Пост №4. Почему максимальный объём — это якорь, а не сигнал

Одна из самых распространённых ошибок в работе с объёмом – это воспринимать максимальный объём как сигнал к немедленному действию. Увидели всплеск, самый большой столбец объема за сессию или за день и рука тянется нажать кнопку «Купить/Продать», ведь здесь же что-то происходит.

Происходит – да. Это сигнал к действию – нет.

Максимальный объём – это не команда рынку и не приглашение трейдеру. Это след, то есть, отпечаток уже совершённого действия. И если воспринимать его как сигнал, трейдер почти всегда оказывается на шаг позже реальности.

Объём не указывает, что делать. Он фиксирует, где что-то уже произошло.

В моей торговой системе максимальный объём – это якорь, так называемая, точка привязки. Место, где рынок признал цену важной. Не потому, что цена оттуда обязательно пойдёт в нужную сторону, а потому что именно здесь столкнулись чьи-то интересы и именно здесь рынок на мгновение перестал быть «скучным».

( Читать дальше )

Страх как точка входа или о том, где в трейдинге начинается свобода

В трейдинге принято воевать со страхом. Его считают слабостью, помехой, ошибкой, чем-то, что необходимо «проработать», «подавить», «убрать». Считается, что хороший трейдер — это тот, кто не боится. Именно здесь и кроется фундаментальная ошибка.
Страх в рынке возникает не случайно. Он появляется всегда в ключевых точках: перед входом, возле стопа, во время удержания позиции, в момент фиксации прибыли или тогда, когда уже пора выходить, но очень не хочется. И именно в этих точках большинство трейдеров впадает в состояние, которое можно назвать трансом.
Транс в трейдинге — это не эмоция. Это потеря контакта с реальностью. В этом состоянии надежда подменяет факт, ожидание вытесняет наблюдение, фантазия заменяет цену, а ваш внутренний монолог «рынок должен...» полностью заслоняет простое «рынок есть». Человек перестаёт видеть то, что происходит, и начинает жить в том, чего он ожидает.
Страх — единственное, что способно этот транс разрушить. Он возвращает ваше внимание в настоящий момент и заставляет снова увидеть рынок таким, какой он есть, а не таким, каким хочется его видеть.

( Читать дальше )

За гранью паттернов: почему настоящее обучение трейдингу – это не то, что вы думаете

Давайте начистоту. Я обучаю трейдингу. В России эти слова часто вызывают скептическую усмешку, и я её понимаю. Рынок завален курсами, где обещают «секретную стратегию» за три дня, а в чатах царит культура токсичности и дилетантства. Сплошная критика, неприятие чужого мнения, да и откровенное хамство, порой. Конструктив – очень большая редкость.

Поэтому мой первый тезис – я не из этой парадигмы. Наша команда – живое тому доказательство. Нас пятеро: трое – это трейдеры из США, двое – русскоговорящие. Мы не «российские» или «американские»; мы – команда, которая почти каждый день работает с рынком, и работает иначе.

В чём суть? Мы не торгуем паттерны. Мы торгуем смену видения участников.

Наша система, оттачиваемая с 2015 года, основана на наблюдении за поведением участников рынка. За фигурами на графике мы видим моменты, где ломается одно коллективное видение и рождается другое.

( Читать дальше )

Провокации рынка и ловушка «неэффективностей»

Большинство трейдеров уверены, что зарабатывают потому, что нашли что-то работающее.
На практике – они лишь временно эксплуатируют обнаруженную рыночную аномалию, не понимая, почему она существует и в каком режиме рынка вообще имеет смысл ее эксплуатировать.

Именно здесь и прячется фундаментальная ошибка.

 

Рынок не обязан быть стабильным

В каждый момент времени трейдер выбирает, как распределить свои ресурсы между стратегиями, подходами, инструментами, таймфреймами. Но рынок – это не набор закономерностей. Это среда с высочайшей степенью неопределённости, где нет ничего, что гарантированно будет работать завтра. Поэтому любое решение держится не на «истине», а на индексе доверия. Если я доверяю собственной стратегии, то, соответственно, увеличиваю риск. Если перестаю доверять, то, естественно, выключаю стратегию.

И вот тут рынок начинает играть против вас.

