Теория Аукциона / Trading Riot

Почти у всех путь в торговле был  более чем одинаковым. В начале своего торгового пути Вы довольно часто слышите такие вещи, как “Трейдинг-это 80% психологии и 20% стратегии”, “Медитация-это все”, “Никогда не рискуйте больше, чем вы можете позволить себе потерять.” Из этих трех утверждений я на 100% согласен с последним.

Все, что имеет значение, — это стратегия, которую вы используете. Если вы уделяете этому достаточно времени, проводите достаточно часов, наблюдая за экранами, видя несколько пригоршней узоров, которые повторяются снова и снова. Со временем вы приобретете опыт и уверенность в том, что делаете. Для этого нет кратчайшего пути, никакая книга по психологии торговли или медитация не дадут вам этого, только экранное время и практика.

Единственной целью рынка является реклама цен для покупателей и продавцов. Это облегчает торговлю через то, что известно как процесс двойного аукциона. Одна из вещей, которую вы можете услышать довольно часто, когда рынок резко движется в одном направлении, заключается в том, что на рынке было больше покупателей, чем продавцов.

Это неверно, так как для каждого покупателя должен быть продавец, и наоборот. Когда цена идет вверх или вниз, нет превосходства ни с одной из сторон, но есть количество агрессии или готовность покупать/продавать по более высоким/более низким ценам. 

Другими словами, рынок всегда ищет справедливую стоимость, основанную на динамике спроса и предложения. Это относится не только к торговле на финансовых рынках, но тот же механизм аукциона работает на всех рынках мира. Весь этот процесс называется Теорией аукционного рынка.

То, что, вероятно, никогда не устареет в торговой индустрии, — это сама идея “Маркет Мейкера", разводящего розничных трейдеров на стоп-лоссы и манипулирующего всем рынком.” Если вы никогда не ходили в эту кроличью нору, наберите “Маркет Мейкер” или “forex stop hunting” на YouTube, и вам придется переварить довольно много сумасшедшего контента.

Нет никакого тайного вудуистского манипулирования рынком, но есть основное человеческое поведение. Единственное, что делает рынок, — это ищет справедливую стоимость. Он движется из областей равновесия, где покупатели и продавцы договариваются о ценах, к дисбалансу, когда агрессивные покупатели побеждают продавцов и наоборот. Эти движения вызваны дисбалансом спроса и предложения. Умение торговать как на сбалансированных, так и на несбалансированных рынках и распознавать подлинные прорывы баланса-это один из важнейших навыков, которыми должен обладать каждый успешный трейдер.

Структура рынка

Более высокие максимумы и более высокие минимумы представляют восходящий тренд. Когда последний более высокий минимум, который сделал самый высокий максимум, пробивается, а рынок делает более низкий минимум, мы можем предположить, что тренд был сломан, и структура рынка сдвинулась. После этого нисходящий тренд представлен более низкими максимумами и более низкими минимумами. Тренд относительно таймфрейма, на котором вы торгуете, так как у нас может быть тренд (дисбаланс) на более низком таймфрейме, но диапазон (баланс) на более высоком таймфрейме для того же инструмента. Просты ли такие вещи в реальной торговле? - Конечно, нет.

Одна из самых важных вещей-это изменение тренда. Вот тут-то и вступают в игру несколько моих паттернов ценового действия. Возможность заметить изменение тренда на нижнем таймфрейме в направлении более высокого таймфрейма является одним из лучших способов роста любого торгового счета. Восходящий тренд пробивается, как только мы закрываем свечу ниже минимума свинга, который сделал самый высокий максимум на таймфрейме, на котором мы торгуем. Нисходящий тренд пробивается, как только мы закрываем свечу выше максимума свинга, который сделал самый низкий минимум на таймфрейме, на котором мы торгуем.







Поток заказов и ликвидность 

Лимитные ордера называются пассивным потоком ордеров, также известным как ликвидность. Лимитные ордера часто являются более тяжелыми на рынке, поскольку крупные игроки обычно используют их для предотвращения проскальзывания. Если вы используете лимитный ордер, вы создаете ликвидность, поскольку размещаете ликвидность в книге ордеров.

Если вы исполняете рыночный ордер, вы принимаете ликвидность, поскольку вы берете ликвидность из книги ордеров. Каждый может разместить лимитный ордер в книге заказов и рекламировать цены, по которым он готов покупать/продавать. Но пока приказ не исполнен, Это ничего не значит. Как только ордер исполняется, он становится частью активного потока ордеров.

