Кто это: Пол Тюдор Джонс

👑 Пол Тюдор Джонс II — легенда Уолл-стрит и «неофициальный король» фьючерсного рынка.

     Путь в трейдинг ему открыл дядя, отправив его к легендарному торговцу хлопком Эли Таллису, который и стал главным наставником Джонса. В 1980 году, в возрасте 25–26 лет, он основал Tudor Investment Corporation. Первые пять лет фонд показывал доходность свыше 100% годовых .

     Мировую славу ему принесло предсказание «Чёрного понедельника» 1987 года: пока рынок рушился, Джонс утроил капитал, заработав $100 млн. Сегодня его состояние оценивается в $8.1 млрд .

📜 Философия Пола Тюдора Джонса

🛡 О философии «каждый день я предполагаю, что не прав»

     «Самое важное правило трейдинга — играть в отличную защиту, а не в отличное нападение. Я всегда знаю, где находятся мои стоп-риски. Я делаю это, чтобы определить свой максимально возможный убыток. Каждый день я предполагаю, что каждая моя позиция неверна».

     «Я, пожалуй, самый консервативный инвестор на свете в том смысле, что мне абсолютно не нравится терять деньги. Мой дедушка сказал мне в очень раннем возрасте: ты стоишь ровно столько, на сколько сможешь завтра выписать чек» .

🧠 О грани между дисциплиной и параличом (и о том, как не сойти с ума)

     «Каждый вечер я нахожу спокойное местечко в своей квартире и сижу там с закрытыми глазами. Я представляю, что нахожусь в биржевом зале. Открываются торги, идёт рабочий день, и я воспроизвожу в воображении разные эмоциональные состояния, через которые проходит рынок. Я проделываю это упражнение каждый день. И позднее, оказываясь на бирже в реальности, я уже готов ко всему, что будет происходить. Ведь я уже там был. Я психологически готов извлекать выгоду из крайних эмоциональных состояний, поскольку они уже пережиты мной».

🚪 О выходе из позиции и упущенной прибыли

     «Если у вас есть убыточная позиция, которая заставляет вас чувствовать дискомфорт, решение очень простое: выходите. Потому что вы всегда можете вернуться обратно» .

     «Никогда не торгуйте в ситуациях, где у вас нет контроля. Я не рискую значительными суммами денег перед ключевыми отчетами, потому что это азартная игра, а не трейдинг» .

     «Не беспокойтесь слишком о том, по какой цене вы вошли в позицию. Единственный важный вопрос — считаете ли вы сегодня рынок бычьим или медвежьим. Всегда думайте о точке входа как о вчерашнем закрытии».

🥊 О том, как он научился этому подходу

     «Та сделка с хлопком стала для меня почти фатальной. Именно тогда я сказал себе: «Мистер Тупица, зачем рисковать всем в одной сделке? Почему бы не сделать свою жизнь погоней за счастьем, а не болью?»».

     «Я несколько раз терял свой торговый капитал, когда мне было чуть за двадцать, и это научило меня управлению рисками. Опыт этих потерь дал мне здоровую дозу уважения к Мистеру Рынку».

     «Я ищу сделки с отношением потенциальной прибыли к риску 5:1. Пять к одному значит, что я рискую одним долларом, чтобы заработать пять. Я могу быть полным идиотом и ошибаться в 80% случаев — и при этом всё равно не буду терять деньги».

🧘 О силе и слабости, эго и сомнении

     «Не будь героем. Не имей эго. Всегда подвергай сомнению себя и свои способности» .

     «Если вы провели удачную сделку, не думайте, что это благодаря какому-то сверхъестественному предвидению. Оставайтесь скромным».

     «Никогда не усредняйте убытки (Losers average losers). Уменьшайте объём торгов, когда торгуете плохо; увеличивайте объём, когда торгуете хорошо».

    🔥 Коротко о главном: Тюдор Джонс учит, что рынок — это не про героизм и предсказания. Это про уважение риска, ежедневную работу над своим эго и готовность признать ошибку раньше, чем тебя «вынесут» с ринга.

t.me/+g9kyV-Jj3ypjYThi