Блог им. trader_notes

Борьба идей на рынках

За последние недели перерыл кучу информации. Зачитаны зирохедж и пьюральфа, а так же штатные яхуфайнансы и прочие блумберги

Есть две крупные идеи которые сошлись как титаны: 

1. В экономике жопа. Безработица бьет рекорды, и быстро рабочие места не восстановятся. Корпоративные прибыли упадут циклично тк упадет потребление. Деньги выданные американцким гражданам никуда особо не пошли- ни в потребление, ни в делевиридж. То есть, они просто осели. И скорее всего будут реинвестированы в фонду так или инае. 

2. Ликвидности полные берега, и она выплескивается куда попало. Альтернатив инвестициям в США в мире не осталось от слова совсем. V дно сформировано и да здравстует бычий рынок еще на 10 лет. И вообще добро пожаловать в «новую нормальность». Уже об этом активно говорят «умные» головы из блумбергов и даже чиновники от финансов.

Я и сам между этими идеями мечусь и не могу найти что то достоверное в сентименте что бы надежно зацепиться. Но вот эта «новая нормальность» очень настороживает.
Я вспомнил (я просто старый), что всем последним большим медвежьим трендам предшествовали вот такие разговоры. И пузырь доткомов, и ипотечный пузырь. Говорили ровно тоже самое,  «теперь всё иначе», «это новая экономика и новые правила». Здесь на смартлабе тоже уже много таких комментариев. А-ля
«деньги теперь бесплатные, можно никого и не увольнять». Да, но уже уволили жеж...? 
«всё пойдет по Японскому сценарию». Ну так это значит что пойдет примерно в жопу жеж? 
«а я заработал 200 пунктов, а Рей Далио обосрался». Такое вообще сложно комментировать, но почитать прикольно.
«зачем вы вообще смотрите эти P/E?, это уже не актуально, всё поменялось». ну и так далее.

Нарочно не топлю ни за медвежий ни за бычий рынок. Просто на подумать.

11 комментариев
Будем дергаться резко думаю еще очень долго)!..
Я тоже не знаю будущего, но теперь мне легче — нас двое!
avatar
bocha, третьим буду.
avatar
бред, вертолетные деньги для граждан будут инвестированы… полный бред 
Йонатан Берсон, почему?
avatar
trader_notes, потому, что жрать охота
Йонатан Берсон, ну ок. пожрал он, или долг отдал по кредитке — эти деньги куда и как пошли дальше — есть понимание?
avatar
Йонатан Берсон, объясню, что я имел в виду. человек потратил деньги, значит  какая-то компания получила прибыль. Эта прибыль:
1. выплачивается другим людям в зп, и часть этой зп идет в обязательные отчисления в пенсионные фонды (401к plan), которые проинвестируют эти деньги в фонду
2. часть прибыли уйдет в дивиденды акционерам, которые в основном реинвестируют их в растующий (постоянно) рынок
3. часть выручки пойдет банку у которого компания имеет кредитную линию, и который через свое инвест крыло тоже может запустить это на фонду
avatar
trader_notes, да я понял, механизм оборота денег понятен))) просто не факт что деньги эти пойдут в экономику США допустим, может люди тратят деньги на товар который произведен другой страной и уходят деньги в другие страны. Торговый баланс США он такой… отрицательный
Йонатан Берсон, ну как бы про «ЖратЬ» же разговор зашел. Что это за еда такая из другой страны?) 
с балансом действительно все не однозначно. кеды найк произведены в Китайе, но прибыль в конечном счете получит американская компания. ну и полно такого соотв-но и в других категориях. с другой стороны да, много и полностью импортного, согласен
avatar

теги блога trader_notes

....все тэги



UPDONW