Облигации Самолет

swipe
Имя Лет до
погаш.
Доходн Дюрация Цена Купон, руб НКД, руб Дата купона Оферта
Самолет 01 1.7 29.0% 0.19 98.11 39.89 9.21 2025-05-02 2025-05-07
Самолет1P4 3.8 53.6% - 98.13 47.37 33.32 2025-03-20 2024-09-24
Самолет1P5 4.5 25.0% 0.20 99.8 54.85 10.25 2025-05-06 2024-11-08
Самолет1P6 4.5 25.2% 0.45 97.62 43.63 7.67 2025-05-07 2025-08-11
СамолетP11 3.0 27.2% 1.65 100.65 129.64 7.12 2025-08-12 2027-02-12
СамолетP12 0.4 26.8% 0.38 95.99 33.03 15.25 2025-04-11 2025-02-05
СамолетP13 1.9 31.9% 0.87 89.18 12.12 7.27 2025-03-05 2025-02-05
СамолетP14 2.4 0.0% - 87.77 0 12.36 2025-03-04 2025-02-05
СамолетP15 2.4 29.9% 1.26 91.76 16.03 5.88 2025-03-12 2025-02-05
Я эмитент
  1. Аватар ahgree
    ahgree, доходность 13 выпуска до погашения 22.3% выходит вроде не?

    Chiko Bamboni, Простая доходность к погашению (N+C-P)/P*365/d*100 N-номинал 1000 С-сумма оставшихся купонов 303 (25 раз по 12,12) P-цена покупки(с НКД) 843,8. d-дней до погашения 720 итого 27,6. Это больше 26, что предлагается. Конечно это простая доходность. то есть как будто мы не реинвестируем купоны.
  2. Аватар Chiko Bamboni
    Евгений Рублев, понимаю, я просто к тому, что 26 процентов мало для самолета. Почему просто не сдать по оферте по номиналу и купить тот же Р...

    ahgree, доходность 13 выпуска до погашения 22.3% выходит вроде не?
  3. Аватар Invest Era
    ✈️ ГК Самолёт – продолжится ли рост?

    После того как котировки #SMLT практически достигли исторического минимума в декабре 2024, они отскочили после заседания ЦБ и прибавили почти 60%. Каковы шансы на продолжение роста?



    📉 Какие проблемы сохраняются в Самолёте?


    После заседания ЦБ, у компании ничего не поменялось. Да, хорошо, что ставка не 23%, но и 21% — практически заградительный вариант для желающих взять ипотеку. При этом накопившиеся в прошлом году проблемы остались:



    1️⃣ Продажи падают


    Отмена льготной ипотеки очень сильно давит на реализацию, т.к. на ипотечные средства приходится около 75% контрактов эмитента. По итогам 3 кв. 2024 г. новые продажи сократились до 50,9 млрд. руб. (-37% г/г) и 233,9 тыс. кв. м. (-45% г/г). Кроме того, сам топ-менеджмент закладывает на 2025 снижение темпов вывода объектов в ключевых для застройщика регионах – Мск и Мос. обл. И наращивать не планируют до тех пор, пока отложенный спрос не начнёт восстанавливаться, что скорее всего будет не ранее 2П 2025, а возможно и позже. 



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  4. Аватар Максим Лузаков
    Максим Лузаков, Посмотрел. Ага. «Увеличенный размер купонных выплат будет применим к предстоящим купонным периодам до февраля 2027 года.» а ...

    ahgree, согласен, по логике должна быть оферта в февр. 2027.
  5. Аватар ahgree
    А почему 26% только до февраля 2027, ведь гашение 08.02.28. Какой будет купон на последний год? Оферты же больше не будет. Возьмут сделают н...

