сократился до 180 000 баррелей в сутки.

Холодная зима может подтолкнуть цены на природный газ до $ 4 или $ 5. В последние годы природный газ застрял в диапазоне от 2 до 3 долларов, но трейдер энергии Марк Фишер считает, что если зимние температуры вернутся к нормальным уровням, рынок природного газа может значительно стагнировать. «В энергетике природный газ имеет потенциал для роста», — добавил он.

США для ускорения бурения на государственных землях. Администрация Трампа планирует активизировать деятельность по бурению на земле, контролируемой федеральным правительством. Секретарь Интернационала Райан Зинке подписал приказ, требующий упрощения арендных продаж, предлагая больше вариантов для более быстрого развития отрасли. «Я направляю [Бюро по управлению земельными ресурсами] проводить ежеквартальные продажи земли в аренду и решать эти вопросы», — сказал Зинке в своем заявлении, ссылаясь на длительные сроки разрешения.

Tesla выиграла контракт на поставку хранилищ в Австралии. Тесла выиграл контракт в Южной Австралии, чтобы установить крупнейший в мире проект по хранению энергии. 100-мегаваттная батарея будет внимательно отслеживаться в качестве тестового примера для жизнеспособности крупномасштабного хранения энергии в сочетании с возобновляемой энергией. Батарея будет поддерживать ветряную электростанцию ​​и будет иметь возможность снабжать электроэнергией 30 000 домов. Tesla CEO Elon Musk, в характерном стиле, привлек большое внимание к проекту, пообещав, что он доставлен в течение 100 дней или он предложит его бесплатно.