Шорт фьючерса на акции Сбербанка перед див отсечкой

💡 Не инвестиционная рекомендация 09.07.24:
«Шорт фьючерса на акции Сбербанка перед див отсечкой»
Риск: 🔥🔥🔥 — высокий

Виденье:
Фьючерс SRU4 (исполнение сент 19)
Вход > 30300
Цель 🎯 29000-29400 (-15 пунктов)
Закладываем падение акций Сбербанка на 15 пунктов от текущих цен, или на -5%. Фактическая потенциальная доходность через фьючерс 25%.
ГО ≈6000 (стоимость пакета акций ≈30000). Плечо 1к5


Фактор в сторону открытия шортовой позиции через фьючерс — положительный спред (надбавка) к цене акций. Сейчас это +13 рублей.
Цена акций 323 минус дивиденд 33 = 290.
Фьючерс сейчас торгуется по 303
Т е рынок закладывает +13 рублей к цене к сентябрю. Так же это ожидания, что дивидендный гэп будет быстро закрываться .

Еще несколько причин почему продажа:
•Техническая картина ближайшая поддержка после отсечки — это уровни 270-280 руб
•Общий негативный настрой на рынке, ожидания высокой ключ ставки ЦБ, предыдущий рост похоже что исчерпан, пока нет драйверов для дальнейшего роста, Сбер выглядел лучше рынка последние несколько недель

В общем и в целом идея не в том, что Сбер плохой и его надо шортить. А в том что рынок сейчас начинает уходить в коррекцию, а Сбер пока все еще выглядит лучше рынка. Вопрос насколько оправдано что-то сейчас покупать с надбавкой к цене, даже если Сбер!? Если есть ожидания падения всего рынка.

Мне всегда нравятся такие ситуации в фьючерсах для спекуляций — расхождение цен: между ценой базового актива и фьючерса. В них даже в случае ошибок потери всегда меньше, так как в негативном сценарии надбавка становится некой «подушкой безопастности» и сглаживает убытки.

Кто что думает на этот счет !?)
P.S.: В идеале конечно покупка Сбера и шорт фьючерса. Для консервативных товарищей )