Финаме
БКС Мир Инвестиций1. Для программы выкупа акций выгодно иметь низкие цены, если МТС их выкупает на бирже.
2. Далеко не все уверены в защитном статусе MTSS, телекомов много развелось, дошло до того, что даже Греф и Тиньков свою мобильную связь затеяли.
3. Дивидендная доходность в 10% сейчас уже не впечатляет, цены на ОФЗ упали, по субординированным еврооблигациям в USD доходность подбирается к 9%
4. Общий спрос на акции упал, большая часть прибыли МТС распределяется на дивиденды, за счёт чего «яйцо» будет расти?
| Число акций ао | 1 998 млн |
| Номинал ао | 0.1 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 638,0 млрд |
| Выручка | 606,0 млрд |
| EBITDA | 234,2 млрд |
| Прибыль | 54,6 млрд |
| Дивиденд ао | – |
| P/E | 11,7 |
| P/S | 1,1 |
| P/BV | -3,6 |
| EV/EBITDA | 4,8 |
| Див.доход ао | 0,0% |
| МТС Календарь Акционеров | |
| 21/05 Раскрытие результатов 1 квартала 2024 | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
МТС акции
319.25₽ +0.81%
-
МТС: незаслуженно страдают даже защитные акции. Доколе?
Парадигма мышления и принятия инвестиционных решений в текущей рыночной конъюнктуре заметно поменялась в последнее время, а потому вряд ли в текущей ситуации кому-то интересно читать подробный анализ финансовых отчётностей российских компаний – в условиях высочайшей турбулентности это вряд ли поможет вам избежать инвестиционного пике. Куда важнее не запаниковать, не начать действовать иррационально – вот тогда точно ваш самолёт не выйдет из этого шторма и не долетит до хорошей погоды.
Поэтому в ближайшее время я постараюсь не перегружать вас скучными цифрами из отчётностей (в том числе и на своём телеграм-канале), а просто постараюсь по мере сил держать вас в курсе опубликованных отчётностей, выделяя оттуда главные факты, а сами посты представлять примерно в том виде, как я делал это с тем же ЛУКОЙЛом несколько дней назад.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Козлов Юрий, рад бы купить, да покупать то уже не на что, в МТС по 250-260 набирал позу в 2019г, а сейчас просевшие акции ПАО «Детский мир» докупил. АФК Системе очень нужны деньги, дивиденды у дочек ожидаю хорошие!
МТС: незаслуженно страдают даже защитные акции. Доколе?Парадигма мышления и принятия инвестиционных решений в текущей рыночной конъюнктуре заметно поменялась в последнее время, а потому вряд ли в текущей ситуации кому-то интересно читать подробный анализ финансовых отчётностей российских компаний – в условиях высочайшей турбулентности это вряд ли поможет вам избежать инвестиционного пике. Куда важнее не запаниковать, не начать действовать иррационально – вот тогда точно ваш самолёт не выйдет из этого шторма и не долетит до хорошей погоды.
Поэтому в ближайшее время я постараюсь не перегружать вас скучными цифрами из отчётностей (в том числе и на своём телеграм-канале), а просто постараюсь по мере сил держать вас в курсе опубликованных отчётностей, выделяя оттуда главные факты, а сами посты представлять примерно в том виде, как я делал это с тем же ЛУКОЙЛом несколько дней назад.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Мда… не хило так МТС слили. Держался, держался и камнем вниз, как будут и не было никакого роста.
Dur, странно конечно с МТС поступили. Дивиденды стабильные, телеком вроде защитный актив. Может кто-то очень сильно нуждаются в деньгах?
Antonio Z, в деньгах сильно нуждается г-н Евтушенков, именно поэтому МТС и Детмир платят такие дивиденды. Но с ценой акций в моменте это никак не связано. МТС с 2008 года болтается в границах большого треугольника, так что у нижней границы купил, у верхней продал. Главное, дивотсечки не пропускать :)
Или кто-то слил по 330-350 ранее, а сейчас хочет вернуть ниже 280. Не забывайте, что наш ФР полностью заманипулирован. Имея неограниченные финансовые возможности, а также возможности продавать и покупать акции по несколько раз (это возможно, когда трейдеры открывают лонги и шорты, при этом реально у брокеров ничего не меняется), акции можно двигать в любые стороны.
С.В., нет, ранее было 26. А 28 рублей первый год
Antonio Z, сколько лет торгуете на ФР? Т.к. если уж дословно, то это звучало год назад так:
«Совет директоров крупнейшего российского телекоммуникационного оператора МТС принял новую дивидендную политику, в рамках которой компания намерена выплачивать не менее 28 рублей на акцию ежегодно в 2019-2021 годах»
Расшифровываю:
в 2019-м не менее 28 рублей в течение календарного года
в 2020-м не менее 28 рублей в течение календарного года
в 2021-м не менее 28 рублей в течение календарного года
При этом нигде не было указано, что в эти суммы не входят спец.дивиденды.
