по рынку

От философии пора переходить к конкретике
С наступления 16-о года, прошел уже месяц и неделя, самое время вносить точные коррективы в глобальный прогноз/обзор.

Резюмируя обзор по позам:
Лонги: евро, фунт, нефть, золото, сип в перспективе 
Шорт: usd/rub, 
Добавился к позам канадец, который очень перспективен и про который я почему то забыл. Шорт.

по интсрументам.

1)Доллар-глобально

Участники рынка уже не верят в повышение ставки в марте, следующим возможным сроком является июнь, и то все решат макро данные, курс доллара, цены на нефть (инфляция), а также состояние американской и мировой фонды. То есть даже на ожиданиях баксу расти пока рано, так что в активах, где кроме бакса других сдерживающих факторов для роста нет, зеленый свет на рост.

2)Евро, здесь веселее
После заседания ЕЦБ 03.12.2015 где Драги и ко разочаровали инвесторов, евро, грубо говоря перестал быть валютой фондирования (то есть произошло смягчение монетарной политики, которое можно назвать ужесточением в виду превосходящих ожиданий рынка). Когда в январе американская фонда потеряла порядка 15и%, евро так и осталось в 9й фигуре, (в августе на проливе единая валюта росла как на дрожжах). Но после последнего заседания банка европы, где Драги опять успел пообещать смягчение, обратная корреляция вернулась. 
Теперь основной причиной движения этой пары, будут ожидания заседания ЕЦБ 10-о марта, где Драги возможно уже пойдет ва-банк и обрадует нас чем то кроме снижения депозитной ставки на 10 бп. Но рост нефти хотя бы на 5 долларов, приведет к вертикальному росту евро, благодаря росту инфляции, так что для продаж евро, нужно чтобы нефть не росла. 
В любом случае я в лонге, и держать планирую до 22й-24й фигуры, откуда долгосрочный разворот вниз.

3)Фунт. На фунтель в данный момент, монетарная политика практически не влияет. Основной драйвер хождения пары, это возможный Brexit. Ба до итогов референдума со ставкой точно ничего не сделает, одним из доказательств этому является вчерашний голос члена БА макаферти, который вопреки своему обычному выбору, проголосовал за сохранение ставки. Дело в том, что при выходе из ЕС, Британия может столкнутся с серьезным дефецитом бюджета и БА придется каким то образом девальвировать фунт. Но в случае сохранения членства в союзе и пролонгации не вступления Британии в езону, фунт нужно ловить наверху, плюсом к этому будет ужесточение настроений того же БА, и повышение ставки к концу 16о, началу 17о, годов. То есть цели по ФА от 1,6 до 1,7 к началу 17о года.
По ТА фунт наконец то отстроил долгожданную С, и позволил предположить свой рост к 1,6. В лонге с 42й, но доливать лонги нужно, но до референдума, время есть.

4)Золото. Выросло не плохо, за год уже на 100 долларов. Но увы и ах без меня. Потенциал хода есть к 1200, и к 1240 далее.

5)В обзоре я не предусмотрел жадность американских инвесторов, которые не хотели закрывать год отрицательно, и начали лить фонду сразу после НГ. Продуманная запоздалая реакция так сказать. Но вероятность возвращение в 2000е в ближайшее время высока, плохие нфп, голубиный протокол ФРС, а также неделя выходных в Китае, вернет аппетит к риску, и сипи будет примерно на 2050и уже к концу Февраля.
Позиций не было.

6)нефть. Все скучно. Есть бычьи факторы, это выкрики о срочном саммите ОПЕК, практически всех его главных членов, к которым присоединяются страны-производители не из картеля, в том числе и Россия. Но на другой чаше СА со своими новыми демпинговыми похождениями, и пока не дающей комментариев по поводу срочного саммита.
Пока в лонге, средняя 30,9 (лайт), но перелой вполне возможен.

7)Рубль
В шорте с 81,7. Понятно что в основном нефть, но тем не менее во всю ходят разговоры о снятии с нас санкций за Донбасс (то есть основных). Но в последние дни появились серьезные риски. А именно возможная НАЗЕМНАЯ операция в Сирии, Турции и Саудовской Аравии. К мировой войне это конечно не приведет, но достижение нашей главной цели в регионе, а именно борьбу с тероризмом   не пустить Катарский газ, ставит под сомнение. В любом случае долгосрочные шорты более актуальны, но возможно через перехай, который придется высиживать с помощью замочной конструкции.

8)Дессерт. Канадский доллар. Это бомба этого года, даже не знаю как я просмотрел ее в декабре. Слабость доллара, нежелание смягчать монетарную политику БК, а также в перспективе растущую нефть, могут подарить 25 фигур по этому инструменту. В моем активе уже 8, и продолжаю лить шорты.

Резюме. Активно доливать канадца и нефть, в перспективе рубль. Пробовать покупать золото. Взять краткосрочную паузу в фунте, и подождать 10.03 в евро. Сип покупать думаю после сегодняшних нфп, в случае их слабости.

Всем спасибо и профитов.