Финаме
БКС Мир ИнвестицийСовкомбанк предложил держателям 4-х выпусков еврооблигаций (SCB-25, SCB-30, SCB-7,6% и SCB-7,75%) выкуп бумаг с выплатой вознаграждения или в натуральной форме.
Денежное вознаграждение, если держатель выберет его, будет выплачиваться в размере 10% от номинальной стоимости для облигаций с погашением в 2025 и 2030 годах. Для бессрочных бондов размер выплат составит 30% от номинала. Выплаты будут производиться в рублевом эквиваленте.
Вознаграждение в натуральной форме — это передача инвестору локальных бессрочных субординированных облигаций, выпущенных под 7,6% RU000A107B84, их количество будет рассчитываться индивидуально для каждого инвестора.
Держатели бондов могут дать согласие на выкуп на заочном голосовании, которое пройдет с 13 по 20 марта. При соблюдении всех условий предложения банк завершит выкуп 20 июня.
Полное тендерное предложение prod-api.sovcombank.ru/documents/13291
_________________________________________________________ Все это для держателей вне росинфраструктуры и тех, кому не повезло и пропустили замещение.
По информации от эмитента, таких держателей ~ по 300 млн. долларов в каждом выпуске.
Кошерно таки «поднялся» эмитент. Еще одна компания с которой дел иметь нельзя.
__________________________________________________________
Евробонды: государственные и корпоративные t.me/alleurobonds
Облигации Совкомбанк
| Имя | Доходн | Лет до погаш. |
Объем выпуска, млн руб |
Дюрация | Цена | Купон, руб | НКД, руб | Дата купона | Оферта |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| СовкомБОП5 | 15.4% | 1.4 | 20 507 | 1.23 | 100.34 | 0 | 6.33 | 2026-06-17 | 2025-03-25 |
| СовкомЗО-4 (USD) | 9.3% | 3.9 | 25 | 3.24 | 104.4 | $52.32 | $1119.818835 | 2026-10-07 | |
| СовкомЗО-1 (USD) | 10.0% | 0.0 | 116 | - | 75.6619 | $19 | $211.25964 | 2026-08-17 | |
| Совком БО5 | -100.0% | 1.5 | 9 982 | - | 103.19 | 64.82 | 1.42 | 2026-11-26 | 2026-06-02 |
| СовкомБОП1 | 15.4% | 3.0 | 9 924 | 0.23 | 100.1 | 37.4 | 4.52 | 2026-08-20 | 2026-08-25 |
| СовкомЗО-2 (USD) | 11.2% | 0.0 | 17 | - | 92.2972 | $25.82 | $511.733655 | 2026-08-06 | |
| СовкомЗО-3 (USD) | 5.4% | 0.0 | 6 | - | 37.0223 | $10 | $7.850865 | 2026-11-29 | |
| СовкомБИ07 | 25.4% | 0.4 | 154 | 0.42 | 91 | 0.1 | 0.06 | 2026-10-31 | |
| СовкомБОП2 | 14.8% | 3.9 | 11 930 | 0.85 | 99.51 | 33.66 | 14.79 | 2026-07-22 | 2027-04-26 |
| Совком C01 | 14.6% | 1.8 | 1 000 | - | 100 | 72.3 | 34.56 | 2022-09-02 | 2022-05-25 |
| Совком 2В3 (USD) | 8.9% | 2.7 | 150 | - | 105.3955 | $4.11 | $3.44 | 2025-02-26 | |
| Совком 1В2 (USD) | 0.0% | 0.0 | 100 | - | 85.5235 | $4.99 | $0 | 2025-02-26 | 2020-03-30 |
| СовкомТ2-1 (USD) | 13.7% | 4.7 | 164 | 3.90 | 77 | $6482.19 | $302498.11074 | 2026-08-03 | |
| СовкомБИ04 | -96.5% | 0.0 | 53 | 0.03 | 109.59 | 0.1 | 0.1 | 2026-06-11 | |
| СовкомБИ05 | -27.6% | 0.3 | 43 | - | 109.54 | 0.1 | 0.07 | 2026-09-12 | |
| СовкомБИ06 | 0.0% | 0.4 | 86 | - | 0.1 | 0.06 | 2026-10-31 | ||
| СовкомБИ08 | 0.0% | 0.5 | 84 | - | 0.1 | 0.05 | 2026-11-17 | ||
