Блог им. lvovicus

Торговля после 18-40

Уважаемые господа.
Давно задаюсь вопросом, что происходит после окончания торговой сессии на ММВБ. Точнее в 18-45. Почему то в момент снятия заявок происходят какие то странные сделки. Основной напряг, что сделки происходят:
1) на огромном объеме
2) на одной цене
3) эта цена сильно отличается от цен периода закрытия торговой сессии
Такое впечатление, что крупняки сами себе продают. Потому что найти покупателя по такой цене как к примеру сегодняшнее закрытие по НЛМК не реально. Либо покупатель дурачек. Так как сделки идут крупные, то я не верю, что крупняк является дурачком. Вот и возникает вопрос, что в реальности происходит в 18-45?
7 комментариев
5 минут армянского казино происходит. Если актив торгуется в течение торговой сессии как-то «неправильно», то потом кому-то надо подкорректировать ценник. 
Ни какой логики, удобства для клиентов, либо еще каких-то объяснений тут искать не надо… Просто так кому-то надо.
avatar
Vasek, Сегодня поставил НЛМК на продажу по 145,9, а продал в реальности по 146,17. Приятно конечно. Прям грааль какой-то. Да я тоже логики вообще никакой не вижу.
А 30 ноября по многим инструментам прошли такие объемы, что теперь эти шпильки мешают. После них не видно нынешних объемов. Может для этого и ставятся эти шпильки?
avatar
задирают цены под конец года для красивого отчета
Игорь Егоров, бывает эти шпильки ставят на супер-низких ценах. Вон Северсталь 2 дня подряд 13.11 и 14.11 выдавала в 18-45 по 897р
avatar
это аукционъ-с не слыханной щедрости.
avatar
baron_samedi, кукл дает утешительный приз тому кого днем сильно обобрал
avatar
Я иногда выставляю заявки  в аукцион закрытия( который проходит с 18:40:01 по 18:50:00) — это можно легко сделать в QUIK, там есть спец графа в поле заявки.Обычно,  выставляю в последние полчаса- час, когда надо обязательно закрыть позицию, самое интересное, что выставленная заявка — даже если она рыночная-не срабатывает сразу,  а ждет именно время 18-40, когда начнется аукцион — вот там она и закрывается.Результат: один раз удачно — цена закрытия заявки на аукционе оказалась выше, чем на последних минутах торгов,   ну, а во второй раз  неудачно — цена оказалась ниже...  короче рулетка — как повезет.
Вот данные с офф. сайта — там  расписано как это работает:
Аукцион закрытия: www.moex.com/s1709

Сервис создан в соответствии с учетом мировой практики и должен быть понятен участникам российского и глобального фондовых рынков.

Аукцион закрытия в Режиме основных торгов Т+ является завершающей, по счету третьей, частью:

  • 09:50:00 — 09:59:(30-59) — Аукцион открытия
  • 10:00:00 — 18:39:59 — Торговый период
  • 18:40:01 — 18:50:00  — Аукцион закрытия

* — Длительность определяется случайным образом по каждой ценной бумаге в интервале 0-30 с

Аукцион закрытия проводится:

  • для акций в «стакане Т+2» (со 2 сентября 2013г.)
  • для ОФЗ в «стакане Т+1» (с 1 июня 2015г.)
  • для еврооблигаций, облигаций, номинированных в долларах США «стакане Т+2» (с 25.01.2016г)

Аукцион закрытия интересен:

  • иностранным взаимным и индексным фондам, использующим цену аукциона закрытия для целей переоценки портфелей.
  • российским управляющим компаниям, которым новая регуляция позволит рассчитывать СЧА в т.ч. по цене аукциона закрытия (не по признаваемой котировке). Расчет СЧА по единой цене АЗ повысит прозрачность рынка паев и доверие инвесторов. Регулирование вступает в силу с января 2016г.

Основные задачи аукциона закрытия:

  • Определение по итогам торгов в Режиме основных торгов Т+ репрезентативной цены закрытия.
  • Цена закрытия приравнивается к цене аукциона закрытия, проводимого по окончании торгового периода, и является официальной ценой закрытия акций на торгах ЗАО «ФБ ММВБ».

Цена закрытия используется биржей для приостановления торгов (контроль отклонения текущей цены от цены закрытия), а также в качестве ограничителя при заключении брокером маржинальных и необеспеченных сделок продажи ценных бумаг.

Преимущества:

  • Возможность подавать заявки «в аукцион» («Лимитные в аукцион», «Рыночные в аукцион») в течение торгового периода для участия в аукционе закрытия. Данные заявки имеют приоритет по сравнению с лимитными и рыночными заявками, соответственно.
  • Возможность подавать рыночные заявки. Данные заявки имеют наивысший приоритет исполнения по сравнению с лимитными заявками, поданными участниками торгов в ходе проведения аукциона закрытия.
  • Аукцион закрытия позволяет определить репрезентативную цену закрытия. Расчет цены закрытия осуществляется только по результатам аукциона.
  • Исключение возможности искусственного завышения / занижения рыночной цены благодаря новому алгоритму проведения аукциона закрытия (принцип случайного окончания аукциона закрытия), исключающего вероятность подачи в последний момент заявки, приводящей к значительному изменению цены аукциона.

Время фаз аукциона закрытия (без активации дополнительной фазы):

  • Основная фаза сбора заявок на аукцион: 18:40 – 18:45 мск
  • Определение цены закрытия и исполнение заявок: 18:45 мск
  • Фаза заключения сделок по Цене закрытия: 18:45 – 18:50 мск

Время фаз аукциона закрытия (при условии активации дополнительной фазы):

  • Основная фаза сбора заявок: 18:40 – 18:45 мск
  • Дополнительная фаза сбора заявок: 18:45 – 18:49 мск
  • Определение цены закрытия и исполнение заявок: 18:49 мск
  • Фаза заключения сделок по Цене закрытия: 18:49 – 18:50 мск

Описание процессов фаз аукциона закрытия

  • Основная фаза сбора заявок на аукцион (Call-фаза):
    • Перевод неисполненных лимитных заявок из торгового периода
    • Активация заявок типа «рыночная в аукцион»
    • Активация заявок типа «лимитная в аукцион»
    • Ввод заявок типа «рыночная»
    • Ввод заявок типа «лимитная»
    • Снятие заявок, не удовлетворяющих параметрам аукциона (например, по отклонению цены)
  • Дополнительная фаза сбора заявок на аукцион (дополнительная Call-фаза, запускается при невыполнении условий определения цены Аукциона закрытия):
    • Используется «стакан» основной фазы сбора заявок
    • Ввод заявок типа «рыночная»
    • Ввод заявок типа «лимитная»
    • Снятие ранее поданных заявок
  • Определение цены Аукциона закрытия после окончания фаз сбора заявок и исполнение заявок по Цене закрытия
  • Фаза заключения сделок по Цене закрытия:
    • Перевод неисполненных рыночных и лимитных заявок из фазы «сбора заявок  и определения  Цены закрытия»
    • Ввод лимитных заявок с ценой Аукциона закрытия
    • Непрерывное совершение сделок (при наличии встречных заявок) по Цене закрытия

теги блога Игорь @BrentBuySell

....все тэги



UPDONW