О важном на рынках: коррекция Америки, цели по техам, нефть.. и чего ждать нам?

#утренняя_аналитика

Доброе утро, коллеги!

Первое, что хотелось бы сказать о том, чтобы охарактеризовать текущий рынок, сейчас рынок крайне сложен для понимания. Рынок зависит от новостей, крайне зависим от геополитики. Фундаментал ушел далеко на задний план. Это создает временную проблему среднесрочному подходу к торговле, потому что среднесрочная торговля предполагает значительную опору на него.

Сейчас рынок, однозначно спекулятивный, но спекуляции только внутри дня с короткими стопами, потому что на любых позитивных новостях или снижении геополитики рынок могут начать выкупать. Произойти это может внезапно и неожиданно. Звучит так, что я стал смотреть в сторону краткосрочного спекулятивного подхода. Нет, это не так. Я продолжаю работать среднесрочно и в среднесрочной перспективе смотрю на российский рынок очень позитивно. Поэтому все акции я удерживаю. Но давайте перейдем к рассмотрению ситуации на рынке, что там происходит по итогам недели?

SP500 сейчас находится на сломе тренда. Он продолжит свое снижение, целью снижения выступает отметка 4300. Пролив идет достаточно сильный, подход к целевому уровню очень волатильный, значит следует рассчитывать на отскок к уровню 4500, для начала. В такой обстановке говорить о новых максимумах не сильно хочется.

NASDAQ формально дошел до своего важного уровня, правда, закрылся под самый минимум. Предполагаем дальнейшее снижение данного индекса. Особенно, этот падающий прогноз заметен, если посмотреть на следующие главные компоненты:

GOOGLE, который рисует смену тенденции и целевое снижение на 2470$;

Microsoft аналогично находится в шортовой картине, и первой целью выступает 280$;

TESLA также смотрит вниз на уровень 890$;

Amazon также пробил все возможные поддержки, и если сейчас не случится ложного пробоя, то впереди, при явном отсутствии сопротивлений, цена уйдет запросто на 2030$.

BRENT. Вот, где есть позитив, так это позитив в нефти. Изначальный взгляд на нефть был позитивный, согласно которому предполагалось что нефть будет по 100$. Сейчас эта перспектива становиться очень реальной. Нефть дорогая – это крайне важно для российского фундаментала. От дорогой нефти с одной стороны и фактора геополитики-с другой, пружина рынка РФ только сжимается, и в один прекрасный момент рынку придется согласиться с такой ситуацией. Но пока наш рынок это замечает лишь частично. Потому что, если бы сейчас нефть была на 50$, мы имели бы пролив сильнее марта 2020г. Или аналогичный ему.

С другой стороны, рост котировок нефти приведет к росту цен на все остальное, а значит возникает вопрос инфляции, которая еще сильнее надавит на техов, имеющих громадные кубышки кэша. Поэтому, даже среднесрочно, прогноз по технологическим компаниям негативный.

ДОЛЛАР. Бакс смотрит на 80 рублей, если оценивать технически итоги закрытия. Цена рубля к доллару – это политика. Поэтому вставать сейчас в покупку доллара – не совсем правильно, потому что как сказал глава, подавший в отставку ВМС Германии – «Война России с Украиной – это чепуха какая-то». Не будет никакой войны, слишком велики риски. А значит и политические риски могут быть быстро отыграны, а значит, рубль может пойти на укрепление и в любой момент и резко.

РОССИЯ. Наши индексы продолжат оставаться в боковике на этой неделе. Почему так утверждаю, для роста пока не собрано в достаточном количестве пессимистичных взглядов. Мы имеем зоны крупных покупок, а значит, эта зона будет защищаться особо тщательно. Поэтому наиболее перспективным вариантом этой недели вижу именно боковик. Однако, если индексы продавят на негативе выход из диапазона вниз, то движение будет вниз продолжено. Главный индикативный интерес сейчас представляет Сбер.

Сбербанк ао, например, если его не смогут удержать в текущем коридоре 221-261 и прольют, то однозначно целью будет 200 рублей за бумагу, где он превращается в среднесрочную неплохую идею.

На этом пока все, впереди нас ждет опять сложная неделя. Ситуация такова, что люди не особо верят в продолжение падения и выкупают, люди не верят в реализацию негативного геополитического сценария, создавая большой пул лонговых позиций. Это очень плохо, с точки зрения природы рынка. Когда толпа спекулянтов ждет и хочет позитива, всегда происходит наоборот. И правда в том, что рынки растут на ожиданиях обвала…Нам же, кто работает среднесрочно, следует понимать, что настроения толпы могут измениться в любой момент на противоположный, и тут опять будут работать торговые идеи, которые будут оплачены рынком. Всем хорошего дня.



Александр Перфилов, автор телеграм-канала «Взгляд на рынок»