комментарии StockLab на форуме

🏠 Строим прибыль выше крыши!
ЛСР отчиталась за первое полугодие 2024 года, и, похоже, у них дела идут в гору. Давайте разберемся, что там построили!

🗒 Ключевые цифры:

🔶 Выручка: 85,14 млрд руб. (+13,8% к прошлому году)
🔶 Валовая прибыль: 32,69 млрд руб. (+15,2%)
🔶 Операционная прибыль: 17,7 млрд руб. (+38%)
🔶 Чистая прибыль: 4,43 млрд руб. (выросла в 2,5 раза!)

➡️ Что это значит?

1. ЛСР не только строит дома, но и наращивает прибыль быстрее, чем выручку. Круто, да?
2. Компания зарабатывает больше, даже несмотря на рост расходов. Эффективность, однако!
3. Акции компании могут быть недооценены: P/E всего 2,9х против обычных 5,8х.

💰 А что с дивидендами?

За 2023 год ЛСР выплатила 100 руб. на акцию. В 2024 году можно ожидать примерно такую же сумму.

При текущей цене около 675 руб. это даёт доходность около 15%. Но рынок сегодня этим не удивишь, когда даже ОФЗ размещаются под 16+%.


⭐️ Наш взгляд

ЛСР растёт и становится эффективнее. Если цена акций приблизится к 620 руб., может быть хорошей возможностью для покупки. Но не забываем следить за рынком недвижимости – он любит преподносить сюрпризы!

Авто-репост. Читать в блоге >>>

🪓 Лесорубка для инвесторов

Акции Сегежи #SGZH продолжают обновлять исторические минимумы. 28 августа котировки упали до 1,17 руб., что на 90% ниже исторического максимума. С начала года акции потеряли 65% стоимости. 

 

Похоже, кто-то решил, что «деревянные» лучше держать в кошельке, чем на бирже.

 

📉 Ключевые факторы падения:

 

🔶 Рост долговой нагрузки в условиях повышения ставок

🔶 Чистый убыток и отрицательный денежный поток

🔶 Слабая конъюнктура на сырьевых рынках

🔶 Ожидания допэмиссии

 

🗒 Финансовые результаты II квартала 2024

 

🔶 Выручка: 26,1 млрд руб. (+14% кв/кв)

🔶 OIBDA: 3,2 млрд руб. (+27% кв/кв)

🔶 Чистый убыток: 4,3 млрд руб. (-17% кв/кв)

🔶 Чистый долг: 140,9 млрд руб. (+5,5% кв/кв)

 

Несмотря на рост выручки и OIBDA, компания продолжает генерировать убытки. А чистый долг растет темпами, которым позавидовал бы любой стартап в Кремниевой долине.

 

 

💳 Допэмиссия на горизонте

 

Президент компании Александр Крещенко подтвердил, что принципиальное решение о проведении дополнительной эмиссии принято. Детали планируется представить осенью.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

🇨🇳 За кулисами: Играем на понижение с Hang Seng!

Друзья, сегодня мы приоткроем завесу тайны и покажем вам одну из наших «горячих» сделок из закрытого канала. В центре внимания — азиатский рынок и индекс Hang Seng.

 

❓ Что происходит?

Несмотря на недавний рост, мы видим серьезные проблемы в китайской экономике:

 

🔶 Замедление роста ВВП до 4,7% во II квартале — минимум с начала 2023 года

🔶 Продолжающийся кризис на рынке недвижимости

🔶 Дефляционные риски (рост цен всего на 0,3% г/г в июле)

🔶 Высокая закредитованность правительства и компаний

🔶 Геополитическая напряженность и торговые ограничения со стороны США

 

💼 Наша стратегия:

Мы открыли короткую позицию (шорт) по фьючерсу на индекс Hang Seng (#HSU4):

 

Цена входа: 18,606

 

➡️ Почему мы это сделали?

 

🔶 Текущий рост Hang Seng выглядит неустойчивым на фоне фундаментальных проблем

🔶 Индекс остается в долгосрочном нисходящем тренде

🔶 Точечные стимулы властей вряд ли решат структурные проблемы экономики

 

🔵 Что дальше?