Так что 2020-й — это второй год, а не первый.
P.S. Но, признаю, я тоже ошибся, это было год назад, а не два. Просто через год им нужно будет принимать какое-то новое решение. А рынок работает всегда на опережение.
С.В., да за 2020 год будет второй годС.В., нет, ранее было 26. А 28 рублей первый год
Antonio Z, сколько лет торгуете на ФР? Т.к. если уж дословно, то это звучало год назад так:
«Совет директоров крупнейшего российского телекоммуникационного оператора МТС принял новую дивидендную политику, в рамках которой компания намерена выплачивать не менее 28 рублей на акцию ежегодно в 2019-2021 годах»
Расшифровываю:
в 2019-м не менее 28 рублей в течение календарного года
в 2020-м не менее 28 рублей в течение календарного года
в 2021-м не менее 28 рублей в течение календарного года
При этом нигде не было указано, что в эти суммы не входят спец.дивиденды.
Так что 2020-й — это второй год, а не первый.
P.S. Но, признаю, я тоже ошибся, это было год назад, а не два. Просто через год им нужно будет принимать какое-то новое решение. А рынок работает всегда на опережение.
Что льют?
AlexGood, наверное, прогноз (+3% по выручке на 2020 год) не понравился. С учетом зависимости от импортного оборудования, расходов в валюте, доходов в рублях, выпадания высокомаржинального роуминга — перспективы смутные
Михаил П, ну 28 рублей они на ближайшие 3 года зафиксировали. Да и Системе больше денег брать не откуда. IPO своих компаний думаю сейчас им не время проводить до стабилизации рынка
Antonio Z, «на ближайшие три года» было два года назад вообще-то… Но в то, что дивы снизят после 2020, я что-то мало верю. Евтушенкову деньги всегда нужны. Однако, я надеялся, что к див. доходности более 10% МТС больше не вернется. Прямо душа радуется, что ошибся, а то выше 330 начал сливать МТС, ниже 280 теперь восстанавливаю… Вчера Сбер давали с див. доходностью более 10%, сегодня МТС — прямо праздник какой-то…
С.В., нет, ранее было 26. А 28 рублей первый год
Что льют?
AlexGood, наверное, прогноз (+3% по выручке на 2020 год) не понравился. С учетом зависимости от импортного оборудования, расходов в валюте, доходов в рублях, выпадания высокомаржинального роуминга — перспективы смутные
Михаил П, ну 28 рублей они на ближайшие 3 года зафиксировали. Да и Системе больше денег брать не откуда. IPO своих компаний думаю сейчас им не время проводить до стабилизации рынка
Antonio Z, «на ближайшие три года» было два года назад вообще-то… Но в то, что дивы снизят после 2020, я что-то мало верю. Евтушенкову деньги всегда нужны. Однако, я надеялся, что к див. доходности более 10% МТС больше не вернется. Прямо душа радуется, что ошибся, а то выше 330 начал сливать МТС, ниже 280 теперь восстанавливаю… Вчера Сбер давали с див. доходностью более 10%, сегодня МТС — прямо праздник какой-то…Что льют?
AlexGood, наверное, прогноз (+3% по выручке на 2020 год) не понравился. С учетом зависимости от импортного оборудования, расходов в валюте, доходов в рублях, выпадания высокомаржинального роуминга — перспективы смутные
Михаил П, ну 28 рублей они на ближайшие 3 года зафиксировали. Да и Системе больше денег брать не откуда. IPO своих компаний думаю сейчас им не время проводить до стабилизации рынкаЭто подготовка к Buyback?
Василий Посметный, Это страх перед вирусом))) За выходные многое может случиться))
Николай, на сбер гляньте. Там бесстрашные джедаи- Акции МТС предлагают одну из лучших инвестиций в условиях низких цен - Альфа-Банк
Компания MTS представила неоднозначные результаты за 4К19 – выручка оказалась на 1% выше, а EBITDA на 1-2% ниже консенсус-прогноза и нашей оценки. Основной сегмент услуг мобильной связи в России остается в хорошей форме, демонстрируя рост APRU более чем на 2% г/г шестой месяц подряд на фоне устойчивой конъюнктуры рынка, которая, вероятно, сохранится в 2020 г.
