АФК Система акции

$VTBR $AFKS $SMLT За какими акциями мы следим в платном канале?




Авто-репост. Читать в блоге >>>

🔽 Вижу фрактал в АФК Системе.

Что такое фрактал? Это устройчивая модель, ее же можно назвать сетапом или паттерном. Так вот по аналогии со Сбером и Тбанком здесь было две попытки выйти выше медианного канала вил. Не получилось. 

А теперь открыт путь на обновление. Единственное, здесь уже хорошенько снизились, поэтому я бы рекомендовала сначала дождаться коррекции и заходить с нее. Будет меньше стоп и выше потенциал. 

 Закрытый клуб / Больше идей и готовых сигналов в Телеграм   

Авто-репост. Читать в блоге >>>

АФК «Система» представила результаты по МСФО за первый квартал

АФК «Система» представила результаты по МСФО за первый квартал:

• Консолидированная выручка +8,4% год к году, до ₽295,7 млрд.
• Скорректированная OIBDA группы +19,9% до ₽84,3 млрд.
• Чистый убыток ₽21,2 млрд в связи с ростом процентных расходов
• Капитальные затраты ₽44,2 млрд.
• Чистые финансовые обязательства ₽327,9 млрд.

📌 Компания успешно разместила двухлетний выпуск облигаций объемом 12 млрд руб. с фиксированным ежемесячным купоном 22,75% годовых.

🗣 Мнение управляющих активами КИТ Финанс: в условиях высоких ставок акции АФК Система стратегически нам не интересны. Компании сложно обслуживать собственные долги и поддерживать дочерние предприятия. Стратегия покупки активов в долг и их монетизация через IPO, пока не работает из-за депрессивных настроений на фондовом рынке. Однако по мере смягчения денежно-кредитной политики интерес к акциям компании может вернуться. Главный вопрос — насколько вырастет долг компании к этому моменту.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

МТС - ситуация настораживает

Одним из самых главных дивидендных сюрпризов в 2025-ом сезоне по праву стала рекомендация МТС. К ней мы еще вернемся сегодня, ведь она сразу несет и причины эйфории неподготовленных инвесторов, и риски для более думающих. А сейчас пробежимся по отчету телекома за первый квартал 2025 года.

📊Итак, выручка Группы за отчетный период выросла всего на 8,8% до 175,5 млрд рублей. Базовый телеком бизнес остается главным ядром МТСа, однако динамика его роста настораживает. За квартал он увеличился на 4,8% по выручке до 117,5 млрд рублей и на 1,4 млн по абонентам. Там рост составил ничтожные 1,7%. Прочие направления растут быстрее, но этого не хватает.

Финтех в лице МТС-Банка принес на 16,6% выручки больше, чем в 2024 году, однако по банку есть ряд проблем. В основном они связаны с критически низким уровнем достаточности капитала и падением прибыли сразу на 74,8% до 1 млрд рублей. Банк нужно срочно докапитализировать, норматив достаточности базового капитала (Н1.0) снизился до 10,5% — один из худших уровней в банковском секторе.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

АФК "Система" в долгах: поможет ли гипотетическая продажа доли в "Озон"?

АФК «Система» представила традиционно скудный отчет по МСФО за первый квартал 2025 года.

Основные показатели:

▪️Выручка: 295,7 млрд (+8,4% г/г)

▪️EBITDA: 84,3 млрд (+19,9% г/г)

▪️Чистый убыток: 21,2 млрд (год назад – прибыль в 1,5 млрд)

Примечательно, что общая EBITDA растет даже вполне неплохими темпами. За счет МТС, Медси и Эталона.

Но главная проблема АФК «Системы» – это, конечно, долговая нагрузка. По итогам первого квартала чистый долг группы составил 1,393 трлн (!) рублей, из которых 327,9 млрд – обязательства корпоративного центра. Для понимания: по итогам 1Q24 чистый долг был равен 1,137 трлн. То есть за год нарастили на 256 млрд. Даже если считать по 21-ой ставке, то за год это плюс 54 млрд процентных расходов.

Если же смотреть на обязательства корпоративного центра, то за год они подросли на 59,3 млрд (с 268,6 млрд до 327,9 млрд) рублей. Рост на 22% – это тоже много. Средневзвешенная ставка по облигационному портфелю (52% долга) на конец квартала составила 15,1% годовых.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

АФК Система: как будет решена проблема долга?

Недавно АФК Система докапитализировала Сегежу smart-lab.ru/blog/1164746.php. Но хватает ли у компании самой сил обслуживать свой гигантский долг? Давайте смотреть. А в этом нам поможет отчёт по МСФО за 1 квартал 2025 года. 

🔼Общая выручка выросла на 8,4% г/г до 295,7 млрд рублей. С одной стороны — неплохо. С другой стороны, мы не знаем, что там “под капотом” — это просто некая сумма результатов всех бизнесов внутри Системы. Что именно дало прирост, что минус — непонятно.

Кроме того, в выручке учитывалась консолидация земельных активов, которые из “внучек” стали “дочкой”.

🔼Скорр. OIBDA выросла на 19,9% до 84,3 млрд рублей. Система по-прежнему демонстрирует этот показатель вместо EBITDA, т.к. тот обычно отрицательный.

Но справедливости скажу, что оибда вышла рекордной. Вот за счёт чего:

• +16% — оптимизация затрат в телекоме
• +50% — рекордные продажи в девелопменте
• +33% — новые клиники в медицине
• +15% — рост реализации в агропроме

Авто-репост. Читать в блоге >>>

АФК Система выпустила отчет по МСФО за 1 квартал 2025 года:

•  Выручка ₽295,7 млрд руб (+8,4% г/г) 
•  Чистый убыток ₽21,2 млрд против прибыли ₽1,5 млрд годом ранее
•  OIBDA ₽84,3 млрд (+19,9% г/г)

$AFKS в целом выглядит неплохо и идет по прогнозу от 18 апреля — smart-lab.ru/blog/1143374.php

Вчера была попытка выйти из диапазона вверх, но закончилась неудачей на фоне общего падения рынка.

Не делаю поспешных выводов и слежу за реакцией в зоне 14-15,2 рублей.

Коллеги, приглашаю на свой канал для погружения в инвестиции через призму IT и цифровизацию бизнеса, где еще больше актуальных новостей и моих разборов — https://t.me/+-a0sqZD702Y5MDQy 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

через год система будет по 30 и все будут думать почему так дешево)

не слабо так, по 17рэ раздали и на 15рэ повезли, ставку понизили и пох..., в казино все честно

АФК "Система" отчиталась за 1 квартал 2025 года: на что обратить внимание акционерам

Система безусловно интересная компания, однако и ей живётся непросто в текущей ситуации с высокой ставкой и санкциями. Сегодня компания опубликовала отчёт. Давайте взглянем, что в нём хорошо, а что выглядит настораживающе.

Ключевые финансовые показатели:
➡️ Выручка: 295,7 млрд руб. (+8,4% г/г)
➡️ Скорр. OIBDA: 84,3 млрд руб. (+19,9% г/г).
➡️ Консолидированный долг группы: 1 393,3 млрд руб. (из них 65% — телеком-актив).

Компания имеет достаточно много долгов. При этом большая часть из них будет гаситься в этому году.

Структура долга:
• 52% — банковские кредиты, 48% — рублевые облигации
• Средняя ставка: 15,1% годовых
• Погашение: 42% в 2025, 34% в 2026
• 65% долга — телеком-сегмент

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Высокий уровень долга вкупе с высокими ставками оказывает существенное негативное давление на финансовые результаты АФК Системы. Бумаги не входят в список наших приоритетов - ГПБ Инвестиции

АФК Система представила неаудированные консолидированные финансовые результаты за первый квартал 2025 года.

🔹 Выручка за отчетный период прибавила 8,4% г/г, достигнув 295,7 млрд рублей. Наибольший вклад в выручку внесли телеком-бизнес (+14,2 млрд рублей) и девелоперский бизнес (+14,2 млрд рублей).
🔹 Скорректированная OIBDA Группы выросла до 84,3 млрд рублей (+19,9% г/г).
🔹 Чистый убыток достиг 21,2 млрд рублей на фоне роста процентных расходов — против прибыли в 1,4 млрд в первом квартале 2024 года.
🔹 Чистые финансовые обязательства составили 327,9 млрд рублей — против 315,4 млрд рублей годом ранее.

Высокий уровень долга вкупе с высокими ставками оказывает существенное негативное давление на финансовые результаты компании. На данный момент акции АФК Система не входят в список наших приоритетов.



Источник

Авто-репост. Читать в блоге >>>

АФК "Система" События (действия), оказывающие, по мнению эмитента, существенное влияние на стоимость или котировки его ценных бумаг
2. Содержание сообщения
2.1. Краткое описание события (действия), наступление (совершение) которого, по мнению эмитента, оказывает влияние на стоимость или котировки его ценных бумаг:
Москва, Россия — 5 июня 2025 года — ПАО АФК «Система» (далее — «АФК», «АФК «Система», «Корпорация», или совместно с дочерними и зависимыми компаниями — «Группа») (MOEX: AFKS), публичная российская инвестиционная компания, объявляет неаудированные консолидированные финансовые результаты, подготовленные в соответствии с МСФО, за 1 квартал 2025 года, завершившийся 31 марта 2025 года....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

У нас Нейтральный взгляд на акции АФК Система на 12 мес. Дисконт к активам на высоком уровне — 56%, но он оправдан высокой долговой нагрузкой и риском её дальнейшего роста - БКС

АФК Система отчиталась по МСФО за I квартал 2025 г. Консолидированная выручка выросла на 8% г/г, до 296 млрд руб. Скорректированная EBITDA увеличилась на 20%, до 84 млрд руб. (рентабельность 29%). Чистый убыток за вычетом миноритарной доли — 21 млрд руб.

Чистый долг холдинга вырос до 328 млрд руб. (+4% к/к, +22% г/г). Причина роста неясна — холдинг не раскрыл денежные потоки. Менеджмент связал рост с инвестициями.

Позитив для выручки и EBITDA, помимо МТС, обеспечили девелоперский (Эталон) и медицинский (Медси) бизнесы. Агропромышленный актив (Степь) поддержал EBITDA за счет однократного эффекта консолидации земель, но не повлиял на выручку из-за оптимизации трейдинга.

Высокие обязательства холдинга вызывают беспокойство. Консолидированные показатели выше ожиданий за счет нераскрываемых активов и однократного эффекта. Среди непубличных бизнесов хорошая динамика у девелоперского и медицинского.

Чистые обязательства холдинга выросли на 22% г/г до 328 млрд руб. 42% долга предстоит погасить или рефинансировать в 2025 г. при высоких ставках. Процентные расходы холдинга, возможно, уже превышают дивиденды от «дочек». Участие в допразмещении «Сегежа» может увеличить долг. Рост долга привел к невыплате дивидендов за 2024 г. Ограниченное раскрытие не позволяет оценить запас прочности или риск продажи активов.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

АФК Система: процентные расходы растут
Компания раскрыла финансовые результаты по МСФО за I кв. 2025 г.

Ключевые показатели:
• Выручка: 295,7 млрд руб.(+8,4% г/г);
• Скорр. OIBDA: 84,3 млрд руб. (+19,9% г/г);
• Чистый убыток: 21,2 млрд руб. (прибыль 1,5 млрд руб. год назад);
 
Наше мнение:
Результаты в целом без сюрпризов. Основной вклад в рост выручки и OIBDA внесли телекоммуникационные и девелоперские активы. На получение компанией чистого убытка повлиял рост процентных расходов. Это было ожидаемо, учитывая высокую ключевую ставку, ситуацию с Сегежей и другими закредитованными активами АФК. Чистые финансовые обязательства корпцентра выросли заметно — в 1,2 раза г/г, до 327,9 млрд руб. С учетом допэмиссии Сегежи на 113 млрд руб. долговая нагрузка должна несколько выправиться. В целом, АФК основной бенефициар потенциального снижения ключевой ставки, но пока давление на финансовый результат останется.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

АФК Система — Убыток мсфо 1 кв 2025г: 21,2 млрд руб против прибыли 1,5 млрд руб г/г.


АФК Система – рсбу/ мсфо
9 650 000 000 акций
sistema.ru/investors-and-shareholders
Капитализация на 06.06.2025г: 160,084 млрд руб

Общий долг на 31.12.2023г: 317,802 млрд руб/ мсфо 2,208.56 трлн руб
Общий долг на 31.12.2024г: 463,320 млрд руб/ мсфо 2,670.53трлн руб
Общий долг на 31.03.2025г: 465,911 млрд руб

Выручка 1 кв 2023г: 957,42 млн руб/ 221,1 млрд руб
Выручка 2023г: 28,237 млрд руб/ мсфо 1,045.64 трлн руб
Выручка 1 кв 2024г: 402,81 млн руб/ 272,9 млрд руб
Выручка 2024г: 32,736 млрд руб/ мсфо 1,231.61 трлн руб
Выручка 1 кв 2025г: 986,09 млн руб/ мсфо 295,7 млрд руб

Скорректированная OIBDA – мсфо 1 кв 2023г: 82,4 млрд руб
Скорректированная OIBDA – мсфо 2023г: 266,2 млрд руб
Скорректированная OIBDA – мсфо 1 кв 2024г: 70,3 млрд руб
Скорректированная OIBDA – мсфо 2024г: 330,0 млрд руб
Скорректированная OIBDA – мсфо 1 кв 2025г: 84,3 млрд руб

Прибыль 1 кв 2023г: 27,850 млрд руб/ Прибыль мсфо 16,5 млрд руб
Прибыль 2023г: 50,003 млрд руб/ Убыток мсфо 5,314 млрд руб
Прибыль 1 кв 2024г: 63,155 млрд руб/ Прибыль мсфо 1,5 млрд руб
Убыток 2024г: 58,208 млрд руб/ Убыток мсфо 11,0 млр руб
Прибыль 1 кв 2025г: 12,631 млрд руб/ Убыток мсфо 21,2 млрд руб
sistema.ru/investors-and-shareholders/financial
e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=4772&type=3

АФК Система – Дивидендная история
Период * Объявлены * Реестр дата * Сумма дивид. * Дивиденд
2024 год * 26.05.2025 ************ дивиденды не выплачивать
2023 год * 27.05.2024 * 17.07.2024 * 5,018 млрд руб * 0,52 руб
2022 год * 24.05.2023 * 19.07.2023 * 3,957 млрд руб * 0,41 руб
e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=4772

АФК "Система" в I кв. нарастила выручку на 8,4%, до 295,7 млрд руб., скорр. OIBDA - на 19,9%
АФК «Система» в I кв. нарастила выручку на 8,4%, до 295,7 млрд руб., скорр. OIBDA — на 19,9%

Авто-репост. Читать в блоге >>>

сегодня ожидаем: Раскрытие результатов за 1 квартал 2025 года

см. календарь по акциям

сегодня ожидаем: Раскрытие результатов за 1 квартал 2025 года

см. календарь по акциям

Ну судя по инфляции все же ставочку снизят в пятницу, поздравляю акционеров. Даже если и не снизят, то снизят в июле и если тренд на низкую инфляцию продолжится, то возможно и выплыть удастся без продажи ключевых активов

Совет директоров АФК «Система» рекомендовал не выплачивать дивиденды за 2024 год. smart-lab.ru/blog/1163624.php

АФК технический разбор

$AFKS
➡️Пока что цена движется в канале на повышение, если верочтность, что этот канал является частью флага, но фигуру не подтверждена.

🟢Верхняя стенка флага, куда цена сейчас движется 17,5, оттуда, если оттолкнётся, то увидим падение до 14,800 и дальше может пробить. В этом случае увидим понижение цены и отработку фигуры.

🔼Сломом фигуры будет выход из канала наверх, тогда пойдем обновлять последний максимум — до 19,2.

НЕ ИИР

Канал в тг t.me/+7-fxPBUW0jVlZjEy

Авто-репост. Читать в блоге >>>

АФК "Система" Получение эмитентом права распоряжаться определенным количеством голосов, приходящихся на голосующие акции (доли), составляющие уставный капитал организации, ценные бумаги которой д
2. Содержание сообщения
2.1. Полное фирменное наименование (для коммерческой организации) или наименование (для некоммерческой организации), место нахождения, идентификационный номер налогоплательщика (ИНН) (при наличии), основной государственный регистрационный номер (ОГРН) (при наличии) организации, право распоряжаться определенным количеством голосов, приходящихся на голосующие акции (доли), составляющие ее уставный капитал, которой получил эмитент: Публичное акционерное общество Группа компаний «Сегежа» (место нахождения: Российская Федерация, г....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

АФК "Система" Решения совета директоров
2. Содержание сообщения
2.1. Сведения о кворуме заседания совета директоров (наблюдательного совета) эмитента: в заседании приняли участие 10 членов Совета директоров ПАО АФК «Система», что составляет 91% от числа избранных членов Совета директоров....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

АФК "Система" Проведение заседания совета директоров и его повестка дня
2. Содержание сообщения
2.1....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Ощущение что идёт на 8 рублей