Облигации ОФЗ

Сергей, 17-го еще Сберблохер. или вчера пришли непомню… там Т+1 по купонам же?

Sergei, спасибо.Мне «АйТи инвест» со своим регламентом мозги пудрит.

Отчет на самый популярный вопрос: "какой чудак купит бумаги, есть вклады и ОФЗ под 18%, а дивиденды 10%", личное мнение

Личное мнение
Пока на ОФЗ не 18%
(и не известно, будет ли 18%).
Акции — это общее понятие: есть быстрые бумаги, есть медленные.
Например, СевСталь, НЛМК и растут, и падают быстрее индекса 

В отличии от вкладов, активы компаний, которые работают для увеличения капитализации компании
(не Газпром, не ВТБ, не ЛСР и т.п., а Лукойл, Сбер, Транснефть, Мосбиржа, Сургут пр. и др.) тоже растут.
Кроме того, дивиденды, например, это 50% чистой прибыли (иногда и меньше), но, в основном, не 100%.

На последних медвежьих рынках (1 кв. 2020, январь — октябрь 2022) не было акций в портфелях.

С уважением,
Олег

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Добрый день! Подскажите пожалуйста по ОФЗ-26234 кому-нибудь пришли купоны.Спасибо

Сергей, 17-го еще Сберблохер. или вчера пришли непомню… там Т+1 по купонам же?

Добрый день! Подскажите пожалуйста по ОФЗ-26234 кому-нибудь пришли купоны.Спасибо

Мухомор, тут выходные еще. считай купон за них еще. обычно в пятницу больше покупают ОФЗ в хорошей ситуации. а сейчас она хорошая — инфля сн...

Sergei, инфляция это они считают так, реальная там все 20%, услуги, машины, товары, рублевая масса растет, если щас бакс отпустить то он на 120р улетит, даже при нефти 85 и бакс 88р дефицит бюджета, если нефть упадет то все, бакс за сотку улетит

219-ю смотрю сейчас могут пролить… ну так несильно, 84.325 пока заявка

Рынок акций растёт, потому что RGBI растёт, или наоборот? :)

usikpa, обычно наоборот) перекладывают туды-сюды.

Sergei, фиг знает, я по таким ценам щас не покупаю,99% в низ все пойдет, ориентир 26243 16.35% к погашению, там можно спикульнуть, я больше ...

Мухомор, тут выходные еще. считай купон за них еще. обычно в пятницу больше покупают ОФЗ в хорошей ситуации. а сейчас она хорошая — инфля снижается по стате. долг снижается, высокая база прошлого года… нуитд. +1% уже есть профита по 240-й. но уже жадничаю, жду еще +0.7 на вечорке.

о перекосах в ОФЗ… я бы уточнил о ЧУДОВИЩНЫХ перекосах на рынке ОФЗ. Ну во первых это явная вечная игра во все без исключения инструментах п...

Максим Лебедев, Ж… па через 17 лет или через 14 лет с точки зрения временной стоимости денег суть сейчас едино. Никто ничего сказать не может. Но, основная игра, думается мне, не против физиков (это так, collateral damage), а против Минфина

Рынок акций растёт, потому что RGBI растёт, или наоборот? :)

usikpa, акции после падения растут, хомяки тарят, там годовые минимумы по ним, Облиги разогнали, там погашалась 26227, видать реинвестировали в короткие, тренд на снижение думаю продолжится до заседания по ставке

Рынок акций растёт, потому что RGBI растёт, или наоборот? :)

в 240-й в стакане уже моя заявка показалась на откуп. или рано?

Sergei, фиг знает, я по таким ценам щас не покупаю,99% в низ все пойдет, ориентир 26243 16.35% к погашению, там можно спикульнуть, я больше портфель офз увеличивать не буду, хватит с меня таких просадок, ещё риск высокой ставки есть на долго

Начали долбить через 26243, плиты ставят, щас укатают весь вчерашний рост, Доха по ней 16.05% к погашению, стаканы пустые на покупателя, фиг знает как вчера разогнали

откупил 240ю на 53.81 уже даже в плюсе) но это скорее всего ненадолго. рано я начал покупать. стакан пустой еще напокупку. -2% покажут наверное опять сегодня. хорошо что сдал вчера.

в 240-й в стакане уже моя заявка показалась на откуп. или рано?

Котировки ОФЗ отскочили после 10 дней непрерывного снижения

Индекс RGBI скорректировался вверх после 10 дней непрерывного снижения – доходность индексного портфеля снизилась на 13 б.п. – до 16,43% годовых. Последние 3 дня падение индекса госбумаг было слишком эмоциональным после комментариев аналитиков ЦБ о необходимости ужесточения ДКП и выхода новых консенсус-прогнозов, отражающих ожидания повышения ключевой ставки.

Всплеск оптимизма на рынке может быть связан с замедлением недельной инфляции, опубликованной накануне (инфляция в РФ с 9 по 15 июля составила 0,11% после 0,27% неделей ранее). Однако причины данного замедление – сезонное снижение цен на ряд продуктов питания.

По-прежнему ожидаем повышение ставки до 18% в июле, однако интрига по дальнейшей траектории ставки сохранится. На наш взгляд, риски более длительного, чем ожидается, сохранения высокой инфляции все ещё существенные. Покупка длинных ОФЗ с фиксированной доходностью в таких условиях по-прежнему связана с повышенным риском.

Тинькофф стратегия Облигации ААА
&Облигации ААА

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Ого в моменте отскок RGBI +1,3% - самый сильный за 2 года.

Ого в моменте отскок RGBI +1,3% — самый сильный за 2 года.
Что там случилось?:)
Вроде бы весь рост в 26238 вчера вечером случился после 17:00

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Аукцион по размещению ОФЗ



Аукцион по размещению ОФЗ-ПД, который должен был пройти 17 июля, был признан несостоявшимся. Официальной причиной стало «отсутствие заявок по приемлемым уровням цен». На аукционе предлагались облигации ОФЗ-ПД серии 26246 с погашением 12 марта 2036 года (полугодовые купоны 12%). Это первый несостоявшийся аукцион в третьем квартале.

На втором же аукционе, который состоялся 17 июля, объем размещение ОФЗ-ПК серии 29025 с погашением 12.08.2037 (купон переменный, который зависит от ставки RUIONIA) составил 16 млрд рублей при объеме спроса 220,7 млрд рублей. Средневзвешенная цена составила 96,52% от номинала.

С учетом вероятного повышения ключевой ставки доходности по ОФЗ с постоянным купоном могут вырасти ещё. Идея с покупкой длинных ОФЗ все еще на паузе. Есть другие более доходные инструменты.

Подписывайтесь на мой телеграм-канал, в нем делаю обзоры на ценные бумаги и показываю свой путь к доходу с дивидендов и купонов.


Авто-репост. Читать в блоге >>>

о перекосах в ОФЗ… я бы уточнил о ЧУДОВИЩНЫХ перекосах на рынке ОФЗ. Ну во первых это явная вечная игра во все без исключения инструментах п...

Максим Лебедев,
Покупая 243 я рассчитываю на незначительное снижение ставки которое и останется до погашения.
Покупая 238 люди рассчитывают не на получение купонов, а именно снижение ставки и цену к 100% тела, в ближайшее время.

о перекосах в ОФЗ… я бы уточнил о ЧУДОВИЩНЫХ перекосах на рынке ОФЗ. Ну во первых это явная вечная игра во все без исключения инструментах против физиков. Сначала создается определенный новостной фон, а дальше юрлица ставят триллиарды против мелких физиков.Все равно в каком инструменте и все равно в какую сторону.

Рассмотрим дальние ОФЗ-смотрим количество сделок за день.и видим АДСКИЙ перекос в пользу 238 и выпусков, я все держу в голове и могу ошибаться без карандашных заметок, но днями было 65000 сделок в 238, в остальных как правило 1000… перекос в 65 раз.Это говорит о том, что мелкие инвесторы сидят в 238 и что удивительно именно этот и 243 бьют чтобы удавить остальной рынок, абсолютно чоткая игра против толпы

Но суть в другом-рассмотрим АДСКИЙ перекос доходностей, уже полтора года зубами держаться самые короткие выпуски.Доха 14… и все привет папе, а должна быть по всем текущим параметрам 19,3-19,6

самое смешное.что рынок на те же дни предлагает 533 тысячи альтернатив ну почти с такими же рисками, и под те же нормальные 19, но рынок уже 4 погашенных выпуска держат и держали так, что будто кругом доха 6 а вот именно ОФЗ погашением через 90 дней ну типа втрое -якобы разумеется… дороже-целых вы подумайте целых б ть 14 процентов… просто непостижимо золотая доходность

но главной аномалией является немыслимый перекос средних и дальних выпусков. Ну вот смотрите-торгуется 238 выпуск по сути с дефолтной доходостью, предположим. Давайте рассуждать -рынок типа прав и впереди жопа-договорились? Годится

Строим цепь рассуждений-до погашения 17 лет, и давайте накидывайте мне варианты жопа где-через год, через 5, или нет давайте рассуждать что жопа непрерывная каждый из 17 лет только хуже хуже хуже… если оно так… то 238 ой должен стоить ничего..

Отметем вариант, пусть жопа на этом отрезке на 3 году а остальные 14 все хорошо. Лады… но тогда у меня вопрос почему не заложено положительное ожидание, самого дальнего выпуска ведь после жопы на 3 условный год-возникнет стабильность и доха текущая процентами за 14 лет отбивает провал 3 его года...

Оставляем гипотезу жопы на 3 ий год в силе и начнем вертеть выпуски как раз с 3 летней дюрацийей, тогда получается что вроде как трех летки самые рисковые, речь конечно что мы держим все до погашения

Возможно камень на дороге лежит в другом временном отрезке-но возникает вопрос а где же тогда сука премия, где эта разница между 3-5 и 17… ее ну почти нет, жалкие 0,6 не в счет.

Разница доходностей 243 и 238 это просто РЫНОЧНЫЙ АНЕКДОТ-в условиях Российской неопределенности(открываем любой учебник истории любой редакции с любыми цензурными купюрами_13 лет и 17 в условиях российской турбулентности разницы вообще никакой.Ни как кой… но 243 выпуск дает премию в 0,4 годовых.Это за каждый год… а гасится раньше ....


ВОПРОС РЫНКУ-ну если вы закладываете жопу так отразите ее как то по выпускам более выпукло, временой рычаг в прогрессии огромен, но рынок все гребет под одну гребенку

впрочем… это лишнее доказательство манипуляций

26240 спекульскую закрыл на 54.69. процента 3 взял за 2 дня. может и рано закрыл, завтра может еще +2% показать. а могут и подкинуть лотиков в продажу. вобщем планировал продать на 54.20 но получилось даже лучше. на след неделе наверное куплю опять ближе к концу недели — по ситуации посмотрю. всетаки нервяки к ставке будут, или после озвучивания ставки

Ждать 26 числа или пора котлетить длинные бумаги?

Нагибатор Рынка, я конечно часть купил, но разворот какой то не хороший. Котлетить думаю не нужно. Могу быть не прав

Ждать 26 числа или пора котлетить длинные бумаги?

Нагибатор Рынка, кто знает, щас в цене уже заложенна 18 ставка, что там дальше одна Наба знает,, но уже маячит 20ставка,,,

236-ю рано закрыл :(

245 ое доказательство манипуляций ОФЗ-на продажу стояли миллионники 243 выпуска, оффера показывали ТОЛПЕ что кто то усирается ак хочет прода...

Максим Лебедев, дык данные по инфляции вчера вышли. снизались цены на все кроме небольшого роста в промтоварах. это понятно что с поставками швах. выросло почти в 0 с миллиметром. и эффект высокой базы с прошлого года будет действовать даже если не поднять ставку. а ее может и неподнимут уже. кто-то решил откупить чтобы успеть цапнуть дивы вечные 17% с реинвестом . в акциях этих непонятно куда повезут а тут хоть минималку понятно сколько отсыпят в самом плохом случае.