🟪 №11. Продолжение "Горячего микрофона" от InvestMT (mavrodytrade)!

 

Гость — Александр, аналитик и финансовый консультант Финам!

 🟪 Отвечаем на вопросы читателей!Больше интересного 👆

 ▪️ Темы:Магнит — долгосрочно, стоит ли?; Покупка Газпрома!; Брать ли ФосАгро среднесрочно?; Какой потенциал у Позитива?

 🔴 Магнит долгосрочно! $MGNT $FIVE🔵 Анализируя сектор продуктового ритейла, следует отметить, что FIVE традиционно демонстрирует более высокие показатели в сравнении с «Магнитом», особенно в отношении LFL-продаж и темпов роста.Однако, «Магнит» в последнее время выделяется своей способностью выплачивать дивиденды, что может быть привлекательным для инвесторов с дивидендной стратегией. Несмотря на иностранную юрисдикцию FIVE, которая может влиять на скорость возвращения к дивидендным выплатам, «Магнит» может представлять интерес как стабильный дивидендный актив. Если же ваша стратегия не ориентирована на дивиденды, то предпочтение стоит отдать FIVE как более сильному игроку. #MGNT #FIVE

 🔴 Покупать ли Газпром с текущей цены? $GAZP 🔵 «Газпром» представляет собой интересный кейс для анализа. С одной стороны, текущая цена может казаться привлекательной для долгосрочного вложения капитала. Однако, необходимо учитывать ряд факторов. В текущей ситуации, когда объемы поставок газа по «Северным потокам» сократились и альтернативные маршруты еще не реализованы, «Газпром» может испытывать трудности с демонстрацией роста. Таким образом, несмотря на потенциальную справедливую стоимость акций в районе 200₽, отсутствие ясных драйверов роста может ограничить их восходящий потенциал. Поэтому, прежде чем принимать решение о покупке, рекомендую провести анализ компании и рынка, а также ответить себе на вопрос: готовы ли вы брать «Газпром» с риском просадки, или все же есть что-то более интересное. #GAZP

 🔴 Брать ли «ФосАгро» среднесрочно? $PHOR🔵 На текущем этапе «ФосАгро» демонстрирует признаки нахождения в нижней точке цикла, что традиционно рассматривается как потенциальная возможность для инвесторов. С учетом анализа прошлых тенденций, можно предположить, что компания в перспективе нескольких лет может обеспечить акционерам значительные дивиденды и устойчивый рост стоимости акций. Если вы готовы принять относительно низкую умеренную доходность по дивидендам в течение следующих двух лет, то инвестиции в акции «ФосАгро» могут рассматриваться как привлекательные с инвестиционным горизонтом более двух-трех лет. Однако следует учитывать, что предполагаемая справедливая стоимость акций «ФосАгро» на горизонте одного года составляет приблизительно 7600₽ за акцию, и ожидать немедленного роста стоимости не стоит. #PHOR

 🔴 Какой потенциал у «Позитива»? $POSI🔵 Компания «Позитив» продемонстрировала впечатляющие результаты в своем предварительном отчёте за прошлый год, показав рост выручки на 61% и увеличение EBITDA и чистой прибыли на 59%. Эти показатели свидетельствуют о здоровой рентабельности и ускорении темпов отгрузок, что является благоприятным сигналом для дальнейшего роста финансовых результатов компании. Учитывая текущие операционные показатели и недавнее определение параметров дополнительной эмиссии акций, которая составит 7-9% от общего числа акций в 2024 году, «Позитив» обладает существенным потенциалом для увеличения стоимости акций. При этом, снижение потолка допэмиссии с 25% до 15% в год снимает ранее существовавшую неопределенность и может способствовать укреплению доверия инвесторов. Если рассматривать ситуацию консервативно, то даже с учетом планируемой допэмиссии, компания сейчас оценена справедливо. Однако, учитывая тенденцию «Позитива» к превышению ожиданий по операционным показателям, можно предположить, что в следующем году котировки акций могут достичь уровня в 3000₽ за акцию. #POSI 🟣 Если понравилось, поставь — 👍