| СовкомБИ09 | -21.9% | 0.5 | 100 | 0.49 | 113 | 0.1 | 0.05 | 2026-11-28 | |
| СовкомБИ10 | 0.0% | 0.5 | 180 | - | 0.1 | 0.05 | 2026-12-15 | ||
| СовкомБИ11 | 0.0% | 0.6 | 78 | - | 0.1 | 0.04 | 2026-12-26 | ||
| СовкомБИ13 | 0.0% | 1.7 | 80 | - | 0.1 | 0.03 | 2027-01-30 | ||
| СовкомБИ14 | 0.0% | 1.7 | 124 | - | 0.1 | 0.03 | 2027-02-16 | ||
| СовкомБИ15 | 5.9% | 1.8 | 105 | - | 90.5 | 0.1 | 0.03 | 2027-02-27 | |
| СовкомБИ16 | 0.0% | 1.8 | 184 | - | 0.1 | 0.02 | 2027-03-31 | ||
| СовкомБИ17 | -4.7% | 2.0 | 200 | - | 0.1 | 0 | 2027-05-22 | ||
| SCB-30 (USD) | 0.0% | 3.9 | 300 | 4.84 | 85.05 | $40 | $20.666667 | 2024-04-07 |
-
Совкомбанк предложил держателям евробондов выкуп за рубли или локальные облигации — Forbes
Совкомбанк предложил держателям четырех выпусков еврооблигаций выкуп бумаг с выплатой вознаграждения в 10% от номинала или в натуральной форме. Держатели бондов могут дать согласие на выкуп на заочном голосовании, которое пройдет с 13 по 20 марта.
Речь идет о выпусках с погашением в 2025 и 2030 годах, а также о двух бессрочных выпусках под 7,6% и 7,75% (SCB-25, SCB-30, SCB-7,600% и SCB-7,75%). Совокупная непогашенная сумма основного долга по каждому из выпусков составляет $300 млн. Исполнение обязательств по этим бумагам затруднено из-за санкций.
Денежное вознаграждение, если держатель выберет его, будет выплачиваться в размере 10% от номинальной стоимости для облигаций с погашением в 2025 и 2030 годах. Для бессрочных бондов размер выплат составит 30% от номинала. Выплаты будут производиться в рублевом эквиваленте.
Вознаграждение в натуральной форме — это передача инвестору локальных бессрочных субординированных облигаций, выпущенных под 7,6% RU000A107B84, их количество будет рассчитываться индивидуально для каждого инвестора.
Авто-репост. Читать в блоге >>>- Облигация Совкомбанк с доходностью 14% в долларах. Серьёзно?
С данными агрегаторов всегда нужно быть осторожным. И Смартлаб явно не исключение.
Совкомбанк СЗО-04 (RU000A107E99)
Вообще по замещающим облгигациям на Смартлабе нередко какая-то дичь появляется. В том числе это связано с тем, что выплаты могут быть, например, по курсу доллара в рублях, но СЛ показывает правильное значение НКД, только не ту валюту.
Если взять карточку Совкомбанк СЗО-04 (RU000A107E99), то в ней указана доходность в долларах под 14%
При этом интересно, что купоны указаны правильно: по 40 долларов два раза в год. Но СЛ показывает годовой купон 120 долларов, при этом правильно перечисляя даты выплаты купона два раза в год. И частота выплата купонов 3,29 удивляет не меньше.
Но это не единственная проблема. В общем-то более 8% в долларах получить от растущего банка с хорошей исторической рентабельностью уже было бы неплохо. Но на сайте Мосбиржи можем заметить, что данная облигация является субординированной.Субординированная облигация — это заем компании, который находится рангом ниже других кредитов и займов в случае ликвидации или банкротства компании.
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
Размещение Совкомбанк Факторинг
Общая информация
Ставка купона: не выше 15.5% — 16%
Срок обращения: 5 лет
Купонный период: 4 раза в год
Рейтинг: AA-
Объём размещения: 500 млн. рублей
Амортизация: нет
Оферта: да (Пут-опцион через 1.5 года)
Дата размещения: 25 января
Доступно не квалифицированным инвесторамНасколько мне известно, мало кто понимает, что такое факторинг. Думаю, что стоит начать с этого.
Представим, у нас есть 3 предприятия: первое- это сельхозпроизводитель, который продаёт пшеницу, второй- это хлебопекарный завод, а третий- это розничный магазин.
Первое предприятие работает по полной предоплате. Завод оплачивает муку и печёт хлеб, а розничный магазин выплачивает деньги за товар только после его реализации.
В данной ситуации завод в не выгодном положении, деньги за товар ему нужны. Он их получит, но только через время, а з/п работникам платить надо, аренду оплачивать, покупать новую муку и тд.
В этой ситуации помогают факторинговые компании. Они дают заводу необходимую сумму, берут определённую комиссию, а также получают право на востребование этой суммы с розничного магазина уже словно полноценный банк.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Свежие облигации: Совкомбанк Факторинг на размещенииСкоро свежие выпуски посыплются как из рога изобилия, а пока приходится смотреть под микроскопом чуть ли не вообще всех в надежде найти бриллиант среди… не бриллиантов. Совкомбанк Факторинг — современная дочка коммерческого банка, и купон неплохой, вот только оферта.
Совкомбанк уже хорошо знаком на Мосбирже. У него и IPO прошло недавно, в котором я с удовольствием поучаствовал, и выпусков облигаций на вторичном рынке много. Также в обращении есть выпуски Совкомбанк Лизинга — там доходность ниже. К примеру, шестой выпуск предлагает YTM 13,45%. При купоне 15,5–16%, конечно, СКБФ не дотягивает до моих фаворитов типа Интерлизинг, Роделен и МК Лизинг, зато рейтинг AA-, но оферта. Посмотрим, подумаем, ну и новые скоро будут, не пропустите.
Объём выпуска — 500 млн. Ориентир купона: 19% (16,42-16,99% YTM). Оферта через 1,5 года, без амортизации. Купоны ежеквартальные. Рейтинг AA- от Эксперт РА (декабрь 2023).
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Облигации "Совкомбанк Факторинг" на размещенииЯнварь не радует неквалифицированных инвесторов широким выбором новых размещений облигаций, поэтому если вы ищите что-то новое, то облигации компании Совкомбанк Факторинг могут вас заинтересовать. Давайте разбираться вместе.
ООО «Совкомбанк факторинг» относится к небанковскому бизнесу группы Совкомбанка, разбор которого можно посмотреть ТУТ (клац). Это классическая факторинговая компания, которая осуществляет деятельность с 1999 года (с зарождения данного направления в России) и занимается покупкой дебиторской задолженности, финансированием закупок и производства, возмещением убытков от неоплат по поставкам с отсрочкой платежа.
У компании разработано более 8 различных программ факторинга, в большей степени предлагаемыми для сегмента малого и среднего предпринимательства, который исторически был обделен в данной услуге.
Это первый выпуск облигаций для компании, но при этом подкупает высокий рейтинги кредитоспособности от РА Эксперт — ruAA- со стабильным прогнозом, причем рейтинг был подтвержден в декабре 2023 года! Такой уровень рейтинга нечасто можно встретить на российском рынке (если предприятие не относится к государственному сектору).
Авто-репост. Читать в блоге >>>
25 января ООО «Совкомбанк Факторинг» планирует собрать заявки на дебютный выпуск облигаций
ООО «Совкомбанк Факторинг» специализируется на предоставлении услуг электронного безрегрессного и регрессного факторинга. Ключевая активность компании сосредоточена в сегменте, в котором поставщик и покупатель являются субъектами МСБ.
Сбор заявок 25 января
- Наименование: СовкомФК-001Р-01
- Рейтинг: АА- (Эксперт РА, прогноз «Стабильный»)
- Купон: 15.5% — 16% (квартальный)
- Срок обращения: 5 лет
- Объем: 500 млн.₽
- Амортизация: нет
- Оферта: да (Пут-опцион через 1.5 года)
- Номинал: 1000 рублей
- Организатор: Совкомбанк
Вся свежая информация по новым выпускам у меня в телеграмм канале.
