Блог им. BoldInvestor

Льгота по облигациями инновационного сектора экономики превращается в... штраф

Подошла пора подбить НДФЛ за 2024 год и обнаружился интересный нюанс.

Существуют ценные бумаги высокотехнологичного (инновационного) сектора экономики.
С их списком можно ознакомиться здесь: www.moex.com/ru/markets/rii/rii.aspx

Согласно пп 17.2-1 ст 217 НК РФ, доходы от продажи облигаций высокотехнологичного сектора не подлежат налогообложению при условии, что они удерживались более одного года.

На первый взгляд, это выглядит как привлекательная налоговая льгота, позволяющая инвесторам избежать уплаты НДФЛ на прибыль.
Однако здесь «между строк» скрывается важный нюанс: убытки от продажи таких облигаций также не учитываются при налогообложении.

Что же получается фактически:

Вы приобрели облигацию инновационного сектора в период «низких» ставок, держали больше 1 года, и продали в период «высоких».

Вы заплатите НДФЛ за купоны — т.к. их пп 17.2-1 от налога не освобождает.
А также вы лишитесь возможности зачесть убыток от продажи тела облигации.

Таким образом благодаря пп 17.2-1 вы суммарно заплатите НДФЛ больше, чем если вы бы владели аналогичной облигацией, но из не инновационного сектора экономики.

А в особо невезучем случае — когда купоны не отбили падение стоимости тела облигации — вы по сути заплатите НДФЛ на убыток :)
★2
8 комментариев
Шерсть хомяков нужнее налоговой, чем хомякам
avatar
ну не пишут же стоматологи в рекламе «мы лучше всех лечим кариес, но если двините коней то к нам претензий нет».
Так и тут, особо не афишировали что ситуация симметричная.
avatar
Сиделец, в данном случае предположу, что законодатели просто о такой ситуации не подумали, т.к. она действительно не особо очевидна. Скажем есть льгота на долгосрочное владение (ЛДВ) и там если вы продаёте бумаги, которыми владели более 3 лет с убытком, это не лишает вас возможности зачесть этот убыток. Или скажем если на ИИС вы вместо прибыли получили убыток, то можете закрыть ИИС, вывести бумаги на обычный счёт, там продать, а убытки использовать для последующего вычета.
Т.е. нельзя сказать, что это именно такая хитрая позиция.
avatar

BoldInvestor, я смотрю по ЛДВ и ИИС недосмотр просто. Исправят еще :)

avatar
 а вообще было бы прикольно. Продал дом дороже покупки — отдал государству 13% разницы. Продал дешевле — получил обратно 13%. Ну или в течение лет можно было бы убыток зачесть при продаже другого дома в плюс… кстати, вариант.
avatar
Год же давно уже заменили на 5 лет.
avatar
Илья, 5 лет это норма пп 17.2 ст 217 НК РФ об освобождении от НДФЛ доходов от продажи АКЦИЙ организаций, у которых не более 50% активов состоит из недвижимого имущества, находящегося на территории РФ.

Я же пишу про пп 17.2-1 ст 217 НК РФ, который о доходах от продажи ценных бумаг (не только акции, но и облигации) высокотехнологичного сектора.

Но в целом получается, что то, о чём я написал в том числе применимо и к пп 17.2 ст 217. Т.е. грубо говоря владели вы SBER больше 5 лет, продали с убытком и лишаетесь возможности этот убыток заявить. Другое дело, что 1) насколько я понял, пп 17.2 автоматом особо нигде не применятся (я знаю только о том, что брокер Сбера автоматом это применит на доход от SBER); 2) получить убыток от владения акциями более 5 лет не так уж и просто.
avatar
BoldInvestor, Окей. У меня эта замена года на пять в голове по каким-то новостям возникла, не проверял.
avatar

теги блога BoldInvestor

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн