Неделя на рынках 8.09 - 12.09

Неделя у нас предстоит важная, в пятницу заседание ЦБ РФ, так что волатильность будет высокой на рынках. По заседанию цб сделаю видео скоро.

Индекс ММВБ потихоньку подходит к верхней границе боковика 2 920. 2 850 смогли удержать, локально даже мини ложный пробой был. Технически логичнее выходить выше на этой неделе.

По портфелю никаких активных действий не предпринимаю, пока все выглядит неплохо. По прежнему считаю, что предстоящего девала + снижения ключа, уже будет достаточно, чтоб вытолкать рынок в район 3100- 3200. К слову, эти фундаментальные цели, я выставлял еще весной, пока в портфеле акций не было. Но для роста выше этих значений, нужен будет позитив по СВО, по другому никак. Только это даст дальнейшие драйверы для роста и уберёт риски новой волны инфляции, что даст переоценку рынку. Но при этом, я готов к любому сценарию и всегда держу руку на пульсе. Так или иначе, пока многие в комментариях рассуждают, что рынок расти не будет, ММВБ с момента последних покупок летом, вырос на 8%, что значительно больше, чем безрисковая доходность. А консервативный публичный портфель, по результатам за 8 месяцев, плюсует на 35% (позже выложу результат).

На горизонте для рынка есть негативный фактор, это цены на нефть, по которым базовые цели ниже, в районе 55. ОПЕК продолжает давить, что вполне ожидаемо. Но потенциальный девал перекроет эти риски. Важно понимать, что сейчас мы на дне цикла, все максимально плохо, ужасные отчёты, но именно в такой момент, по моему мнению, нужно начинать делать ставку на рынок. Апсайд у бумаг на горизонте очень неплохой, при позитивном сценарии. В том числе у нефтяников. Но у Роснефти отчёт хуже ожиданий, поэтому, как я отмечал ранее, ставку логичнее делать через Лукойл. На байбеке и новостях о погашении бумагу и дернули, на что и была первая ставка.

По позициям в валюте через ЗО, также все отлично. Рубль начал плавную девальвацию. Более того, в какой-то момент, я жду более сильного рывка. Базовая цель, которую я выставлял ранее, когда покупал валюту, остается прежней, 95+ к концу года. С учётом купонов и роста тела, это даст значительно большую прибыль, чем доходность в тех же облигациях.

Мой тг канал, подписывайтесь.
t.me/trader_nt