Авто-репост. Читать в блоге >>>- Совкомбанк планирует размещать структурные облигации.
Наблюдательный совет банка утвердил программу структурных облигаций объемом 100 млрд руб. или эквивалент этой суммы в иностранной валюте. Ранее банк структурные бонды не размещал. Максимальный срок погашения облигаций, подлежащих размещению в рамках программы, составляет 20 лет.
__________________________________________________________
Евробонды: государственные и корпоративные t.me/alleurobonds 
Kromnomo, нельзя было платить дивы, когда суборды были евробонды. Потому что нерезы следили за тем, чтобы эмитенты не борзели и совсем не ох...
Vanger, Тут, конечно, сразу вопрос — а куда смотрим вообще наш распрекрасный Банк России, когда согласует такой треш в условиях эмиссии? Они чтоли идиоты? Возможно, что нет, просто при выборе между банкирами и держателями бондов, ЦБ на стороне банкиров. Ну то есть на защиту ЦБ лучше особо не надеяться, если Совок решат кидануть — заранее всё согласовали.jin, здесь палка о двух концах… Если эмитент не платит по своим суббордам, то он не имеет права платить дивиденды по своим акциям. В случае ...
Kromnomo, нельзя было платить дивы, когда суборды были евробонды. Потому что нерезы следили за тем, чтобы эмитенты не борзели и совсем не охреневали. А сейчас Совок зарегал суборды по российскому праву — новые RU ISINы. И условие дивиденд-стоппер из условий эмиссий благополучно удалили. Ну чтобы Совок мог и дальше кинуть держателей облигаций и сэкономленный на купонах кеш выплатить акционерам. Тем боее что после IPO потребновть в дивах может повыситься — рыночег то на дивы клюёт, и если надо будет окешиться об толпу, то как раз деньги сострегут с держателей этих новых RU-субордов. Так что прежде чем покупать эти «бонды» (на самом деле нет), предлагаю оценить риски.
jin, здесь палка о двух концах… Если эмитент не платит по своим суббордам, то он не имеет права платить дивиденды по своим акциям. В случае ...
Kromnomo, ну всё же можно понять и простить по долларовым инструментам, там происки врагов, и способы решения ищутся и находятся…Vanger, это вечный суборд, по ним вопрос «будут платить купон?» даже не стоит, правильный вопрос «когда перестанут платить купон?» ;) по про...
jin, здесь палка о двух концах… Если эмитент не платит по своим суббордам, то он не имеет права платить дивиденды по своим акциям. В случае Совкомбанка это сильно ударит по репутации новоявленной бумаги на бирже.Vanger, это вечный суборд, по ним вопрос «будут платить купон?» даже не стоит, правильный вопрос «когда перестанут платить купон?» ;) по про...
jin, ну в стакане цены около 80-85 то есть доходность ~15%. Но если выплаты и дальше вот так будут отменять, то такой треш можно рассматривать к покупке только на уровне игры в рулетку — то есть доху надо требовать порядка 50% минимум?- Совкомбанк 18 декабря начнет размещение локальных облигаций для замещения выпуска субординированных еврооблигаций, номинированных в долларах, с погашением в 2030 году.
Банк может разместить до 300 тыс. облигаций номиналом $1 тыс. каждая. Максимальный объем размещения составляет $300 млн, что соответствует номинальному объему выпуска субординированных еврооблигаций Совкомбанка с погашением 7 апреля 2030 года.
Планируемая дата окончания размещения замещающих облигаций — 27 декабря.
__________________________________________________________
Евробонды: государственные и корпоративные t.me/alleurobonds
В свете грядущего IPO Совкомбанка глянул тут на их суборды. И увидел, что Хотимские прекратили платить купоны по своим субордам. Причем вот ...