Стоп-лоссы и стоп-ордера, которые служат для входа или выхода трейдера из позиции, играют жизненно важную роль. Они считаются лимитными ордерами, и когда они исполняются, это добавляет давления в противоположном направлении.

Другими словами, когда у вас длинная позиция и рынок идет против вас, вы собираетесь использовать стоп-ордер на продажу, чтобы выйти из позиции, который кто-то может использовать в качестве ликвидности, чтобы заполнить свою длинную позицию по более низкой цене.

Крупные участники рынка двигают рынки, потребляя заказы. Их ордера генерируют давление на покупку/продажу (импульс). Толкая цену в ее направлении, потребляя меньшие заказы, пока она не остановится (замедлится). Поскольку им трудно заполнить свои позиции сразу, они складывают свои ордера на тех уровнях, на которых они двигали рынок в прошлом. Это называется укладкой по порядку. Заказы складываются в области дисбаланса спроса и предложения. Для того чтобы крупные участники рынка двигали рынки, им нужно достаточно ликвидности, чтобы сделать это.

Как известно, для каждого покупателя должен быть продавец и наоборот. Это считается стабильным состоянием рынка, так как создает баланс между спросом и предложением. Когда мы имеем дисбаланс в динамике спроса и предложения, стоимость любого инструмента начинает меняться.

Сбалансированное состояние на графике представлено консолидацией в цене, а свеча высокого объема/импульса представляет дисбаланс. Как только вы видите на рынке свечу с высоким импульсом, мы входим в состояние низкой ликвидности. Это происходит из-за дисбаланса потоков заказов, когда покупатели преодолевают продавцов (наоборот) и рынок движется.

Эти пробелы ликвидности, как правило, заполняются, и поскольку они использовались в качестве отправной точки для крупных трейдеров для накопления своих позиций, они часто используются повторно, как только цена возвращается. В контексте это может быть отличная область для входа в позицию. Все, что вам нужно сделать, это искать свечи с высоким импульсом. Именно здесь создаются разрывы ликвидности / узлы низкого объема. Затем позиция вводится после заполнения разрыва ликвидности. Без контекста это в лучшем случае посредственные сделки, но вы можете легко обнаружить эти свечи с высоким импульсом и построить вокруг них торговую идею.

Распространенное заблуждение состоит в том, что с большим количеством прикосновений уровень S/R “укрепляется” и становится более устойчивым. Истина заключается в обратном, поскольку заказы, покоящиеся на уровнях S/R, потребляются несколькими касаниями. Агрессивные участники с большей вероятностью пробьют уровень, как только им не придется иметь дело с огромным количеством пассивного потока заказов. Моя самая большая проблема с простой горизонтальной поддержкой и сопротивлением заключается в том, что в трейдинге все очень редко бывает просто. Поэтому вы очень редко получите эту идеальную поддержку, которая переворачивает и переворачивает сопротивление.

Дисбалансы спроса и предложения

Каждый рынок движется динамикой спроса и предложения. Покупатели представляют спрос, а продавцы-предложение. Благодаря продолжающемуся аукциону между этими двумя сторонами рынок движется. Когда они договариваются о ценах, рынки, как правило, сбалансированы (колеблются).

Но когда спрос больше, чем предложение, цена любого данного продукта будет расти, поскольку спрос превышает предложение. 

Когда предложение превышает спрос, цена любого продукта падает, поскольку предложение превышает спрос.

Как я уже упоминал, в тех областях, где предложение превышает спрос и наоборот, мы можем найти штабелированные заказы. Эти сложенные незаполненные ордера затем обеспечивают реакцию, как только рынок возвращается к этому уровню.









Ваши шансы на то, что цена будет двигаться в вашу пользу в течение короткого периода времени, относительно высоки, поскольку в этом более коротком окне не так уж много может пойти не так. Ваша способность предсказывать краткосрочные движения намного выше, чем длинные рыночные колебания, которые обычно основаны на долгосрочных фундаментальных показателях. Я ориентируюсь на неэффективность цен, структурные максимумы колебаний или минимумы колебаний, где могут находиться остановки, или различные структуры профиля рынка. Я знаю, что изменения на этом рынке могут произойти в течение короткого промежутка времени, и после того, как эти области будут поражены, я жду новой структуры, поскольку обычно не знаю, что произойдет дальше.

Другие концепции ценового действия

— предыдущие максимумы и минимумы ( всегда будут давать реакцию при первом тестировании)
— дневные границы ATR (представляют собой хорошие уровни для возможных затуханий, когда цена достигает их)