 

Мы внимательно следим за макроэкономическими данными из Китая и готовы скорректировать позицию при изменении ситуации. Будем держать вас в курсе!

Авто-репост. Читать в блоге >>>

🏦 Акции Совкомбанка: Золотое дно или финансовая ловушка?

Друзья, получили вопрос по перспективам Совкомбанка #SVCB и решили разобрать их более подробно. Банк отчитался по итогам 1 полугодия на прошлой неделе, давайте взглянем на результаты:

 

🔶 Чистая прибыль: 39 млрд руб. (-25% г/г)

🔶 «Регулярная» прибыль: +22% г/г (без учета разовых доходов)

🔶 Процентная маржа: снижение с 6,7% до 5,7%

🔶 Розничный кредитный портфель: +41%

🔶 Корпоративный портфель: +14%

 

Падение чистой прибыли на 25% выглядит пугающе, но не спешите паниковать. Банк демонстрирует рост «регулярной» прибыли, то есть прибыли от основной деятельности банка без учета разовых операций, на 22%. 

 

Так что же важнее? И то, и другое. Чистая прибыль влияет на дивиденды и формальные показатели, а регулярная лучше показывает здоровье основного бизнеса.

 

 

Главный виновник падения прибыли — высокие процентные ставки. Они сжали процентную маржу с 6,7% до 5,7%. Но даже в этих условиях банк показывает впечатляющий рост кредитных портфелей: +41% в рознице (спасибо покупке Хоум Банка) и +14% в корпоративном сегменте.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

🏦 Новая идея: СПБ Биржа #SPBE

Друзья, сегодня в рубрике #Закулисами представляем вам нашу новую инвестиционную идею — акции СПБ Биржи #SPBE.

 

✔️ Вчера произошло знаковое событие — 20 августа 2024 года ПАО «Совкомбанк» #SVCB провел первое размещение цифровых финансовых активов (ЦФА) прямо на площадке СПБ Биржи. 

 

ЦФА — это по сути цифровой аналог краткосрочных облигаций с доходностью 20% годовых. Важно, что клиенты Совкомбанка смогли приобрести их, не становясь пользователями торговой системы биржи.

 

 

⭐️ Мы считаем, что это сотрудничество Совкомбанка и СПБ Биржи открывает новые возможности для инвесторов и эмитентов. 

 

Более того, акции SPBE могут спекулятивно вырасти на фоне новостей о ЦФА и планах по запуску торгов криптовалютой.

 

Поэтому мы открыли новую позицию по акциям СПБ Биржи в нашем портфеле. 

 

А вы что думаете о перспективах #SPBE? Делитесь мнениями в комментариях!

 

#SPBE #Акции #закулисами

Авто-репост. Читать в блоге >>>

🏦 ТКС Холдинг: Итоги II квартала 2024 года
Друзья, свежая отчетность ТКС Холдинга #TCSG уже здесь! Давайте разберемся, как дела у одного из лидеров российского финтеха.

🗒 Ключевые моменты:

🔶 Выручка выросла на 72% до 193,4 млрд рублей
🔶 Чистая прибыль увеличилась на 15%, достигнув 23,5 млрд рублей
🔶 Клиентская база расширилась на 24% — теперь у ТКС более 44 млн клиентов!
🔶 Рентабельность капитала на уровне 32,7%

❓ Что еще интересного?

ТКС завершил сделку по интеграции Росбанка. Это открывает новые возможности, но конкретный план по синергии пока не озвучен.

Новая дивидендная политика: банк планирует выплачивать до 30% чистой прибыли. Приятный бонус для акционеров!

Но есть и над чем поработать: стоимость риска выросла до 7,5% по сравнению с 5,7% год назад.

⭐️ Наш взгляд:
ТКС продолжает расти, но темпы замедляются. Акции торгуются дороже конкурентов в секторе. Мы сохраняем нейтральный взгляд, но видим потенциал для локального роста до 2800-2900 рублей.

А что думаете вы? Поделитесь своим мнением в комментариях!

Оцените перспективы ТКС:

Авто-репост. Читать в блоге >>>

🏠 Взгляд за кулисы: Играем на понижение с Эталоном

Друзья, продолжаем раскрывать для вас наши ходы! Сегодня в центре внимания девелоперская компания Эталон #ETLN.