 

Как рынок выбивает трейдеров

( Читать дальше )

Недавно мне позвонил знакомый и попросил выслушать его друга — 22 года, студент московского вуза, с хорошим образованием и редкой для своего возраста ясностью мышления. Он говорил не о себе — он просил помочь «спасти» отца.

Отец оплатил обучение курса по трейдингу. Недешёвое — около 2000 долларов. Курс, построенный на «готовом алгоритме». Его уверили, что можно и без опыта, без понимания рынка, без необходимости думать и т.п. Ему пообещали простую вещь: «Вы будете повторять сделки -и зарабатывать. Опыт не нужен».

Сын, неплохо разбираясь в психологии, сразу понял, что происходит. Он видел все маркеры: подмену компетенции послушанием, иллюзию контроля, обещание дохода без погружения в суть. Он пытался объяснить это отцу — спокойно, аргументированно, уважительно. Не вышло. И тогда он попросил меня вмешаться. Не потому, что отец глупый.
А потому что надежда заработать без боли всегда сильнее логики.

Этот разговор стал для меня триггером. Потому что таких историй — сотни.

( Читать дальше )

Логика и интуиция в трейдинге: где заканчивается осторожность и начинается интеллектуальный страх

В трейдинге бытует мнение, что гарантом успеха является наличие торговой системы. Однако, даже наличие торговой системы не поможет вам преуспеть, если ваш ум начинает мешать исполнению.

Если упростить данную концепцию, то мы прийдем к двум основным способам принятия решений:

• логика — отвечает за допуск к сделке и контроль риска;
• интуиция — за качество момента и тайминг.

И наши трейдерский проблемы начинаются, когда один из этих способов начинает властвовать над другим. Давайте разберем все по порядку.

Что делает логика

Логика в трейдинге — это не объяснения постфактум, а:

• чёткие условия входа;
• заранее определённый стоп;
• понимание invalidation идеи, то есть, когда ваша идея перестает работать;
• правила, при которых сделки запрещены.

Логика не должна угадывать рынок. Её задача — ограничить ущерб, когда «рынок не прав», а вернее сказать, когда вы неправы.

( Читать дальше )

Пост-продолжение «Пуанкаре, Перельман и трейдинг. Почему разные системы иногда дают один и тот же результат»

Есть любопытное наблюдение из практики трейдинга. Люди торгуют по разным системам:
одни — через математику и статистику; другие — через price action; третьи — «чувствуют рынок»; четвёртые вообще используют экзотические подходы. И при этом на длинной дистанции часть из них показывает удивительно похожие кривые equity. Не одинаковые сделки, не одинаковые входы, а именно схожий итоговый результат во времени. Формального «лабораторного» эксперимента на эту тему не было, рынок — не пробирка.
Но эмпирически это наблюдается снова и снова — в проп-фирмах, фондах, частной практике.

И вот здесь неожиданно всплывает очень точная аналогия с теоремой Пуанкаре–Перельмана. В переводе с языка топологии она говорит примерно следующее: если в пространстве любой замкнутый путь можно стянуть в точку, значит у пространства нет скрытых дыр, и оно топологически простО, как сфера.

( Читать дальше )

3D-психика трейдера: как теорема Пуанкаре-Перельмана объяснила мне мои торговые «петли»

Есть темы, при обращении к которым, неожиданно складывается полная картина процесса, над которым мы безуспешно ломали голову длительное время. У меня так случилось с теоремой Пуанкаре-Перельмана — точнее, с тем, каким путем к её доказательству пришёл Перельман. Формально это история про топологию и трёхмерные пространства, а по факту — это очень точная метафора того, почему трейдеру так трудно быть стабильным во времени, даже если он «всё понимает».

Я попробую объяснить это просто, без математических понтов и с упором на практическую пользу для меня, как трейдера.

Что такое теорема Пуанкаре по-босяцки

Есть формы, которые выглядят сложно, но, по сути, просты. И есть формы, которые выглядят просто, но внутри себя они прячут «дыры».

 

Гипотеза Пуанкаре (в популярном пересказе) говорит примерно следующее: если у вас есть замкнутое трёхмерное пространство без краёв, и любой замкнутый путь в нём можно стянуть в точку, значит это пространство — по сути сфера (самая простая замкнутая 3D-форма).

( Читать дальше )