Лучшие размещения облигаций на этой неделе! Что стоит взять под пассивный доход?

Привет, инвесторы и особенно бондовики! Я продолжаю свою еженедельную охоту за облигациями под пассивный доход. Каждую неделю появляются новые выпуски, поэтому я смотрю на них, фильтрую под свою стратегию, оцениваю подойдут ли они мне или лучше пройти мимо. Итак, что размещается на текущей неделе? И что стоит рассмотреть к покупке?

Меня зовут Лекс, и я веду канал Пассивный доход.

Моя стратегия — доходная: я инвестирую в то, что приносит живые деньги уже сейчас, а не мифические иксы «когда-нибудь». Так сказать регулярный пассивный доход. Если коротко — дивидендные акции, корпоративные и государственные облигации, фонды недвижимости с выплатам.

Раз в месяц пополняю портфель на 30 000 рублей — бюджет пока позволяет только так, но регулярность — наше все 💪 Моя главная цель — получать денежный поток любыми способами. Все мои пополнения, покупки и полученный пассивный доход можно увидеть в моем публичном портфеле.

Что мне подходит?

Мне подходит не то же самое, что всем — это важно. Я смотрю под свою стратегию дохода:

• длинные и надежные фиксированные выпуски (3+ года) без оферт
• иногда — интересные фиксы около 3 лет, если риск/доходность оправданы

Поэтому делайте свой осознанный выбор. 

Кто размещается на этой неделе?

Неделя получилась компактная, но с интересным разбросом: от квазигоса до откровенного джанка под 30%. Ниже — структурировал все выпуски в удобном формате. Все купоны — ориентиры, в большинстве случаев порежут и дадут меньше!

🟢 Более надежные / крупные эмитенты

СОПФ ДОМ РФ-16

• Купон: КС +185 б. п.
• Выплаты: ежеквартально
• Срок: 1,9 года
• Сбор заявок: 28 апреля

👉 Надежность ок, но короткий срок + флоатер. Это скорее про парковку денег, чем про стратегию дохода. Ну и лично я настороженно отношусь к софинансированию стройки, хоть и можно считать выпуск квазигосом. Просто бонды Дом РФ мне бы понравились больше.

Акрон-БО-002Р-03 (в юанях)

• Купон: ~8,25% (YTM ~8,57%)
• Выплаты: ежемесячно
• Срок: 3,5 года
• Амортизация: да

👉 Интересно как валютная диверсификация. Но амортизация + юань — история не для всех. Это уже отдельная ставка на девал. Ежемесячные купоны — плюс.

🟡 Средний сегмент / повышенный риск

АйДи Коллект-001P-08

• Купон: ~20,75% (YTC ~22,84%)
• Срок: 4 года
• Амортизация + Call
• Сбор заявок: 27 апреля

👉 Доходность хорошая, срок тоже. Но амортизация + колл — история, где доход могут срезать раньше времени. А еще не все любят коллекторов, в том числе и я.

Каршеринг Руссия-001Р-08

• Купон: ~23% (YTM ~25,59%)
• Срок: 3 года
• Амортизация
• Сбор заявок: 30 апреля

👉 Доходность вкусная, но бизнесу тяжело. Плюс амортизация — снижает итоговый эффект. История может оказаться не про купить и забыть.

🔴 Высокий риск / «джанк-сегмент»

Идель Нефтемаш-001Р-01

• Купон: 27% (YTC ~30,6%)
• Срок: 5 лет
• Call-опцион: 1,5 года

ТД РКС-002Р-08

• Купон: 25–25,5%
• (YTM до ~28,7%)
• Срок: 3 года

👉 Здесь всё просто: высокая доходность = высокий риск. Про Идель вообще никогда раньше не слышал, но купон намекает на высокий долг или другие риски. РКС — переферийный застройщик с ОЧЕНЬ большими долгами. Хотя строит хорошо, дома классные.

Что из этого интересно?

Напомню: мой приоритет — длинные фиксированные облигации без оферт.

Лично мне выбрать нечего. Но это мне, так-то есть два интересных варианта: Делимобиль и юаневый Акрон. Для вложений с минимумом рисков СОПФ и Акрон.

Не все облигации подходят всем, это нормально. Иногда лучше ничего нового не брать, а подождать, когда появится то, что подойдет идеально.

Что добавлять в портфель — это личный выбор каждого из нас, зависящий от целей и стратегии. Мой выбор — это мой выбор. А что выбираете вы?

Я открыто публикую все свои сделки, вы можете их видеть в моем публичном портфеле! Чтобы ничего не пропустить, подписывайтесь на мой телеграм-канал и MAX-канал, если вам интересен путь инвестора и то, как обычный человек идет к регулярному пассивному доходу.

Мои ссылки: публичный портфель | телеграм-канал | Смартлаб | Дзен | MAX