Аналитики Goldman Sachs снизили рейтинг биотерапевтической компании MannKind Corp. (NASDAQ: MNKD) до Sell с Neutral. Прогнозная цена по акции также снижена до $3 за акцию с $6, а прогноз продаж к 2025 г. пересмотрен с $2 до $1 млрд.

Причиной послужила медленная коммерциализация их нового продукта Afrezza — ингаляционного инсулина, получившего одобрение от Администрации по контролю за продуктами и лекарствами (FDA) летом 2014 года, и являющегося на сегодняшний день единственным в своем роде препаратом, доступном на рынке в США.

Сегодня на премаркете акции компании торгуются на 9.5% ниже прошлой торговой сессии, и обещают открыться с еще большим понижением. Объемы уже достигли 10% от средних объемов за сессию. Аналитики отметили, что на рынке лекарств от диабета замечено снижение динамики и повышенное давление на снижение цен, в силу высокой конкуренции. Эти факторы также повлияли на снижение рейтинга и прогнозной цены по MannKind.

Продукция крупного ритейлера деревянных покрытий и пиломатериалов Lumber Liquidators содержала формальдегид.

В докладе Андерсона Купера из CNN в ролике «60 минут» представлены доказательства, что ламинат китайского производства, выпускаемый компанией Lumber Liquidators (NYSE: LL), содержит высокий уровень формальдегида.

Акции Lumber Liquidators упали более чем на 25% ко второй половине утра понедельника. Ранее торги акциями были приостановлены.

В среду, 25 февраля, акции также потеряли более четверти своей стоимости — 26%, когда генеральный директор предупредил инвесторов о предстоящем докладе, цель которого, по его убеждению, «представить компанию в невыгодном свете».

 

Объемы торгов по производителю полупроводников NXP Semiconductors на премаркете — 100 000 акций к 7-30 утра. Изменения + 10%. На данный момент у 19 аналитиков рейтинг по компании Buy.

Сильными сторонами компании можно только удивляться:



 

• устойчивый рост доходов;
• отличная рентабельность капитала (ROE);
• впечатляющий рост прибыли на акцию;
• уверенный рост чистой прибыли и хороший cash flow от операционной деятельности.

Все эти показатели действительно оправдывают общий рейтинг Buy.

На графике представлена корреляция с основными конкурентами в сегменте. 

В понедельник, 2 марта, финансовый директор Citigroup (NYSE: C) выступит на Конференции институциональных инвесторов. Эта презентация застанет поворотный момент для Citigroup — позже на этой неделе, в четверг, стресс-тесты ФРС. Предстоящая конференция, как ожидается, ознакомит инвесторов о прогрессе в достижении целей на 2015 г. Инвесторы в настоящее время не считают, что Citi приблизится к объявленным целям. Однако, финансовый директор Citi может воспользоваться возможностью, чтобы хоть частично изменить их отношение.

Выполнит ли Citigroup свои финансовых планы-2015?

Финансовые цели Citi включают в себя улучшение коэффициента эффективности, а также рентабельность активов (ROA), равная 0,90-1,10%. Достижение их выведет EPS на уровень, близкий к $ 6 за весь 2015 г. (при условии 92.5 базисных пунктов по ROA), что на 10% выше, чем консенсус прогноз 2015.

Что должно произойти, чтобы Citi выполнила эти цели?

1. Избегать правовых и ребрендинговых затрат.
2. Добиться экономии средств в продолжающихся ребрендинговых и других инициативах.
3. Citi Holdings в точке безубыточности или лучше.
4. Улучшение показателя роста выручки по Citi Corp.

Акции Банка Америки (NYSE: BAC) за последние две торговые сессии потеряли почти $1 на спекуляциях, что стресс тесты FDA (CCAR — Comprehensive Capital Analysis and Review) в 2015 году дадут негативную оценку.

Как видно из графика ниже, раскорреляция с Citigroup Inc. (NYSE: C) и JPMorgan Chase & Co. (NYSE: JPM) — ближайшими конкурентами в секторе — весьма красноречива. К тому же, аналитик UBS Бреннан Хокен недавно понизил рейтинг на Neutral с Buy из-за CCAR — опасений, что, несомненно, также способствовало падению цен на акции.

Как уже отмечалось ранее, акции компании на исторических максимумах. Слухи о возможном приобретении Pharmacyclics пока не подтвердились официальными комментариями, что не мешает компании привлекать к себе повышенный интерес со стороны инвесторов, спекулянтов и опционных трейдеров.

Аналитика от Owen Zeng. 27 февраля 2015 г.

Я не переставал наблюдать за Pharmacyclics (NASDAQ: PCYC) с момента одобрения FDA препарата Ibrutinib в 2013 г. В 2014 году акции компании показали 100% роста, поднявшись до $200. Недавно распространенный слух о возможном приобретении компании спровоцировал новую волну роста до $230. Комментарий Financial Times этому по поводу:

Принимая во внимание возможную продажу Pharmacyclics, стоимость производителя препаратов для лечения онкологии может оцениваться в $19 млрд, согласно мнения аналитиков, полагающих, что консолидация в фармацевтической индустрии далека от завершения.

Биотехнологическая компания Vitae Pharmaceuticals Inc. (NASDAQ: VTAE) сегодня объявила, что ее партнер Boehringer Ingelheim уведомил регулирующие органы о временном приостановлении клинических исследования препарата BI 1181181, проходящего первую фазу (Phase I) испытаний. Это решение было принято для дальнейшего расследования появления кожных реакции при многократном увеличении дозы, наблюдаемых у некоторых участников в ходе клинических исследований.

 

Наш партнер усердно работает, чтобы исследовать причины наблюдаемых отклонений. Мы уверены, что анализ приведет к четкому пониманию того, как возобновить испытания BI 1181181. В зависимости от результатов оценки и решения Boehringer Ingelheim, и отсутствия структурных нарушений препарата, Phase I испытаний восстановится с новыми темпами.

— сказал Ричард Грегг, главный научный сотрудник Vitae.

Производитель энергетических напитков Monster Beverage Corp. торгуется на 12% выше в пятницу утром благодаря положительным финансовым показателям.

В четвертом квартале 2014 г.:

• чистый объем продаж вырос на 12,0% до $ 605,6 млн;
• чистая прибыль увеличилась на 64,7% до $ 125,3 млн;
• валовой объем продаж увеличился на 12,1% до $ 696,3 млн с $ 621,1 за тот же период прошлого года;
• операционные расходы снизилась до $ 138,9 млн со $ 142,4 млн;
• расходы на реализацию сократились на 4,1% по сравнению с 4,5% за тот же период прошлого года;
• операционная прибыль увеличилась на 43,2% до $ 192,9 млн с $ 134,8 млн;
• чистая прибыль на одну акцию увеличилась на 63,2% до $ 0.72 с $ 0.44 на акцию;
• валовой объем продаж за пределами Соединенных Штатов вырос до $ 160,1 млн с $ 137,9 млн в соответствующем квартале в 2013 года.

В августе 2014 Monster Beverage и Coca-Cola Company заключили окончательное соглашение о долгосрочном стратегическом партнерстве в интересах ускорения роста и развития обеих компаний в категории энергетических напитков. В соответствии с соглашениями, Coca-Cola Company приобретет приблизительно 16,7% Monster Beverage. Coca-Cola Company станет стратегическим партнером по реализации продукции Monster Beverage в глобальном масштабе, а Monster Beverage станет эксклюзивным игроком на ранке энергетических напитков под брендом The Coca-Cola Company. Сделка, как ожидается, завершится во втором квартале 2015 года.

20 февраля 2015 - Международное рейтинговое агентство Moody's Investors Service сегодня понизило суверенный кредитный рейтинг России до Ba1 / Not Prime (NP) с Baa3 / Prime-3 (Р-3). Прогноз рейтинга негативный.

Некоторые выдержки из заявления:

— основной драйвер снижения — продолжающийся украинский кризис, а также нынешние цены на нефть и курс рубля будут в дальнейшем подрывать экономику России в среднесрочной перспективе, несмотря на проводимую кредитно-денежную политику;

— финансовая устойчивость усложняется оттоком капитала и ограничениями в доступе к международным рынкам капитала;

— негативный прогноз обусловлен рисками в эскалации конфликта на Украине, высокой вероятностью дальнейшего снижения нефтяных котировок;

— Россию может ожидать глубокая рецессия в 2015 г.;

— монетарные власти столкнулись с противоречивыми целями: либо удержать процентные ставки достаточно высокими, чтобы сбить инфляцию, или сохранять низкие ставки для платежеспособности банков и оживления экономики;