 

🏠 Что происходит?

Недавние данные о снижении объемов продаж на первичном рынке жилья (-15.1% год к году) и завершение программы льготной ипотеки с 1 июля негативно сказались на девелоперских компаниях, таких как Эталон. 

 

Ситуация на рынке недвижимости не выглядит оптимистично, и мы видим серьезные риски для дальнейшего роста котировок компании.

 

 

📉Наша стратегия:

Мы открыли short позицию по цене 76.28 руб., ожидая дальнейшего снижения акций Эталона. Негативные макроэкономические факторы и падение спроса на новостройки, на наш взгляд, будут оказывать давление на бумаги компании.

 

🤔 Что думаете вы?

Как всегда, будем рады услышать ваше мнение. Следите за нашими следующими шагами, ведь мы всегда на чеку!

 

P.S. Хотите видеть больше подобных разборов? Присоединяйтесь к нашему закрытомуканалу, где мы только за сегодня открыли 3 новые сделки!

Авто-репост. Читать в блоге >>>

🔥 Ростелеком готовит к IPO «дочку» на фоне роста ее бизнеса!

Причины для оптимизма действительно есть:

 

1️⃣ Выручка Ростелекома в сегменте «ЦОД и облачные услуги» во II квартале выросла на 10%, до 14,3 млрд руб.

 

2️⃣ Показатель OIBDA этого сегмента увеличился на 8%, до 6,6 млрд руб.  

 

3️⃣ Компания расширяет инфраструктуру дата-центров

 

🗣 Глава Ростелекома Михаил Осеевский подтвердил: 

 

IPO состоится осенью на Мосбирже. Предполагаемый объем размещения — менее 10% акций.

 

Наше мнение:

 

Размещение может позитивно сказаться на акциях Ростелекома #RTKM, в зависимости от оценки. Следим за новостями.

Больше информации из мира инвестиций у нас в публичном канале. Присоединяйтесь!

 

Как думаете, удастся ли Ростелекому впечатлить инвесторов? 😏

 

🔥 — Отличная новость! Жду взлета акций 

👍 — Интересно, какую оценку даст рынок

🗿 — Меня это не впечатлило

Авто-репост. Читать в блоге >>>

⚡️ Российский рынок оправляется от обвала #IMOEX

Российский фондовый рынок начинает приходить в себя после тройного нокдауна. Волатильность уже заметно снизилась, а последние пару дней мы наблюдаем даже восстановление после обвала.

 

📈 Индекс МосБиржи по состоянию на 17:20 МСК растет на 1.6% и уже достиг сопротивления 2900 пунктов. Частично, рынок поддержал слабый рубль, из-за которого долларовый индекс РТС рухнул до психологического уровня 1000 пунктов.

 

❗️ И все же, риски остаются неумолимыми:

 

🟡 Санкции закручиваются все сильнее, усложняя жизнь импортерам

🟡 Экономика все увереннее движется в сторону стагфляции

🟡 В сентябре ЦБ, вероятно, снова повысит ключевую ставку

🟡 Геополитическая обстановка остается напряженной и давит на рынок

 

Очевидно, что с нынешними условиями надеяться на формирование восходящего тренда не приходится.

 

Какого-то триггера роста нет, рынок просто восстанавливается после провала последних недель. 

 

⭐️ Наше мнение:

 

Несмотря на робкие попытки роста, российский рынок все еще находится в плену нисходящего тренда. Слишком много негативных факторов, которые инвесторы не могут просто взять и проигнорировать.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

📱 «Яндекс» собрался платить дивиденды!

 Помните, мы писали про возвращение Яндекса и его сильный отчёт?

 

Так вот, компания решила не останавливаться на достигнутом и сделала ход конём! 

 

Впервые в истории «Яндекс» может выплатить дивиденды – целых 80 рублей на акцию! 💳

 

«Принятое решение: рекомендовать общему собранию акционеров общества выплатить дивиденды по обыкновенным акциям общества в размере 80 рублей на одну обыкновенную акцию», 

 

— сказано в материалах компании.

 

Решение уже принял совет директоров, осталось дождаться одобрения акционеров на собрании 9 сентября. 

 

⚡️ Что это значит для инвесторов?

 

Дивиденды – это всегда хорошая новость, особенно такие щедрые 😉 Это может стать мощным драйвером роста акций #YDEX. 

 

✔️ А мы следим за новостями и держим акции компании в портфеле «Оптимальный».

 

Ваше мнение: Яндекс сделал правильный ход? 

 

🔥 – Конечно! Давно пора!

Авто-репост. Читать в блоге >>>

😱 Шок! 280% годовых на маржинальную торговлю!

Друзья-трейдеры, держитесь крепче за свои кошельки! С 12 августа Тинькофф (Т-Инвестиции) готовит нам «сюрприз», от которого волосы встанут дыбом. Новые комиссии заставят вас дважды подумать перед тем, как взять «плечо»! 

 

🧮 Давайте посчитаем на пальцах:

 

Представьте, у вас долг всего 26 000 рублей. Казалось бы, ерунда! Но...

— Ежедневная комиссия: 200 рублей 😳

— За год набегает: 73 000 рублей 🙀

— А в процентах это… барабанная дробь… 280% ГОДОВЫХ! 🎭

 

Нет, это не опечатка и не розыгрыш. Тинькофф реально так задрал ставки! 

 

⭐️ Наш вердикт:

 

Мы всегда рекомендовали обращать внимание на условия классических брокеров. Теперь это не просто рекомендация, а вопрос финансового выживания для активных трейдеров. Новые комиссии Тинькофф рискуют превратить вашу торговую стратегию в благотворительность… в пользу брокера.

 

➡️ Что предпринять:

 

Если маржинальная торговля — важная часть вашей стратегии, как и нашей, то самое время провести аудит своего брокерского счета. Возможно, пора искать новую гавань для ваших инвестиций, где условия более дружественны к вашему капиталу.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

🏦 СБЕР РАЗНОСИТ РЫНОК В КЛОЧЬЯ!

Инвесторы, пристегните ремни! Сбер #SBER выдал такую отчётность, что у конкурентов глаза на лоб полезли! Готовы узнать сочные подробности? Погнали!  

 

🗒 Шокирующие результаты:

 

— Чистая прибыль: 418,7 МЛРД руб. (+10,1% г/г) — это не банк, а ПЕЧАТНЫЙ СТАНОК! 

— С начала года: 816,1 МЛРД руб. (+11%) — рекорды ЛЕТЯТ один за другим! 

— ROE: 25,9% — результат настоящего чемпиона!

— Розничный кредитный портфель: 17,5 ТРЛН руб., за квартал выдано 2,1 ТРЛН руб. — АБСОЛЮТНЫЙ РЕКОРД! 🏆

— Чистая процентная маржа: 5,84% — стабильнее только гранитная скала! 🗻

— Средства физлиц: 25,6 ТРЛН руб. (+9,2%) — народ НЕСЁТ деньги МЕШКАМИ! 💰

 

💬 Герман Греф:

 

Во втором квартале мы показали уверенный рост во всех сферах нашего бизнеса. Рентабельность капитала достигла 25,9 %, а рыночная доля Сбера увеличилась до 44,3 %

 

 

🔮 Что дальше?

 

Возможна небольшая передышка у отметки 250 рублей, но это лишь трамплин для нового прыжка!

Авто-репост. Читать в блоге >>>

🔖 Готовьте кошельки для дивидендов: HeadHunter возвращается в Россию!

Помните, HeadHunter уходил на Кипр и ставил на паузу выплаты дивидендов? 

 

Так вот, компания возвращается в родные пенаты и готова снова делиться прибылью! 💳

 

Что это значит для инвесторов? 

 

💳 Дивидендный дождь:  За годы простоя на счетах HeadHunter скопилась внушительная сумма — аж 28 млрд рублей! 

 

Аналитики предсказывают щедрые выплаты — от 156 до 750 рублей на акцию. 

 

📈 Рост акций: Эксперты уверены, что акции HeadHunter после редомициляции ждет рост. 

 

Дефицит кадров никуда не делся, а значит, бизнес компании будет процветать. 

 

❗️ Наше мнение

 

Держим акции в фокусе и следим за новостями по дивидендам. Рассматриваем их к покупке после завершения редомициляции.

 

Как смотрите на акции #HHRU? 

 

🔥 — Однозначно беру! 

❤️ — Подожду, пока цена упадёт.

👎 — Не верю в российский рынок.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

⭐️ Новая рубрика: Взгляд за кулисы!

Друзья, мы запускаем эксклюзивную серию постов, приоткрывающую дверь в наш закрытый канал. Готовы увидеть, как работают профессионалы?

 

Сегодня в фокусе: Южуралзолото (#UGLD)

 

📈 Наш прогноз: ожидаем отскок в ближайшие дни

 

Почему?

• Акции компании недавно снизились

• При этом цены на золото растут

• Видим потенциал для коррекции вверх

 

Цена входа: 0.8085 руб.

 

Следите за развитием ситуации вместе с нами! Мы будем держать вас в курсе, как будет развиваться эта сделка.

 

А вы что думаете о перспективах #UGLD? Делитесь мнениями в комментариях! 

 

P.S. Хотите больше таких инсайтов? Узнайте о нашем премиум-сервисе —там еще круче! 😉

 

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

 

#трейдинг #инвестиции #акции

Авто-репост. Читать в блоге >>>

❗️ VIX возвращается к норме

👍 Ситуация на глобальных финансовых рынках продолжает стабилизироваться. У инвесторов постепенно возвращается аппетит к риску, благодаря чему индекс страха VIX также возвращается к нормальным значениям.

📉 Котировки снижаются второй день подряд. На 14:00 МСК VIX теряет 18% и торгуется ниже 23.0 пунктов, таким образом полностью нивелировав аномальный рост в понедельник.

 

Усилия властей Японии и США по нормализации конъюнктуры финансовых рынков, похоже, принесли свои плоды. Аппетит к риску восстанавливается. Это выражается также в росте криптовалют, сырьевых рынков и фьючерса на индекс S&P500.

 

⭐️ Наше мнение:

 

Мы считаем, что стабилизация ситуации на рынках продолжится. Если не будет еще одного форс-мажора, то в ближайшие дни VIX снизится до привычных значений — ниже 20 пунктов.

 

🔥 Кстати, предварительно усмотрев эту возможность, мы уже успели заработать 11% на сделке по снижению значения VIX!

#VIX #Рынки #Аналитика

Авто-репост. Читать в блоге >>>

🌏 Над Азией бродит призрак 1998 года

Инвесторы все больше опасаются за экономику азиатского региона. Все боятся повторения кризиса 1998 года, когда несколько азиатских тигров потерпели экономический и рыночный крах. Особенно беспокоит ситуация в Китае и Японии. 

 

🇨🇳 Из-за этих опасений китайский фондовый индекс Shanghai Composite с середины мая просел на 8.5% и растерял весь рост с начала года. Более того, китайский рынок остается в глобальном нисходящем тренде с февраля 2021 года (с тех пор общая коррекция рынка превышает 40%!).

 

🇯🇵 Сейчас самая тревожная ситуация — в Японии. Страна уже третье десятилетие подряд остается в стагнации, но в последние кварталы наблюдаются признаки стагфляции. Из-за этого ЦБ Японии пришлось уже дважды в этом году повышать ключевую ставку (кстати в июне ставка была повышена впервые с 2007 года). 

 

📉 В результате, японский фондовый индекс NIkkei225 рухнул накануне на 12.40%, а за последние три торговые сессии обвал достиг 19%!

 

⭐️ Наше мнение:

 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

🌏 Над Азией бродит призрак 1998 года

Инвесторы все больше опасаются за экономику азиатского региона. Все боятся повторения кризиса 1998 года, когда несколько азиатских тигров потерпели экономический и рыночный крах. Особенно беспокоит ситуация в Китае и Японии. 

 

🇨🇳 Из-за этих опасений китайский фондовый индекс Shanghai Composite с середины мая просел на 8.5% и растерял весь рост с начала года. Более того, китайский рынок остается в глобальном нисходящем тренде с февраля 2021 года (с тех пор общая коррекция рынка превышает 40%!).

 

🇯🇵 Сейчас самая тревожная ситуация — в Японии. Страна уже третье десятилетие подряд остается в стагнации, но в последние кварталы наблюдаются признаки стагфляции. Из-за этого ЦБ Японии пришлось уже дважды в этом году повышать ключевую ставку (кстати в июне ставка была повышена впервые с 2007 года). 

 

📉 В результате, японский фондовый индекс NIkkei225 рухнул накануне на 12.40%, а за последние три торговые сессии обвал достиг 19%!

 

⭐️ Наше мнение:

 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

💿 ММК: Блеск стали потускнел?

Инвесторы за металлом?  А вот и свежий отчёт ММК за первое полугодие 2024! Изучаем!

 

🔥 На первый взгляд -  всё блестит:

 

⭐️ Выручка: +17%! 

⭐️ Чистая прибыль:  растёт!

⭐️ EBITDA:  в плюсе!

 

Но так ли всё радужно на самом деле? 

 

❗️ Мы заметили несколько тревожных сигналов:

 

-  Маржа тает,  как лёд на летнем солнце. 

-  Рентабельность  по EBITDA  снижается. 

-  Дивиденды...  скажем так,  не впечатляют. 

 

💳 Совет директоров ММК рекомендовал дивиденды за I полугодие в 2,49 руб./акция.

 

Давайте короче: покупать?   

 

➡️ Ответ на этот вопрос уже ждет в закрытом сервисе!  Там разобрали все  нюансы отчёта и поделились нашим прогнозом на ближайшее время.  

 

❓ Ваш взгляд?

 

🔥 — Акции недооценены, жду роста

👍 — Ситуация настораживает, возможно снижение

❤️ — Ожидаю боковое движение котировок

🗿 — Пока остаюсь в стороне

Авто-репост. Читать в блоге >>>

⛽️ Газпром: от экспортного гиганта к домашнему уюту?

Друзья, вы заметили, как изменился курс нашего газового гиганта? 🤔  

 

Санкции ударили по зарубежным рынкам Газпрома, и компания наконец-то повернулась лицом к родным пенатам. Кто бы мог подумать, что понадобятся международные санкции, чтобы вспомнить о газификации российской глубинки! 😅

 

🏠 Планы амбициозные: довести уровень газификации до 75% к 2025 году. Звучит неплохо, правда? Особенно если учесть, что сейчас этот показатель едва дотягивает до 74%.

 

Госдума даже приняла закон об упрощении строительства газопроводов. Теперь процесс обещает стать быстрее и дешевле. Неужели мечта о газовой плите в каждом доме станет реальностью?

 

Но давайте посмотрим правде в глаза:

• Внутренний рынок не заменит потерянный экспорт

• Доходы компании под большим вопросом

• Акции Газпрома уже не кажутся таким лакомым кусочком

 

Что думаете, сможет ли Газпром выкрутиться из этой ситуации? Голосуем! 

 

Газпром в будущем это:

 

🔥 Успешная компания, ориентированная на внутренний рынок 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

🏛 Google в поисках драйверов роста

🗒 Вчера после закрытия рынка Alphabet Inc (владелец Google) опубликует отчетность за 2 квартал. Рынок ожидает роста выручки на 10% и прибыли на 22%. Предыдущий отчет компании был позитивным, тогда выручка и прибыль превысили прогнозы инвесторов, после публикации акции выросли на 10%.

📉 В последнее время акции ИТ-гиганта были под давлением, из-за чего котировки оставались на месячных минимумах. В основном это было связано с двумя факторами: политической неопределенностью в США и судебными процессами в Европе. 

 

Тем не менее, общий тренд остается позитивным — с начала года котировки выросли на 30%, а выручка и прибыль ускорили темпы роста. 💪 Немного смущает новостной фон, особенно судебные разбирательства в Европе и некоторых азиатских странах. Также риском для Alphabet является возможное возвращение Трампа в Белый Дом, т.к. тот обещал повысить налоги для ИТ. ❗️

 

⭐️ Наше мнение: 

 

Несмотря на некоторые проблемы Alphabet остается лидером глобальной ИТ-индустрии. Компания нашла драйверы для роста бизнеса, о чем говорят последние квартальные отчеты. Следовательно, можно ожидать сильного отчета и за 2 квартал текущего года. 

Авто-репост. Читать в блоге >>>