Всегда полагал, что под открытым интересом в опционах предполагается количество контрактов, которые являются двусторонними по определению. Во всяком случае именно так открытый интерес в каждом страйке отражается в торговых платформах при торговле на CME.
Ан, нет!
В Quik в доске опционов в графе «Открытый интерес» отражается не количество контрактов, а число позиций, причем в обе стороны. Таким образом, если Вы купили/продали 1 опцион в конкретном страйке, то в графе «Открытый интерес» он превратится в 2.
Имейте это в виду на низколиквидный инструментах.
Когда купите 20 опционов, а в открытом интересе будет значиться 40, то знайте — Вы один на всю страну, кто в этом страйке стоит в лонг ))))

Всем доброго времени суток!
Ни для кого не секрет, что за пару месяцев (сильно по-разному бывает) до дивидендной отсечки фьючерс на акции расходится со своим базовым активом примерно на величину (в процентах) предполагаемых дивидендов. Кстати, так происходит не всегда, но очень часто )
С марта до первой половины мая мы все наблюдали почти 10%-ое расхождение по Сберу.
С апреля похожее расхождение наблюдали по Лукойлу.
Способов заработать на подобных историях несколько, техники тоже разные.
Как в случае с Лукойлом в этот раз поступил я…
К 15 мая 2023 года была выдвинута гипотеза, что уже сложившееся к тому времени расхождение почти в 8% сохраниться до последнего дня приобретения акций с дивидендами, то есть до 01.06.2023, а на следующий день резко схлопнется с гэпом вниз по акциям. В таких случаях чаще всего фьючерс подскакивает еще на некоторую величину.
При этом до этого момента акции и фьючерс будут продолжать расти пропорционально со стабильным спредом.
Классическим способом «взятия» спреда было бы открыть встречные позиции по инструментам.

( Читать дальше )

Коллеги, после прочтения целой серии весьма разнообразных постов про трейдинг, инвестиции, секретные ингредиенты и граали (Т9, кстати всякий раз пытается заменить на «грабли», с чем я в целом согласен) решил очень коротко засветить свою позицию по этим общим вопросам, исходя из многих лет изучения и практического освоения темы.
Вовсе не претендую на то, чтобы со мной кто-то соглашался, либо спорил, и уж точно не рассчитываю, что кто-нибудь станет меня переубеждать.
Итак про терминологию, про различие или сходство трейдинга и инвестирования, как это понимаю я.
Итак, инвестирование — понятие крайне широкое, применимое далеко не только к рынку ценных бумаг, и уж точно не только к биржевому рынку (есть еще внебиржевой, если кто не забыл 🤭). В совсем примитивном и общем варианте я бы определил инвестирование, как размещение одних активов (одного класса) в других или что-то подобное, имеющее целью как сбережение или сохранение, так и защиту или даже приумножение инвестированного актива. Для выполнения названных целей может применяться целый ряд действий, как пассивных, так и активных. В числе таких действий — трейдинг, который пожалуй можно отнести к разновидности активного инвестирования.

( Читать дальше )