Блог им. kuba

Торговля опционами

    • 07 апреля 2018, 07:50
    • |
    • Kubatay
  • Еще

Всем привет!
   В продолжение открытой конструкции, на экспирацию 05/04 закрыл недельную покупку волы и роллировался на следующую неделю:

закрыл недельки 05/04:
+1шт call 125(05/04) 70п
+1шт put 125(05/04) 310п
остальные экспирировались в ноль

открыл недельки 12/04:
-1шт call 125(12/04) 1060п
+2шт call 127(12/04) 300п
+1шт call 130(12/04) 80п
-1шт put 125(12/04) 1260п
+2шт put 122(12/04) 450п

   Недельки закрыл за 45мин до экспирации. Закрыл раньше, т.к. цена проходила близко к 125 страйку, временная стоимость центральных опционов была незначительная и опционы стали вести себя как фьючерс, плюс недельная часть вышла в символический плюс 50п. По факту, на саму экспирацию результат был бы лучше, примерно на +230п.
   Попытался описать принцип открытия позиции, по которому я выбираю страйки, цены и их количественное соотношение, но в итоге пришел к выводу, что получается слишком много ситуаций, при которых я так или иначе выбираю как мне открыть/закрыть позицию. Т.е. если бы я решил запустить робота по данной стратегии, то ничего бы не вышло, всегда необходимо принимать индивидуальное решение, основываясь на тех множественных параметрах, в рамках которых находится рынок именно в текущий момент времени. Например, в определенный момент я оцениваю состояние рынка и у меня возникает несколько вариантов управления открытыми позициями. Среди нескольких этих вариантов я оцениваю какой вариант для меня более оптимальный и соответственно привожу его в исполнение.
  По ГО вся конструкция в совокупе(две части) составляет около 4000руб.


Графическое представление конструкции на закрытие пятницы 06/04:

Покупка волы(неделька):
Торговля опционами

Продажа волы(месячник):
Торговля опционами

Общий профиль по двум частям:
Торговля опционами


Итоговая таблица по всем конструкциям:

Торговля опционами

4.2К | ★3
9 комментариев
Вот Так, добавил
avatar
Kubatay, так недельки 12апреля, если вы продали по 125 колл и пут, выйдет базовый фьюч, то как профиль то строится? в минусе позиция будет…и предыдущие  конструкции, фьючерсом вы не регулировали?
avatar
gelo zaycev, на поставку фьючей я не выхожу, прям перед самой экспирацией закрываю центральные проданные опционы. Фьючом не регулирую. Не обязательно позиция будет в минусе, например, недельки 05/04 получились +50п
avatar
Kubatay, то есть от центральных проданных +50 пунктов ? я обычно в направленные покупаю голые и фьючом типа дельту режу",… то что на поставку это самое целесообразное будет,… но вот если за  125выйдет фьюч, то недельки  12апреля(что -то «чуйка» -фундаментальная, так сказать) то в минусе конструкция  у вас будет? 
avatar
gelo zaycev, +50п  от всей недельной конструкции:
первая часть(на недельках):
-1шт call 125(05/04) 1150п
+3шт call 127(05/04) 350п
-1шт put 125(05/04) 1290п
+2шт put 122(05/04) 480п

По поводу неделек 12/04, если посмотреть на самый первый график, то видно, что в прибыли я буду если цена на экспирацию будет ниже чем 120750 или в интервале 124250-125750 или выше 129250. Соответственно в других интервалах будет ограниченный убыток, не больше чем 1710п
avatar
Kubatay, Удачи! Ждемс, итоговых результатов… в опшин-ру в аналитике строите?
avatar
gelo zaycev, спасибо. Эти графики в квике строил.
avatar
Kubatay, как ваше состояние, ниже 120.750 вам во благо?
avatar

Читайте на SMART-LAB:
Фото
Битва акций: подводим итоги 2025 года
В 2025 году мы сравнили 14 пар компаний в рубрике «Битва акций». В этом материале подведём итоговые результаты и выясним, оправдали ли акции...
Фото
Снижение ключевой ставки на 50 б.п. может быть разумным компромиссом
Базовый прогноз Банка России по итогам октябрьского заседания предполагает возможность как сохранения ключевой ставки на текущем уровне...
Фото
Алексей Лазутин на Finversia: обсудим конвертируемые облигации
13 декабря Алексей Лазутин примет участие в финансовом онлайн-марафоне Finversia — одном из крупнейших ежегодных событий, посвящённых рынку...

теги блога Kubatay

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн