Gemini 3 Pro: Почему Google меняет правила игры, а Альтман пишет письма?

Пока все обсуждали, когда ИИ наконец-то научится рисовать руки с пятью пальцами без артефактов, в Маунтин-Вью, кажется, решили задачу посерьезнее. Выход Gemini 3 Pro — это не просто очередной апдейт с красивыми цифрами в бенчмарках. Это, господа, холодный душ для рынка, перегретого ожиданиями.

Если вы смотрели наш недавний разбор на YouTube “Пузырь «доткомов» VS Пузырь ИИ: почему сейчас всё ХУЖЕ?”, то помните наш тезис: эффективность побеждает хайп. И Gemini 3 Pro — это именно тот астероид, который летит в динозавров с раздутыми капитализациями и ожиданиями.

Давайте разберем без маркетинговой шелухи, что произошло, почему Сэм Альтман пишет тревожные письма сотрудникам, и как это зацепит ваш портфель (даже если в нём нет акций Google).

1. Бенчмарки: дело не в IQ, а в «стоимости мысли»

На прошлой неделе состоялось 2 релиза новых моделей: 17 ноября вышел Grok 4.1, а уже 18 ноября — Gemini 3, включая Pro-версию. К сожалению для Илона Маска, вчера и департамент эффективности DOGE расформировали, и про Грок забыли почти сразу, как он появился. И вот почему: Gemini 3 Pro обходит GPT-5.1, Grok 4.1  и Claude Opus 4.1 во всех ключевых категориях.

Но дьявол кроется даже не в баллах, а в эффективности.

• Контекстное окно: 5 млн токенов (привет анализу целых кодовых баз).

• Скорость инференса: +40% при снижении стоимости токена в 2 раза.

Это значит, что Google научился делать то же самое, что конкуренты, но дешевле и быстрее. В мире бизнеса, где маржинальность ИИ-стартапов стремится к нулю из-за стоимости «железа», это гейм-чейнджер.

2. Письмо Альтмана: когда у соседа трава зеленее (и дешевле)

Помните старый анекдот про 3 конверта? «Вали всё на предшественника, готовь реорганизацию, готовь три конверта»? Кажется, в OpenAI открыли конверт №2. Кто не в курсе: инсайдеры слили внутреннее письмо Сэма Альтмана сотрудникам OpenAI. Тон — отнюдь не праздничный. Суть сводится к мобилизации всех ресурсов и пересмотру стратегии монетизации.

Почему Альтман нервничает? Всё просто. OpenAI, при всей своей гениальности, сидит на «игле» чужого железа (Microsoft Azure + Nvidia). Google же обеспечивает себя всем самостоятельно, такое вот импортозамещение здорового человека.

3. Удар по Nvidia: свои чипы ближе к телу

Вот здесь начинается самое интересное для фондового рынка. Gemini 3 Pro обучалась и работает на TPU v6 Trillium — собственных чипах Google. Мы уже говорили ввидео, что «продавцы лопат» (Nvidia, AMD) зарабатывают больше всех. Но что будет, если золотоискатели начнут ковать свои лопаты?

• Google не нужно платить «налог на Nvidia» (маржу Хуанга).

• Оптимизация софта под собственное железо дает прирост производительности, недостижимый для универсальных решений (вспомним стратегию Apple).

Если тренд на свои чипы поддержат Amazon и запрещённая в РФ организация (а они уже идут в этом направлении: сегодня появилась новость, что Цукерберг заказал у Гугл ИИ-чипы на много денег), отчетность Nvidia резко перестанет быть такой радужной (в хорошем смысле этого слова). Пузырь может сдуться не потому, что ИИ плохой, а потому что он станет слишком эффективным и дешевым, лишив рынок сверхприбылей.

4. Экосистема важнее «Голой модели»

Почему Gemini 3 Pro опаснее для конкурентов, чем любой другой стартап? Потому что Google не продает «голую модель».

Представьте трейдера:

• Тип А: у него есть крутой сигнал (модель), но он торгует руками через глючный терминал, опаздывает с входом и сливает там, где должен был заработать.

• Тип Б: У него есть отлаженная инфраструктура, где сигнал автоматически исполняется сервером за миллисекунды с жестким риск-менеджментом.

Google — это Тип Б. У них есть Android, Workspace, Chrome. Они могут развернуть Gemini на миллиарды устройств одним обновлением, а когда вы привыкнете к “плюшкам” ИИ, то сами перейдёте в раздел “Оформить подписку” (если, конечно, есть не ру-аккаунт). OpenAI, тем временем, нужно уговаривать вас зайти на сайт или скачать приложение, показать свою эффективность на ограниченном количестве промтов, убедить, что нужно срочно купить подписку и т.д.
Немного цифр: на конец 2024 года, насчитывалось 3,5 МЛРД устройств на Android, столько же людей используют Chrome в качестве основного браузера. 

Так лопнет или нет?

Рынок ИИ взрослеет. Эра «дикого Запада», когда в любой стартап с буквами ".ai" кидали миллиарды, может закончиться так же быстро, как началась.  Наступает время скучной, расчетливой эффективности. Например, Microsoft  уже не так радостно готов предоставлять вычислительные мощности для OpenAI. 

Так что же, OpenAI обречена? Не совсем. Их сила — в другом. Во-первых, это огромная лояльная аудитория и самый узнаваемый бренд в мире ИИ. Миллионы людей привыкли к ChatGPT. Во-вторых, OpenAI предельно сфокусирована на одной задаче — создании самого мощного ИИ. У них нет распыления на поисковики и смартфоны. Но эта сфокусированность сопряжена с огромными расходами, которые только растут. Это делает компанию зависимой от доверия инвесторов в её технологическое лидерство.

P.S. Что думаете? Google начал закапывать рынок ИИ или это только начало? Попробовал, кстати, Antigravity: на Win11 постоянно зависал агент, на Mac всё было отлично и без сбоев, видимо, оптимизация решает и тут.