Блог им. t-trade

Вопрос опционщикам

Подскажите… Вот если я сейчас продам по РИ 2 ноябрьских опциона со страйками 145К пут и 155К колл… пут сейчас стоит 1600 пунктов, а колл 1500… И вот, допустим, в следующую среду фьюч на РИ ускачет на 155000…

Каков будет финансовый результат стрэддла, если я закроюсь на этой границе? Успеет ли уменьшение временной стоимости покрыть возросшую волатильность? Подешевеет ли пут145 на такую же величину, на которую вырастет в цене колл155?

И второй момент. Если за 2 недели (10 торговых дней) ситуация не поменяется и к первому числу мы будем по-прежнему на уровне 150К по фьючерсу — на какую доходность по проданному стрэддлу можно рассчитывать?
100
25 комментариев
www.option.ru тебе в помощь
avatar
z0rg
z0rg, да, спасибо, я был там. но пока не разобрался. то ли теоретической базы не хватает, то ли просто тугодум
avatar
Иван Коваль-Зайцев
однозначно нет в минусе будешь
avatar
megatrade
Для начала это будет не стреддл, а стренгл.
Минус в таком варианте если не желаете дельту хеджить длинным фьючем будет очень чувствительным.
avatar
ProfFit
ProfFit, понятно. спасибо. дельта по коллу в случае роста к 155 будет расти, а по путу падать, и этот разрыв принесет дополнительный убыток, я так понимаю.
avatar
Иван Коваль-Зайцев
ProfFit, соответственно, в случае продажи опциона рост дельты увеличивает убыток
avatar
Иван Коваль-Зайцев
По цифрам если вола не сильно изменится то колл подорожает в 2 раза, пут в 2 раза подешевеет (приблизительно).
avatar
ProfFit
ProfFit, а. Это типа мой убыток — это четверть колла…
avatar
Иван Коваль-Зайцев
-1
Иван, не слушай его. рога это называется по русски. рога проданные смотрят вниз, ну в общем не лучшая поза для новичка особенно если не знаешь как ей управлять в случае алярмы
avatar
Simix
Ну чуть поменьше в реальности скорее всего, тета все же компенсирует часть, если там будем к среде, кроме того вола может слегка припасть (а может и нет).
avatar
ProfFit
Ориентируйтесь на потерю 700-800 пунктов.
Но это я прикидывал когда БА стоял у 150 5.
По текущим ценам картина уже изменится.
avatar
ProfFit
ProfFit,
avatar
Иван Коваль-Зайцев
ProfFit, правильно я понял, что по моей позиции около 450 пунктов убыток будет в среду? Или эта картинка для неизменившейся волатильности?
avatar
Иван Коваль-Зайцев
Иван Коваль-Зайцев, по путу вола скорее всего станет выше, т.к. он сместится сильнее от центра.
avatar
ProfFit
Ув. Иван Коваль-Зайцев, на самом деле реальную стоимость и картину с точностью до пункта невозможно посчитать, как и невозможно быть уверенным в том, что БА будет там именно в среду в 12 пополудни, ведь нужно еще знать как именно будет проходить движение, медленно по полпроца в день или пилообразными скачками, на какой момент придется большая его часть и т.д. и т.п. Да просто в конце концов от желания продавцов наливать (ведь это и есть по сути вола опциона):)
avatar
ProfFit
ProfFit, Это понятно:) Опционы для меня тема новая. Изучаю азы, так сказать. теорию. но пытаюсь всё же делать это не в «эфире», а в реальной жизни, так что и вопрос сюда задал. А на option понятное дело — расчет
avatar
Иван Коваль-Зайцев
ProfFit, в любом случае, спасибо!:)
avatar
Иван Коваль-Зайцев
Иван Коваль-Зайцев, да не за что. Учитывайте только, что у Вас ГО еще возрастет. Продавать стренгл «сразу на фсю котлету» — рисковей нету)
avatar
ProfFit
ProfFit, ооо, а вот за это реально спасибо! Я как раз на фсю катлету собирался:)
avatar
Иван Коваль-Зайцев
Иван Коваль-Зайцев, на всю можно только покупать (с т.з. ГО, а риски считайте сами).
avatar
ProfFit
«покрыть возросшую волатильность» — где возрасла волатильность?
avatar
jk555
Евгений (jk555), я так понимаю автор предполагает, если возрастет волатильность при движении БА к 155000 к среде.
avatar
tuono
Как уже сказали добрые люди, резалт не точный, но например так:
savepic.su/3603594.png
P/L в верхнем левом.
avatar
dFresh
Чтобы грубо прикинуть что будет с вашим стренглом через движение вверх в 5000 п, просто посмотрите сколько сейчас стоит стренгл 150 — 140.
avatar
Urwald

Читайте на SMART-LAB:
Фото
Первичный рынок рублевых корпоративных облигаций: пробуждается после новогодних каникул
После перерыва на новогодние каникулы первичный рынок рублевых корпоративных облигаций стал демонстрировать признаки пробуждения. Некоторый...
Фото
Андрей Севастьянов
14:17
Фото
«Цифра брокер»: справедливая цена акций MGKL — 4 руб.
Инвестиционная компания Цифра брокер повысила оценку справедливой стоимости акций ПАО «МГКЛ» с 3,44 руб. до 4,00 руб. за акцию. Пересмотр...
Фото
MGKL
09:59
Фото
Кешбэк до 1 млн рублей: приглашаем профессиональных инвесторов
БКС Мир инвестиций предлагает щедрый кешбэк¹ профессиональным инвесторам. Рассказываем, как получить до 1 млн руб. 1️⃣ Установите мобильное...
Фото
БКС Мир Инвестиций
12:40
Фото
Актуальный состав портфеля и взгляд на рынок 2026: по-прежнему 0% позитива.
Добрый вечер! С момента предыдущего поста, касающегося моего портфеля, прошел квартал.  Пришло время актуализировать его состав. Также поделюсь...
Фото
Александр Антонов
18 января 2026, 21:28

полезные записи за 24 часа

★14 11 3- и 5-летние налоговые льготы: чем отличаются и как использовать инвестору?
★14 24 5 лет назад я открыл столовую, делаю 200к в месяц, но посмотрел в бездну
★11 79 Про образ жизни (и что такое современный ЗОЖ)
★9 1 Тогда и сейчас
★4 30 Новогодний «подарок» от Тбанка или бойтесь его, ч.2. Чудаки из Простоквашино.
★4 0 Как заработать на рынке недвижимости без покупки квадратных метров?
★4 0 АФК Система - в заложниках у ставки
★3 0 Карта доходностей облигаций на 19.01.2026
★4 17 FARE, пассивный доход и инвестиции - вас наепала система
★3 2 Эксперимент в США
+198 24 5 лет назад я открыл столовую, делаю 200к в месяц, но посмотрел в бездну
+113 1 Тогда и сейчас
+101 2 Корпоративные слухи🔥Акции и инвестиции
+93 8 Ситуация на текущий момент
+95 17 FARE, пассивный доход и инвестиции - вас наепала система
+93 30 Новогодний «подарок» от Тбанка или бойтесь его, ч.2. Чудаки из Простоквашино.
+84 48 Откуда в акциях берутся потенциалы по 100% и выше?
+75 53 Метод Геллы. Даешь Гренландию! (gold)
+73 3 Нефтегазовые доходы в декабре 2025 г. — снижение продолжается, за год не добрали 2,4 трлн рублей. К бюджету на 2026 г. большие вопросы.
+64 11 3- и 5-летние налоговые льготы: чем отличаются и как использовать инвестору?

самые обсуждаемые сегодня

14к Азия. Вторник.
8к Я просто уверен, что у каждого третьего на этом форуме, крутится в голове такая мысль: как же вы мне все надоели..... Но что же нас держит здесь?
7к Калининград вошел в сотню самых безопасных городов мира
6к Вот вы говорите: шортисты-мазохисты, а лонгисты-молодцы. Однако....
8к Рынок смартфонов в России сократился в 2025 году
6к 🌟Защитим права вкладчиков ! Нет блокировкам!⚡
4к ⚡Обвал в промышленных металлах
2к В 2025 г импорт российского газа в ЕС снизился на 31%
2к Доходность портфелей российских акций и корпоративных облигаций
3к Элемент - хоть бы мне повезло!

теги блога Иван Коваль-Зайцев

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн