Доброе утро, есть прекрасный сайт https://sdelanounas.ru на котором публикуются новости об открытых предприятиях России, объемах инвестиций и прочее. Это отличный проект. Но мне подумалось, а что нам дает эта информация? По сути ничего. Важнее смотреть за пациентами в динамике.

С точки зрения экономики новые заводы интересны:

1. Рабочие места + соц взносы.
2. Извлечение прибыли акционерами
3. Источник наполнения бюджетов налогами

     На выходных я решил пробежаться по заводам, открытым в 2013 году. Я смотрел только проекты, открытые с нуля, а не расширение производственной линии и открыт второй цех. И первичные результаты у меня вызвали вопросы.

Например: В Татарстане начал работу один из крупнейших в России заводов по производству гипсовых строительных материалов «Фоника-Гипс». Предприятие производит сухие строительные смеси, гипсокартон и пазогребневые плиты. Инвестиции ООО «СП «Фоника» составили 5 млрд. рублей. Создано 450 рабочих мест. (Это все 2013 год)

Всем привет, я не фондовый динозавр. Но помню, как росли акции Газпрома в преддверии либерализации акций.  Сейчас инвест идеи – это покупка (увеличение доли) гос компаниями   инфраструктурных компаний и ждать оферту. Это, конечно, здорово, но Вас не смущает, что 50% капитализации фондового рынка напрямую принадлежит государству (гос компаниям)? И доля гос сектора растет.

У меня есть акции российских эмитентов в долгосрочном портфеле, но идея в них должна пугать здравомыслящего человека. А идея следующая, что государство увеличивает долю с целью наполнения бюджета через дивиденды (понятно что у крупных компаний много лоббистов  и не всем нравится идея платить 50% от прибыли и резать капекс), но у государства есть контрольный механизм, другие механизмы изъятия прибыли (например через увеличение налоговой нагрузки).

Вот и инвест идея – государство усилит контроль за гос компаниями, но и создаст все условия для прибыльной работы (девал и прочее), гос компании + монополии будут шпилить население на внутреннем рынке. Из этого тезиса гос компании будут стабильно увеличивать прибыль и соответственно дивиденды и налоги.

С таким подходом я с удовольствием купил бы акции ПАО «ФНС России» (сборы тоже растут каждый год)

Скоро за идеи с покупкой акций Газпрома наверно будут бить морду. Но все же озвучу идею коротко.

1. В мае 2014 года «Газпром» и Китайская Национальная Нефтегазовая Корпорация (CNPC) подписали Договор купли-продажи российского газа по «восточному» маршруту (газопроводу «Сила Сибири»). Договор заключен сроком на 30 лет и предполагает поставку в КНР 38 млрд куб. м газа в год. Начало поставок — 20 декабря 2019 года.
2. «Газпром» контролирует 6,6% собственных акций.

1+2 = «Газпром» проводит работу по диверсификации базы инвесторов в акции и ADR «Газпрома (MCX:GAZP)», рассматривает возможность получения листинга на одной из азиатских бирж (https://ru.investing.com/news/stock-market-news/article-591928)

В принципе, идея выглядит разумно и интересна как Газпрому, так и китайцам. К размещению разгонят акции.

Справочно: Дивиденды за 2018 год должны составить 10,5 руб. на акцию

Всем доброго утра, фьючерс на СиПи вплотную подошел к интересному уровню 2 812 пунктов и с учетом ралли начала года логичным выглядит откат. Стоит отметить, что после падения декабря 2018 года, мало кто рассчитывал на такое быстрое ралли. Но на рынке часто происходит, то что не ожидает большинство. Рост начала года  по индексу СиПи составил более 11% и большое количество трейдеров встретило его с большой долей кеша.

Ниже представлен недельный график СиПи.

Логичным выглядит консолидация в диапазоне 2812-2656 пунктов. На данных уровнях волатильность будет снижаться.

От себя добавлю армагедонщикам (те кто ждет долгосрочный цикл дорогих денег (3,5%-5,5%) особо ловить нечего. Из долгосрочных реальных рисков — рецессия, которая, вынудит ФЕД снижать ставки.

      Всем доброго утра, пока не утихают споры о монологе Гамлета: быть или не быть ипотеке, у противоположенной группы в полосатых купальниках другой насущный вопрос: куда вкладывать деньги?

      Итак, условие задачи. Кормилец семьи выходит на пенсию с капиталом в 20 млн. баксов. За это время обзавелся квартиркой в Штатах, особняком на Кипре и Франции, домом в Норвегии. Семья у него большая и все хотят хорошо жить: путешествовать, развивать свое хобби, которое не приносит денег. И выходит расходов в год на 1,2 млн. баксов (6% от общей суммы накоплений). У нашего героя с финансовой грамотностью все хорошо и держит он все деньги в топовых европейских банках в инвест продуктах (ноты, ду и прочее) и все было хорошо до недавнего времени. От работы жирные бонусы регулярно капали, инвест банкиры приносили в среднем 7% в баксах в год с полной защитой капитала. Но вот пенсия и 2018 год – результаты по ДУ (– 6%), ноты вместо традиционных 7% показали доходность 1%.

      Вопрос задачи: как бы Вы разместили денежные средства для получения годовой доходности 6% в баксах с полной защитой капитала с высокой диверсификацией и полной надежностью банковской системы?

     Новые бизнес системы приветствуют Вас. Если трейдер набивает сделки каждый день или совершает их от скуки, пользуется рыночными биржевыми заявками, то стоит посчитать размер проскальзывания (разницу между той ценой, по которой Вы хотели совершить сделку и той по которой она была исполнена).

     Особенно актуально для тех, кто интрадей торгует большие объемы.

     Пока дела идут хорошо на проскальзывание не обращаешь внимание. Зарабатываешь и частью прибыли делишься. Но вот если попадаешь на длительный боковик по торговому счету или еще хуже на просадку по счету, то проскальзывание значительно усугубляет результат.

     Ниже представлены данные бэк теста по фьючерсу на доллар/рубль за 2018 год без проскальзывания и с ним (0,02%).

     Как видите разница огромная. Практически половину прибыли скушало проскальзывание. В долгосрочной перспективе это огромная проблема для крупных счетов.

     А Вы какое проскальзывание закладываете при тестировании Ваших торговых систем?

    Всем хорошего дня

     Добрый день, как известно демократия у нас в стране суверенная, интернет тоже скоро будет суверенным, фондовый рынок, представленный преимущественно компаниями с государственным участием, тоже можно назвать суверенным.

     Компании с государственным участием и основные налогоплательщики, и крупные плательщики дивидендов. Как не крути, но государству выгодно заботиться об этих дойных коровах.

     На Московской бирже есть 2 интересных индекса: Индекс акций компаний с гос. участием (SCI) и  Индекс акций компаний с регулир. деят. (RCI).

     В индексе MOEX SCI 16 акций (ROSN, SBER, GAZP, SIBN, VTBR, TATN, ALRS, IRAO, HYDR, TRNFP, FEES, RSTI, RTKM, UNAC, AFLT, NMTP).

     В индексе MOEX RCI 16 акций (TRNFP, FEES, RTKM, NMTP, MSRS, KUBE, MRKC, MRKP, MRKU, MRKV, LSNG, MRKS, MRKZ, MRKK, TTLK, MRKY).

                      Ниже представлены результаты по годам.