Обзор рынка: несколько слов о текущей ситуации на фондовом рынке | 01.07.25

Российский рынок:

Рынок акций РФ начал утренние торги во вторник с умеренного роста: индекс IMOEX2 вырос на 0,10% до 2851,24 пунктов. Рост поддерживается нейтральной геополитикой и ожиданиями снижения ключевой ставки ЦБ в июле. Зампред ЦБ Заботкин допустил сокращение ставки более чем на 1 п.п., если данные подтвердят замедление инфляции.

Индекс Мосбиржи обновил максимум с начала июня, превысив 2840 пунктов, благодаря стабильной нефти ($66,49 за баррель) и позитиву на мировых рынках. Инвесторы ждут дивидендов (Сбербанк — 34,84 руб./акция, ВТБ, Башнефть, НМТП), но сохраняют осторожность из-за возможных новых санкций США. Технически индекс пробил уровень 2800, что открывает путь к 2900.

Нефть:
Цены на нефть падают во вторник утром на — 0,34% из-за опасений избытка предложения. ОПЕК+ может увеличить добычу на 411 тыс. баррелей в сутки с августа. Стоимость фьючерсов Brent — $66,52 за баррель.
С апреля восемь стран ОПЕК+ (включая Россию и Саудовскую Аравию) уже трижды ускоряли рост добычи. Если тенденция продолжится, общий прирост с начала года достигнет 1,78 млн б/с (1,5% мирового спроса).
Дополнительное давление на цены оказывает снижение геополитических рисков после перемирия между Израилем и Ираном.

Мировые рынки:
В США Nasdaq и S&P500 выросли на 0,5%, обновив максимумы на фоне ожиданий смягчения политики ФРС. Трамп заявил, что новый глава Федрезерва должен снижать ставки (сейчас 4,25–4,5%). Goldman Sachs (+2,5%) и другие банки выросли после успешных стресс-тестов.

Азия и нефть:
Смешанная динамика: Nikkei -1,1%, Kospi +1,4%. Нефть Brent снизилась до $66,42 (-0,48%). Гонконгская биржа закрыта.

Иран и США:
Иран требует гарантий отсутствия атак для возобновления переговоров по ядерной программе. Трамп утверждает, что США уничтожили иранские ядерные объекты.

Ключевые события:
⚪️Заседание ОПЕК+ (6 июля)
⚪️Отчет по безработице в США (4 июля)
⚪️Итоги дивидендного сезона в РФ
⚪️Возможные новые санкции против России

☹️Моя инвестиционная стратегия
Я сохраняю долгосрочные позиции на Московской бирже и не намерен продавать акции в ближайшей перспективе. Это решение основано на нескольких факторах:

▪️Смягчение денежно-кредитной политики (ДКП) – как заявления регуляторов, так и данные по инфляции указывают на возможное снижение ключевой ставки в ближайшем будущем.
▪️Позитивное влияние на рынок – когда ставки начнут снижаться, это станет стимулом для роста котировок, что укрепит мои инвестиции.

🔊УТРО | КРАТКИЙ ОБЗОР ЭКОНОМИЧЕСКИХ СОБЫТИЙ | 01
ИЮЛЯ 2025 г.

🔋 Энергетика: СНЭ в Краснодаре и Крыму
Правительство планирует построить системы накопления энергии (СНЭ) мощностью 250 МВт (Краснодарский край) и 100 МВт (Крым) к июлю 2026 года. 💡 Варианты: конкурс для инвесторов или прямое назначение «Россетей». Стоимость — 72–98 млрд ₽. Эксперты считают, что дешевле управлять спросом, чем строить СНЭ.

💰 Evraz продает активы в США и Канаде
Сделка на $500 млн (два транша), но деньги заморозят до снятия санкций. Юристы говорят, что сумма может уменьшиться. Главная цель — не прибыль, а вывод активов под российскую юрисдикцию.

🔍Аудиторов «Группы Финансы» приостановили
ЦБ выявил нарушения. Это удар по репутации и бизнесу, особенно в сезон перезаключения контрактов. Клиенты могут расторгнуть договоры.

📈Юань на Мосбирже ожил
Объем торгов вырос на 13% после майского спада, но до февральских 100+ млрд ₽ в день далеко. Рост связан с нефтяными поступлениями.

💼 Зарплаты замедляют рост
Опросы показывают: компании сокращают вакансии, но массовых увольнений пока нет. Безработица — рекордно низкие 2,3%.

💍ВС защитил брачный контракт
Кредиторы хотели его отменить, но суд решил: контракт не нарушает их права, если долг личный, а сделка старая.

🚢Иран выкупает «Астраханский порт»
Nasim Bahr Kish предложила 437,5 млн ₽ за оставшиеся акции. Цель — полный контроль для будущих инвестиций.

🚜 Сельхозтехника в кризисе
Продажи упали на 32,8% из-за высокой ставки и низкой доходности аграриев. Товарные остатки — 62 млрд ₽.

✈️ Россия и Доминикана: авиасообщение
Переговоры о возобновлении рейсов к зиме. Туроператоры ждут гарантий по обслуживанию самолетов.

🗑Мусорная реформа: новые правила
Росприроднадзор сможет тратить экосбор на свои нужды, а субсидии на утилизацию сократят в 5 раз.

🛢 «Эфко» покупает «Олейну» и Ideal
Сделка за 16+ млрд ₽ увеличит долю компании на рынке растительного масла до 27%. Но рентабельность переработки подсолнечника — минус 11%.

И другие новости:
➡️Газ в ЕС: Поставки по «Турецкому потоку» выросли на 7%, но цены упали до $400/тыс. м³.
➡️Мигранты: Новые пошлины с сентября — до 4,2 тыс. ₽ за патент.
➡️Мединфляция: Прогноз вырос до 14%, страховщики ужесточают тарифы.
➡️Сбербанк: Рекордные дивиденды — 786,9 млрд ₽ (34,84 ₽/акция).
➡️Ипотека: Матвиенко предложила ограничить льготные кредиты регионом прописки.
➡️Девелоперы: Инвестиции в землю упали в 4 раза из-за ставок 30-32%.
➡️Ноутбуки: 43% корпоративных закупок — без ОС (экономия на лицензиях).
➡️Фарма: Экс-глава Roche купил 2,5% «Элпиды» (ВИЧ-препараты).
➡️Реклама: Блогеры просят ФАС не штрафовать за старые интеграции в Instagram.
➡️Рубль: В июле возможен рост доллара до 90-100 ₽ из-за отпускного спроса.
➡️ЦБ: Ключевая ставка может снизиться на 1%+ в июле.
➡️Цифровой рубль: Через 5-7 лет станет привычным платежным средством.
➡️Локализация: Минпромторг переводит отрасли на балльную систему.
➡️Жилье: В 11% премиум-ЖК Москвы есть частные кинотеатры.
➡️Агро: Посевы пшеницы сокращаются, масличные — в рекорд.
➡️Туризм: 16% россиян берут кредиты на отпуск (до 500 тыс. ₽).

Спасибо за прочтение! Подписывайтесь на мой telegram-канал t.me/rubinvestmen

Всем профитного дня!

Не является ИИР

* Статья носит исключительно информационный характер