Единственное предназначение стоп-лоссов

Очень старая, когда то записанная мысль. Выкладываю без правки. Хотя по сегодняшнему опыту можно было бы и дополнить… но суть не изменится...

Если кратко сформулировать сущность управления капиталом в части стопов, по который написано множество объемных книг — все же что это такое и зачем нужно. Читая подобную литературу не всегда это можно понять. Почему нельзя терять столько процентов от капитала, почему стопы должны быть короткими (короткими в смысле % от капитала, а не обязательно в пунктовом выражении)

Вообще ЕДИНСТВЕННОЕ назначение всей системы управления капиталом в части стопов, это обеспечить трейдеру допустимое снижение капитала из-за череды убытков, так чтобы он после этой череды не потерял свой капитал и мог торговать примерно теми же объемами, без риска маржин-кола. Эта череда зависит от стратегии. Чем больше лоссов подряд она предполагает, тем меньше они должны быть. Повторюсь, именно, подряд. Чтобы это узнать, нужна история сделок. Пока она собирается можно использовать стандартный 1% от капитала. А затем уже на истории выводить свой % риска, а не сидеть всю время на 1%.

1% от капитала в одной сделке это 10% снижение счета при 10 убыточных сделках подряд (если база отсчета всегда начальная сумма). У вас бывает 10 убыточных сделок подряд? Нет, тогда увеличивайте риск, если конечно счет не инвесторский и даже максимально возможна просадка в 10% сильно расстроит ваших инвесторов.

В книжках по управлению капиталом часто дается очень большой запас на риск, рассчитанный то ли на скальперов, то ли на апокалипсис, то ли на  не очень «угадывающие» системы. Торговать с заниженным риском также плохо, как и с завышенным. Вы недоиспользуете свой капитал, замораживаете его. Даже в случае потери 10-20% счета вы можете продолжать торговать теми же объемами что и раньше (при условии что вы используете плечи). Лишь потом включается эффект ассиметричного рычага.

Всегда помните об этом – стопы это не средство для снятия психологической нагрузки с торгов, не просто так нечто такое, что должно быть (у некоторых – не должно быть), или так нужно  — это инструмент вашей торговой системы, который зависит от нее и позволяет достигать оптимальной доходности без рисков полной потери капитала.