Vanger, это вечный суборд, по ним вопрос «будут платить купон?» даже не стоит, правильный вопрос «когда перестанут платить купон?» ;) по проспекту эмиссии право эмитента не платить возникает очень часто.- Ещё один вопрос по тому же выпуску Совком 1В2 RU000A0ZYX28. В Решение о выпуске прописана формула новых купонов = 7Y UST Yield + m + 1%. В Cbonds указано, что m=9% так установлен. Но почему тогда новый купон до 2029 года установлен всего 10%?? Как будто они обнулили 7Y UST Yield. Это вот как так можно было? Тут какая-то ошибка или непонимание? Или это чистой воды кидалово?
- В свете грядущего IPO Совкомбанка глянул тут на их суборды. И увидел, что Хотимские прекратили платить купоны по своим субордам. Причем вот я гляжу на суборд Совком 1В2 RU000A0ZYX28 — он вообще по русского праву же зареган, то есть никакие там блокировки/заморозки к нему не относятся. Попытался найти причину отказа — никаких новостей или объяснений от Хотимских. Кто-нибудь в курсе, почему отменили и по RU000A0ZYX28 (и может другие RU-ISINам)?
Если объяснений адекватных нет, то это выходит, что Хотимские просто кинули своих инвесторов. Хотелось бы понять, так ли это перед IPO. Ведь если такое кидалово делают просто потому что могут, то надолго связываться с ними не хочется. - Совкомбанк 7 декабря начнет размещение локальных облигаций для замещения выпуска «вечных» субординированных еврооблигаций, номинированных в долларах.
Банк может разместить до 300 тыс. облигаций номиналом $1 тыс. каждая. Максимальный объем размещения составляет $300 млн, что соответствует номинальному объему выпуска бессрочных еврооблигаций Совкомбанка, размещенных в 2020 году.
Планируемая дата окончания размещения замещающих облигаций — 18 декабря.
___________________________________________________________
Евробонды: государственные и корпоративные t.me/alleurobonds
- Совкомбанк, приостановивший выплату купонов по «вечным» еврооблигациям весной 2022 года, возвращается выплатам.
Начиная с ближайших купонов выплаты будут возобновлены в рублях в предусмотренном законодательством порядке.
Речь идет о двух субординированных выпусках (купоны 7,6% и 7,75%) и одном бессрочном выпуске (купон 2%).
Ближайшие выплаты должны произойти 17 и 29 ноября.
____________________________________________________________
Евробонды: государственные и корпоративные t.me/alleurobonds
- Наблюдательный совет Совкомбанка одобрил размещение замещающих облигаций.
Приняты решения о размещении облигаций четырех серий — СЗО-01, СЗО-02, СЗО-03 и СЗО-04. Объем первого выпуска — $300 млн (номинал одной бумаги, как и у остальных — $1 тыс.), он соответствует объему выпуска бессрочных субординированных евробондов Sovcom Capital D.A.C., размещенных в ноябре 2021 года. Второй — также на $300 млн, он соответствует объему другого «вечного» суборда Совкомбанка, размещенного в 2020 году. Третий выпуск — всего на $11,17 млн: такова, согласно сообщению кредитной организации, сумма непогашенных еврооблигаций SCI FINANCE B.V. (это остаток размещенного еще в 2013 г., а в 2017 г. конвертированного в «вечный» суборда на $125 млн «Восточного экспресс банка», впоследствии присоединенного к Совкомбанку). Четвертый выпуск — вновь на $300 млн, он соответствует объему выпуска субординированных евробондов Sovcom Capital D.A.C. с погашением в апреле 2030 года.
По всем выпускам предусмотрена возможность досрочного погашения облигаций по усмотрению эмитента.
___________________________________________________________
Евробонды: государственные и корпоративные t.me/alleurobonds - Совкомбанк планирует разместить «народные» облигации на «Финуслугах»
Совкомбанк рассматривает размещение своих «народных» облигаций на маркетплейсе Московской биржи «Финуслуги», заявил начальник управления инвестиционного анализа банка в ходе конференции SmartLab. Банк планирует начать размещение облигаций после прохождения всех необходимых корпоративных и регулярных процедур. Подготовка проспекта, его утверждение и регистрация в ЦБ может занять 2-3 месяца.
frankmedia.ru/144161
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Совкомбанк
ПАО «Совкомбанк» — российский частный универсальный коммерческий банк с головным офисом в Костроме.Чтобы купить облигации, выберите надежного брокера:
