Блог им. break

Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС), часть 2

В продолжение обсуждения Индивидуального инвестиционного счета (ИИС) (часть 1), я решил внести окончательную явность в вопрос, какой тип ИИС, первого или второго типа, выбрать.
Если кратко и типах ИИС, то они различаются следующим:
ИИС первого типа (на взносы), вы вправе на налоговый вычет, на текущий момент 13%, на сумму взноса за год, но не более чем 400 тыс. руб.
ИИС второго типа (на доход), государство освобождает вас от уплаты НДФЛ, на полученный доход.
Появляется вопрос, какой тип, первый или второй, выбрать.
Постараюсь ответить на данный вопрос, приложив графики, на которых будет отражено сравнение 2-х типов ИИС.
Графики отражают показатель выгодности для инвестора, в виде, или налогового вычета для типа 1, или освобождения от уплаты НДФЛ на полученный доход для типа 2.

График 1. (Ежегодные взносы 100 тыс. руб, доходность 10% в год)
Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС), часть 2

График 2. (Ежегодные взносы 400 тыс. руб, доходность 10 % годовых)
Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС), часть 2

Как видно из графиков 1 и 2, на показатель выгодности для инвестора, влияет только доходность вложений в год. Тип 2, становиться более выгоден, чем Тип 1, через 7 лет (на 8 год инвестирования). Ежегодная сумма взноса, не влияет на показатель выгодности, поэтому на следующих графиках, сумма взноса будет определена в 400 тыс. руб.

График 3. (Ежегодные взносы 400 тыс. руб, доходность 15 % годовых)
Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС), часть 2

График 4. (Ежегодные взносы 400 тыс. руб, доходность 20 % годовых)
Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС), часть 2

График 5. (Ежегодные взносы 400 тыс. руб, доходность 30 % годовых)
Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС), часть 2
Как видно, из графиков 2,3,4,5, чем выше годовая доходность, тем быстрее тип 2, становиться более выгоден, чем тип 1. И годовая доходность инвестирования- единственная характеристика при выборе ИИС.

Для примера приведу графики, с низкой и отрицательной, годовой доходностью.

График 6. (Ежегодные взносы 400 тыс. руб, доходность 5 % годовых)
Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС), часть 2

График 7. (Ежегодные взносы 400 тыс. руб, доходность -5 % годовых)
Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС), часть 2

Как видно из графика 6, чем ниже доходность инвестирования, тем дольше вы будете ждать, что Тип 2 станет предпочтительнее Типа 1. Проблема в том, что тип ИИС, без закрытия ИИС, изменить нельзя.
При отрицательной доходности, Тип 1, всегда лучше чем Тип 2, график 7.


И на последок, приложу одну из возможных стратегий инвестирования по Типу 1.  Спасибо пользователю миха, за ссылку на стратегию (оригинал).

вносим  каждый  год  по  400 т  , 
НДФЛ   13%  = 52 т
доходность  ОФЗ 10%  = 40 т
первый год  400 т
второй год                    ( 40 + 52 )        ( = 23%  годовых )          +400    + 400     = 892 т 
третий год                     (89.2 + 52)    ( = 15.8% годовых )          + 892   + 400     =  1 433.2 т
по  окончании  3  лет ( 143.3  +  52 )  (= 12.0% годовых )             + 1 433.2         =  1 628.5 т

ИТОГО  внесли  за  3  года  1 200 т
заработали  428.2 т  =  35.7%  за  3  года 
или  средняя  доходность  ( 23 + 15.8 + 12 ) /3 года  = 16.93%
хочу  отметить  -  по  мере  роста  суммы, доходность  ПАДАЕТ
★16
Не понял, за счет чего доходность отрицательная на графике 4?
Что мешает закрыть счет через 3 года, и открыть снова для получения вычета по типу 1?
avatar

Anton Morozov

Anton Morozov, ничто не мешает. Главное определить свой инвестгоризонт и от этой цифры и принимать решение.
avatar

b@e

Anton Morozov, ИИС открывается один раз в жизни. Т.е. если это иис, а не обычный счет — повторно уже не откроешь.
Самый толковый пост по теме!!!
avatar

Ajax


Только зарегистрированные и авторизованные пользователи могут оставлять комментарии.

Залогиниться

Зарегистрироваться
....все тэги
Регистрация
UPDONW