У вас есть миллион. Сколько он принесет и можно ли на это жить?

«Вот был бы у меня миллион — я бы жил на проценты». Эту фразу хоть раз говорил каждый. Миллион рублей — первая серьезная сумма, с которой многие собираются начать инвестировать или даже уйти на «пассивный доход». Мы посчитали, сколько миллион реально приносит в месяц на вкладе, в облигациях и в дивидендных акциях, хватит ли этого на жизнь и что с ним будет через 10 и 20 лет. А начнём с пары, которая проверила это на себе.

Мы живём в самой доходной стране на свете, и все остальные страны завидуют нашему фондовому рынку! Ведь именно мы первыми придумали ваучер… и первыми обменяли его на две бутылки водки! Это мы научились хранить сбережения в трёхлитровой банке, в трёх валютах и под тремя матрасами одновременно! Это у нас ключевая ставка бывает выше, чем давление у тёщи, а дивиденды отменяют быстрее, чем пригородную электричку.

Наш инвестор — самый закаленный в мире. Он пережил дефолт, деноминацию, «чёрный вторник» и заморозку активов, и всё равно каждое утро с надеждой открывает приложение брокера. Он прекрасно знает, что такое купон, дюрация и маржин-колл. Правда, узнал об этом на собственном опыте. Мы гордо называем нашу валюту — рубль. А иностранцы завистливо говорят — «рабл». Но всё-таки он наш! Наш Рабл!

Самара, октябрь 2036 года

Самара — самый терпеливый город на Волге. Здесь даже сложный процент считают с удовольствием.

Десять лет назад бабушка оставила Кириллу и Алёне миллион рублей. Алёна хотела на Мальдивы и новую кухню. Кирилл хотел «пассивный доход». Победил Кирилл — с перевесом в один голос и десять лет взаимных упреков. Сегодня он торжественно открывает брокерское приложение.

— Зай, помнишь бабушкин миллион?

— Как я могу его забыть? Одиннадцать тысяч в месяц. Ровно на коммуналку. Ни на кухню, ни на Мальдивы. Я тебе это десять лет вспоминала.

— Я все эти годы купоны обратно докладывал. Смотри.

— Три с половиной миллиона?!

— Сорок тысяч в месяц, зай. Только с купонов.

— А Светка на свой миллион тогда на Мальдивы слетала. Помнишь, как я ей завидовала?

— Помню. И где сейчас Светка?

— Фотки с Мальдив пересматривает. Каждый год. В годовщину.

— А мы можем каждый год туда летать. На проценты. И миллионы при этом останутся.

—… Кирилл. А ты мне это десять лет назад не мог объяснить?

— Объяснял, зай. Ты тогда ламинат выбирала.

— Ламинат, между прочим, до сих пор лежит.

— Вот. Это тоже долгосрочное вложение.

Куда положить миллион сегодня

Посчитали четыре варианта. Цены и ставки — на 2 октября 2026 года, доход — после налога, без комиссий и накопленного купонного дохода.

Вклад

• Ставка: около 13,5% годовых на 2 года — после повышения 29 сентября в ВТБ. Средняя максимальная ставка в топ-10 банков — около 13%

• Доход: около 135 тыс. ₽ в год, около 11 250 ₽ в месяц

• Налог: проценты по вкладам не облагаются в пределах необлагаемого лимита (1 млн ₽ × максимальная ключевая ставка за год). С одного миллиона налог, скорее всего, платить не придётся

• Риск: минимальный, вклад застрахован АСВ до 1,4 млн ₽

• Минус: ставка зафиксирована только на срок вклада. Потом придётся класть заново — возможно, под меньший процент

Длинная ОФЗ 26254

• Цена: 82,75% номинала — около 828 ₽ за облигацию

• На миллион: около 1 200 облигаций

• Купон: 13% от номинала — 64,82 ₽ в апреле и октябре

• Доход: около 157 тыс. ₽ купонов в год до налога, около 136 тыс. ₽ после — около 11 350 ₽ в месяц

• Погашение: 3 октября 2040 года, тогда вернут по 1 000 ₽ за облигацию — на 17% больше, чем вы заплатили

• Плюс: если ставка снизится, облигация вырастет в цене (подробно — выпуск № 9)