    Максим Лузаков, Посмотрел. Ага. «Увеличенный размер купонных выплат будет применим к предстоящим купонным периодам до февраля 2027 года.» а погашение 08.02.2028. наверно все-таки оферта будет в феврале 27 году. Ну по логике должна быть ))
  6. Аватар Максим Лузаков
    Евгений Рублев, понимаю, я просто к тому, что 26 процентов мало для самолета. Почему просто не сдать по оферте по номиналу и купить тот же Р...

    ahgree,
    А можно купить не Р13, а Р14.
    У Р13 фикс. купон 14,75% до оферты 29.01.26, доходность к оферте 36,21% (гашение 24.01.27, но какой будет купон после оферты неизвестно).
    У Р14 плавающий купон КС+2,75%, гашение 22.07.27, доходность к погашению 35,43%
    доходность считал без реинвестирования купонов, т.к. и там и там период купона 12 раз.
  7. Аватар Максим Лузаков
    Евгений Рублев, понимаю, я просто к тому, что 26 процентов мало для самолета. Почему просто не сдать по оферте по номиналу и купить тот же Р...

    ahgree,
    Может не получиться все 2 года под купон 26%, т.к. гашение 08.02.28, а купон 26% установили до 08.02.27(!), какой будет купон на второй год не известно, что странно, первый раз вижу такое, чтоб объявляли купон не до даты гашения при отсутствии оферты.
  8. Аватар Максим Лузаков
    А почему 26% только до февраля 2027, ведь гашение 08.02.28. Какой будет купон на последний год? Оферты же больше не будет. Возьмут сделают ниже ключевой на -50%, и что тогда, уже не сольёшь…
  9. Аватар Евгений Рублев
    Евгений Рублев, понимаю, я просто к тому, что 26 процентов мало для самолета. Почему просто не сдать по оферте по номиналу и купить тот же Р...

    ahgree, Подумаю время есть
  10. Аватар ahgree
    ahgree, Конкретно в моём случае прикол в том что я покупал их давно когда ключевая ставка и депозиты были гораздо ниже. Купон 13 тогда с рей...

    Евгений Рублев, понимаю, я просто к тому, что 26 процентов мало для самолета. Почему просто не сдать по оферте по номиналу и купить тот же Р13 на те же 2 года. С доходностью выше. Процент там ниже, но бумага стоит 843 рубля. Отсюда доходность выше.
  11. Аватар Евгений Рублев
    А в чем прикол в 26% доходности, если другие облиги самолета под 30%+ торгуются, и как бы заслужено?

    ahgree, Конкретно в моём случае прикол в том что я покупал их давно когда ключевая ставка и депозиты были гораздо ниже. Купон 13 тогда с рейтингом А выглядел заманчиво. Потом ставка резко увеличилась и смысл их держать пропал. Я планировал продать по оферте. Но с 26 купоном наверное оставлю. Ставка по любому вниз пойдёт а тут фикс на три года. Но риск конечно есть… Надо ещё подумать
  12. Аватар ahgree
    А в чем прикол в 26% доходности, если другие облиги самолета под 30%+ торгуются, и как бы заслужено?
  13. Аватар YgrOK
    YgrOK, Согласен риски есть. Но это всё таки не вдо в чистом виде. Рейтинг А. +Поддержка Хуснуллина.

    Евгений Рублев, у Эбис была поддержка Правительства..))
    И тут не просто ВДО, а состояние конторы смотреть в целом. Ей бы продержаться эти 3 года до погашения
    Личное дело каждого, у каждого свой опыт и свои взгляды
  14. Аватар Евгений Рублев
    Евгений Рублев, Была такая контора — Эбис, ну и облигации у неё тоже с купонами всё выше и выше.
    БЫЛА…

    и времена были получше, и ставка, и...

    YgrOK, Согласен риски есть. Но это всё таки не вдо в чистом виде. Рейтинг А. +Поддержка Хуснуллина.
  15. Аватар YgrOK
    Самолет, Это меняет дело. Тогда можно и оставить до погашения.

    Евгений Рублев, Была такая контора — Эбис, ну и облигации у неё тоже с купонами всё выше и выше.
    БЫЛА…

    и времена были получше, и ставка, и поддержка от правительства была для «зелёной повестки»… всё было… и компания — была…
  16. Аватар Евгений Рублев
    ГК «Самолет» устанавливает новую ставку купона по облигациям серии БО-П11 в рамках офертыДрузья, привет! Идем согласно озвученным планам на B...

    Самолет, Это меняет дело. Тогда можно и оставить до погашения.
  17. Аватар Самолет
    ГК "Самолет" устанавливает новую ставку купона по облигациям серии БО-П11 в рамках оферты

    Друзья, привет!

    Идем согласно озвученным планам на Big Day: устанавливаем новую ставку купона по облигациям серии БО-П11 в рамках оферты.

     

    Ранее купон составлял 12,7%, но теперь инвесторы смогут получать увеличенный доход — 26% годовых.

    Новая фиксированная ставка будет применяться к купонному периоду с 11 февраля 2025 года до февраля 2027 года.

     

    $SMLT #samolet



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  18. Аватар Nordstream
    Самолет решил установить величину купонного дохода на уровне 26% годовых (прежний размер 12,7%) по облигационному выпуску серии БО-П11 — компания

    Группа «Самолет» (MOEX:SMLT), одна из крупнейших федеральных корпораций в сфере proptech и девелопмента, объявляет о решении установить величину купонного дохода на уровне 26% годовых (прежний размер 12,7%) по облигационному выпуску серии БО-П11.

    Согласно ранее озвученным планам в рамках предстоящей оферты по выпуску облигаций серии БО-П11 со сроком погашения 08.02.2028 Компания установила новую ставку купона. Увеличенный размер купонных выплат будет применим к предстоящим купонным периодам до февраля 2027 года.

    samolet.ru/investors/press/gk-samolet-ustanovila-novuyu-stavku-kupona-po-obli/



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  19. Аватар hoxnox
    В чём причина такой низкой стоимости облигации СамолетP12? Вроде и погашение скоро, и доходность к погашению высочайшая (35%) и надёжность к...

    Сергей Макаров, опасения по банкротству
  20. Аватар Васильев
    И второй вопрос по облигации СамолётР11. Как получается доходность к погашению 92,8% при цене облигации 98.3% и купоне 12.92%? Какая-то стра...

    Сергей Макаров, это доходность не к погашению, а к оферте, которая будет через две недели 14.02.25. Как точно она считается -
    это надо смотреть формулу, но в целом доходность часто выглядит аномальной при приближении срока погашения/оферты
  21. Аватар ALB
    И второй вопрос по облигации СамолётР11. Как получается доходность к погашению 92,8% при цене облигации 98.3% и купоне 12.92%? Какая-то стра...

    Сергей Макаров, доходность считается функцией xirr
  22. Аватар Сергей Макаров
    И второй вопрос по облигации СамолётР11. Как получается доходность к погашению 92,8% при цене облигации 98.3% и купоне 12.92%? Какая-то странная математика… кто-то может объяснить?
  23. Аватар Сергей Макаров
    В чём причина такой низкой стоимости облигации СамолетP12? Вроде и погашение скоро, и доходность к погашению высочайшая (35%) и надёжность компании достаточно высокая (рейтинг А). Но торгуется по цене 92.85%. Может кто-то объяснить?
  24. Аватар Светлана Кравцова
    ✈️ Самолет выкупит 4 выпуска своих облигаций

    28 января ГК Самолет объявил о запуске программы по выкупу 4 выпусков своих облигаций. Среди них: БО-П12, БО-П13, БО-П14 иБО-П15. У всех этих выпусков была предусмотрена оферта, поэтому выкуп данных облигаций не стал неожиданностью для инвесторов.

    Почему компания выкупает свои облигации? 👀

    Выкуп облигаций – это инструмент для сокращения долговой нагрузки компании. Дело в том, что у Самолета в последнее время сильно вырос долг — на конец 2024 года коэффициент Debt Ratio составляет 0,95, что говорит о превышении долговых обязательств компании над ее активами. А коэффициент Чистый долг/Скорр. EBITDA составляет 2,6х, что выше, чем среднее по отрасли.

    Кроме этого, недавно рейтинговое агентство АКРА понизило кредитный рейтинг компании до уровня «A(RU)» со стабильным прогнозом, что связано с ростом риска в отрасли жилищного строительства. Кроме того, компания значительно пересмотрела плановые показатели в будущих периодах.

    🔽 Выкуп 4-х выпусков облигаций позволит понизить долговую нагрузку примерно на 10 млрд рублей. За 2024 год долг по облигациям составлял 86,8 млрд рублей. То есть, этим выкупом компания понизит долговую нагрузку по облигациям на 11,5%.



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  25. Аватар Евгений Рублев
    По выпуску П11 плановая оферта 14 февраля. Новый купон какой назначен? Нигде не могу найти информацию.

Самолет

В ПАО «ГК «Самолет» входит ряд ведущих российских девелоперских компаний полного цикла, реализующих масштабные объекты недвижимости.
Чтобы купить облигации, выберите надежного брокера: