Финансовая подушка безопасности не нужна

Очень часто в книгах или статьях про финансы я натыкался на информацию, что необходимо иметь подушку безопасности в размере 3-6 среднемесячных расходов, которые должны храниться в высоколиквидных и сверхнадёжных активах. Например, в кэше или на накопительном счёте.

Я крайне против следованию такому совету.

Создавая подушку безопасности вы сознательно соглашаетесь всю жизнь хранить значительную сумму денег в дерьмовых инвестициях.

Есть очень хорошая табличка от Доход.ру.

За 21 год среднегодовая инфляция 8,3% годовых, а доходность фондового рынка 13,3% годовых. Накопительный счёт обычно приносит доходность даже меньше инфляции. То есть разница, как минимум, 5% в год.

Если предположить, что вы, как финансово грамотный человек, будете иметь эту финансовую подушку всю вашу жизнь и вы держали бы её вместо накопительного счёта в акциях, то за 40 лет с учётом инфляции вместо подушки в 6 месячных расходов вы бы имели подушку в 42 месячных расхода. В 7 раз выше!

Чем меньше у вас активов, тем вреднее иметь подушку безопасности

Я имея активов на 27 миллионов мог бы себе позволить иметь запас средств в наличке на 6 месяцев. Это было бы всего лишь 2% от моего капитала. Такая небольшая доля не оказала бы сильного влияния на общую доходность портфеля.

Когда финансовая подушка — это всё что у вас есть, вы теряете намного больше не используя эти средства на максимум.

Даже, если придётся расчехлять кубышку во время падения рынка, это всё равно будет выгоднее

Может случится, что вам придётся продавать свои активы в 2, а может и в 3 раза дешевле.

Но только подумайте. Возьмём среднестатистического человека, который вряд ли будет откладывать более 10% от своих доходов. Подушку в 6 среднемесячных расходов он будет копить 4,5 года.

При вложениях в фондовый рынок ваш портфель мог бы оказаться на 20% выше. В худшем сценарии, даже если рынок упадёт на 50 или 70 процентов, вы будете иметь сумму не намного меньше, чем у вас была бы при вложениях в накопительный счёт.

Но зато при позитивном сценарии подушка безопасности будет намного больше.

Согласитесь, вероятность того, что кризис совпадёт с кризисом в вашей жизни крайне мала.

А уже через 17 лет ваша подушка будет в 2 раза выше с учётом инфляции и даже падение рынка в 2 раза будет менее страшным, чем хранение все эти годы подушки безопасности на накопительных счетах.

Психология мешает многим сделать правильные выводы

Представьте, что у вас портфель акций на 10 миллионов рублей, а подушка безопасности 600 тысяч. Вы согласны инвестировать основной капитал в акции, а подушку будете держать в кэше, чтобы не потерять вложенные в неё деньги.

Тогда возникает такой вопрос. Почему вы не боитесь, что ваши 10 миллионов превратятся во время падения в 5, но боитесь, что 600 тысяч превратятся в 300?

Подушка безопасности — страховка?

Я против страхования в любом виде. Что из себя представляет страховка? Много людей скидываются деньгами и если у кого-то возникают проблемы, то этими деньгами покрываются расходы. Но часть из этих денег забирает себе страховая компания.

Получается покупка страховки заранее является невыгодной сделкой. Если на вас зарабатывает страховая, то значит вы теряете на этом.

Было бы более выгодным, если бы вы сами откладывали деньги и их инвестировали.

Так же я смотрю и на подушку безопасности. Вместо того, чтобы выгодно инвестировать ваши деньги, вы отдаёте их банку деньги под минимальный процент, а банк уже вкладывает их в более рисковые инструменты и зарабатывает на вас.

Что я считаю правильным

Какие могут быть кризисные сценарии?

1. Потеря источника дохода.
2. Невозможность работать из-за болезни.
3. Необходимость большой суммы прямо сейчас.

Буду исходить из предположения, если вы читаете эту статью, то вы скорее всего откладываете деньги и что-то у вас уже есть. Поэтому, если вы всё-таки ещё не вышли на такой капитал, проценты с которого позволяют худо-бедно продержаться пока вы не найдёте другой источник дохода возможны следующие сценарии.

В первом случае можно заранее начать создавать дополнительный источник дохода или быстро найти другую работу. Если вам реально нужны деньги и вы не будете воротить носом, то работу можно найти достаточно легко.

Во втором и третьем случае соглашусь, что может случиться, что придётся снимать все накопленные деньги. Но вам сколько? 18? Вам в таком возрасте могут помочь родители. А если намного старше, то уже должны были накопить сумму необходимую для срочных расходов. А как мы с вами уже посчитали при длительном инвестировании вы уже должны были накопить значительно больше, чем вы бы накопили держа деньги в кэше или низкорисковых инструментах.

Поэтому, что бы не случилось финансовая подушка безопасности вам нахрен не нужна.

Телеграм: На пути к 30 миллионам!