• Риск: если ставка вырастет, цена упадёт. Купоны при этом не изменятся

Флоатер ОФЗ 29029

• Цена: 93,85% номинала — около 939 ₽

• Купон: плавающий, равен трехмесячной RUONIA. Последний — 36,06 ₽, это около 14,4% годовых

• Доход: около 10 400 ₽ в месяц после налога, выплаты раз в квартал — в январе, апреле, июле, октябре

• Плюс: цена почти не зависит от ставки

• Риск: если ставка снизится, купон снизится вслед за ней

Дивидендные акции

• Корзина из семи дивидендных акций, которые реально платят. Всех поровну

• Средняя прогнозная дивидендная доходность: около 15%

• Доход: около 10 900 ₽ в месяц после налога — в среднем. На деле деньги придут неравномерно: больше всего летом

• Плюс: если компании растут, вместе с ними растут и дивиденды, и цена акций

• Риск: дивиденды — не обязательство. Их могут сократить или отменить, а цена акций может упасть

Итог: миллион приносит около 11 тысяч в месяц

Как ни крути, на сегодняшних ставках миллион рублей дает около 10–11 тыс. ₽ в месяц после налога. Разница между инструментами — не в размере дохода, а в надежности и в том, что будет дальше:

• вклад — самый надёжный, но доходность не зафиксирована надолго

• длинные ОФЗ — фиксируют доходность на годы и дают шанс заработать на снижении ставки

• флоатеры — защищают от роста ставки, но доход упадет при её снижении

• акции — могут дать больше всех, а могут и меньше

Можно ли жить на миллион

Нет! Прожиточный минимум в целом по России на 2026 год — 18 939 ₽ на человека в месяц. Миллион даёт около 11 тыс. ₽ — это примерно 60% прожиточного минимума.

И это еще оптимистично. Если тратить все купоны, капитал не растет, а инфляция каждый год съедает около 6% его покупательной способности. Чтобы миллион через десять лет стоил столько же, сколько сегодня, часть дохода нужно реинвестировать. Тогда тратить можно около 6 тыс. ₽ в месяц — это коммуналка или продукты на неделю-полторы.

Зачем тогда вообще вкладывать миллион

Потому что миллион — это не пенсия, а старт. Если не тратить доход, а реинвестировать его под ~13% годовых после налога, миллион растёт сам:

• через 10 лет — около 3,5 млн ₽, это около 40 тыс. ₽ в месяц пассивного дохода

• через 20 лет — около 12 млн ₽, это около 140 тыс. ₽ в месяц

Если к этому докладывать каждый месяц, до цели в 8,9 млн ₽ — это около 100 тыс. ₽ пассивного дохода в месяц по расчету из выпуска № 6 — можно дойти:

• при 10 тыс. ₽ в месяц — примерно за 12 лет

• при 30 тыс. ₽ в месяц — примерно за 8,5 лет

• при 50 тыс. ₽ в месяц — примерно за 6,5 лет

Важная оговорка: эти расчеты предполагают, что доходность около 13% после налога сохранится. Если ключевая ставка снизится, новые вложения будут приносить меньше, и путь станет длиннее. Именно поэтому длинные ОФЗ сейчас интересны — они фиксируют высокую доходность на годы вперёд.

Как бы мы разложили миллион

Это не рекомендация, а пример логики:

• Подушка безопасности — сначала. Если её нет, часть миллиона (на 3–6 месяцев расходов) — на вклад или накопительный счет

• Основа — длинные ОФЗ с разными месяцами выплат: фиксируем доходность надолго

• Дополнение — несколько дивидендных акций с понятной политикой, не больше трети портфеля

• Не трогать доход первые годы, пока капитал не вырастет

Наш Рабл предсказывает: через десять лет Светка будет пересматривать фотки с Мальдив, а Алёна — на них летать.

Но всё хорошее когда-нибудь заканчивается… кроме сложного процента.

Мы живём в самой великой стране на свете, ведь только у нас есть MAX, и все остальные социальные сети нам завидуют (особенно Телеграм)! Это мы первыми придумали мессенджер, который устанавливается сам… и первыми нашли в нём пассивный доход! А еще у нас есть Смартлаб и Дзен. Подписывайтесь!