Фьючерс на индекс RVI

09 ноября 2017, 23:48
|
Дмитрий

Здравствуйте, разбираю вопрос, помогите если можете. Интересует фьючерс на индекс RVI. Изучив спецификацию я понял какая должна быть цена исполнения контракта, то как она считается. Но вопрос в том какая цена фьючерса теоретически правильная при его жизни. Есть например формула для фьючерса на акции. А есть ли такая для фьючерса на RVI? Должна быть. Я не знаю. Как рассчитать беквордацию или контанго правильно? МБ кто то знает по каким формулам котируют ММ?
Спасибо.

Ключевые слова:
RVI

4 комментария

в описаниях на сайте все это есть. Только зачем? Правильная цена — эта текущая цена. Всё. Других вариантов нет.
Депорта на таких нема. А контанго — см. ответ про правильную цену. Неправильного контанго быть не может.
К слову, математика та же, что и на VX-фьюч, равно как и сам местечковый индекс считается по той же методике, что и VIX

Lilith

10 ноября 2017, 00:14
Ответить

Lilith, подожди, как это правильная цена текущая цена?? Там спред размером с 1 волу. Зачем: чтобы понять какая цена должна теоретически правильна, чтобы знать дорого или дешево я собираюсь совершить сделку.
В описаниях я нашел только как на дату экспирации происходит расчет. А вот какая цена должна быть за допустим две недели до экспирации? как рассчитывается?

Дмитрий

10 ноября 2017, 09:44
Ответить

Дмитрий Горобцов, ну так потому спред (бид/аск имеете в виду?) такой и есть, что:
1) никто в здравом уме не желает такое фуфло трейдить
2) условия торговли этим продуктом на МБ откровенно говеные
3) практический выхлоп от такого продукта не соответствует теоретическим ожиданиям и расчетам

А если серьезно, то в теории — фьюч будет через две недели в зависимости как и насколько изменится индекс (база). Нюансов много. Лучше изучать это на примере VX-фьючерсов и индекса VIX, а не RVI.
А если совсем глубоко, то на красном циркуле недавно был вебинар на тему VIX и VX-фьючерсов. Там очень подробно все разжевали, попутно выдав кучу граалей как по этому продукту, так и по другим связанным темам
Название не помню — там VIX в названии фигурирует

Lilith