Мы также хотели бы отметить быстрый рост розничного бизнеса МТС Банка. На более низкий в сравнении с прогнозом показатель EBITDA повлияли временные факторы (отчисления в резервы по плохим кредитам). Компания предпочитает придерживаться консервативного прогноза на 2020 г. – рост выручки на 3% г/г и примерно неизменный показатель OIBDA, что, по сути, учитывает потенциальное негативное влияние на бизнес неблагоприятной ситуации в экономике.
Мы не исключаем, что рынок чрезмерно отреагирует на осторожный прогноз компании в краткосрочной перспективе на фоне общей волатильности на рынке. В то же время при благоприятных бизнес трендах и приверженности компании своим обязательствам в части дивидендных выплат (минимально 28 руб./акцию) акции МТС предлагают одну из лучших инвестиций в условиях низких цен.
Альфа-Банк
Авто-репост. Читать в блоге >>> - Выручка в 2019 году 476.1 млрд руб (+5.5% к 451.5 млрд в 2018)
Операционная прибыль 114.2 млрд руб (+4.6% к 109 млрд в 2018)
Прибыль от продолжающейся деятельности 51.1 млрд (61.7 млрд)
Прибыль 54.2 млрд (6.9 млрд)
Чистый операционный денежный поток 106.7 млрд (154.4 млрд в 2018) с учетом американского штрафа 55.6 млрд
CAPEX -91.5 млрд (-86.5 млрд в 2018), продажа дочерних предприятий +37.4 млрд
погашение долга -21 млрд, обязательства по аренде -15.2 млрд,
дивиденды -52.5 млрд, выкуп акций -15.9 млрд
Денежная позиция уменьшилась на 46 млрд руб до 38 млрд.
Долг (8% в валюте, 92% в рублях и местных валютах) составляет 343.6 млрд руб.
Чистый долг (полностью рублевый) 280.5 млрд
Выплаты дивидендов за 1П2019 составили 8.68 руб на акцию.
Общая сумма выплат в 2019 году 28.66 руб на акцию
МТС остается дивидендной историей
(минимум 28 руб на акцию в год, 28.66 руб в 2019 году и всего 57 млрд руб за 2019 год),
обеспечивая фактически двузначную доходность по текущим котировкам.
Также поддержку акциям должна оказать новая программа по выкупу акций на 15 млрд руб.
Компании предстоит тяжелый год — снижение курса рубля,
рост цен на импортное оборудование, давление на розничные продажи,
неясные перспективы банковской составляющей (МТС Банк)
МТС - факторы роста и падения акций
- Контора платит максимально возможные дивиденды. (01.06.2020)
- Эти акции очень похожи на облигацию: будут расти при снижении ставок ЦБ РФ, но их привлекательность будет снижаться при росте ставок. (01.06.2020)
- У компании выкуплено 15% собственных акций на дочернюю структуру. Это почти 100 млрд рублей. (19.10.2021)
- Продажа Башенной Компании может ощутимо снизить долг и добавить кэш на счета компании. Суммарно сделка может улучшить баланс на 100-150 млрд рублей, если состоится. (21.10.2021)
- В 2022 году МТС может объявить о выводе на IPO новых компаний экосистемы (21.10.2021)
- IPO МТС Банка может раскрыть стоимость актива внутри компании (17.10.2023)
- Внедрение 5G это очень большой CAPEX. (06.02.2020)
- Эти акции очень похожи на облигацию: будут расти при снижении ставок ЦБ РФ, но их привлекательность будет снижаться при росте ставок. (01.06.2020)
- Выручка компании растет всего на 3% в год последние 5 лет, явно не поспевая за инфляцией. Телеком бизнес стагнирует, тарифы на услуги связи не растут и скорее всего не будут расти (21.10.2021)
- Все новые бизнесы экосистемы МТС находится в зоне очень высокой конкуренции. (21.10.2021)
- Новые бизнесы и построение экосистемы требуют затрат. Инвесторы опасаются, что МТС пойдет вслед за Вымпелкомом и Мегафоном и может снизить дивиденды (24.10.2021)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
МТС - описание компании
МТС — сотовый операторПАО «Мобильные ТелеСистемы» (МТС, ИНН 7740000076) вместе с дочерними предприятиями обслуживает около 100 млн абонентов сотовой связи в России, Армении, Беларуси, Украине, Туркменистане. Компания также предоставляет услуги фиксированной связи и кабельного телевидения во всех федеральных округах России и в Украине.
Уставный капитал МТС составляет 206.641 млн руб., выпущено 2066413562 обыкновенных акций номиналом 0.1 руб. ОАО АФК «Система» принадлежит 50.8% акций оператора, в свободном обращении находится 49.2% акций. На Нью-Йоркской фондовой бирже в виде ADR 3-го уровня торгуется 37.62% акций.
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
