Кровь и Кишки. США опять в коррекции. Почему не тороплюсь лонговать

Рынок США с 14 октября в коррекции, и моя система оценки рыночного тренда дала сигнал на выход из всех позиций. Портфель отстопился с убытком, сейчас я на 92% в кэше. Разберу, что вижу, и почему не тороплюсь обратно.

S&P 500

Индекс не выдержал теста исторического максимума и в среду начал падать. Само снижение около 1%, но на значительных объёмах, и это первый намёк на продолжение коррекции. В четверг был технический отскок по хай-теку, хорошая возможность продавать, а не покупать. В пятницу закрылись ниже 50 DSMA. Плюс один: до максимума всего 3%, так что пока это боковик, а не обвал.

ДИВЕРГЕНЦИЯ, КОТОРУЮ ВАЖНО ВИДЕТЬ

RSP, равновзвешенный S&P 500, с 1 октября медленно растёт, но в пятницу откатился от 50 DSMA и остаётся ниже неё. При этом большинство акций индекса с начала месяца росли, а сам S&P 500 стоял на месте. MAG7 держат индекс и от роста, и от падения. Возможно, это первая попытка смены лидеров.

Ширина рынка подтверждает картину. По S&P 500 доля акций выше 50 DSMA отскочила с 20% почти до 50%, обратно в бычью зону. Но по всем акциям США рост скромный: с 23% до 28%. Индекс приукрашивает реальность, широкий рынок к росту пока не готов. Перепроданности нет, есть негативный сценарий ниже 28%.

ПОЧЕМУ Я В КЭШЕ

Две причины. Первая: рынок слабый, сетапов почти нет, зацепиться за тренд не выйдет. Вторая: через одну или две недели стартует сезон отчётности, а это гэпы в обе стороны и повышенная волатильность. Для системы, которая набирает позицию постепенно и режет убыток по стопу, это плохая среда. Поэтому наблюдаю.

КРИПТА

BITW ниже 20 DSMA, но держится выше 50 DSMA, от локальных максимумов минус 8%. Нормальная коррекция после затяжного падения с октября прошлого года. BTC лёг на 50 DSMA, трейдеры торгуют отскоки вокруг неё. ETH, SOL, DOGE, XRP, BNB и LINK катятся вниз. Выделяется XMR: держится и формирует интересный сетап. Волатильность BTC растёт. Мой взгляд нейтральный с уклоном в негатив. Pure Crypto Growth на 63% в кэше, позицию держу, новых сделок не открываю, стопы стоят.

МОИ ЦИФРЫ С НАЧАЛА ГОДА

Pure US Growth минус 5,73% против S&P 500 плюс 11,89%
Pure Crypto Growth минус 7,67% против Bitwise 10 минус 10,62%

Идей на покупку на этой неделе нет. Убыток по каждой позиции и по портфелю ограничиваю на уровне от 5% до 7%.

Еженедельные обзоры и сделки в реальном времени в моём канале: https://click.tgtrack.ru/e0ec23bac53e9?post=2217