Чем будет отдавать долг КИФА?

ПАО «КИФА» – российско-китайская цифровая торговая платформа, соединяющая напрямую производителей и покупателей. Компания создаёт технологичную экосистему для бизнеса, автоматизирует все процессы внешнеэкономической деятельности: от поиска поставщика до доставки товара на склад.
ИНН — 7720779760

Так контора говорит сама о себе, а что на самом деле…

Финансовое состояние

️На конец II кв. 2025 года, ПАО «КИФА» — высокорискованное, значительно закредитованное, частично ликвидное, малоэффективное предприятие. Выручка в отчётном периоде составила 4 566.1 млн, чистая прибыль 52.1 млн рублей.

️На 1 рубль собственного капитала приходится 8.96 рубля заёмных денег. Заёмный капитал обеспечен собственными резервами на 11%. Общая задолженность компании состоит из 232.3 млн рублей долгосрочных обязательств и 2 490.1 млн текущих.

️Кредитоспособность предприятия низкая. ЛИСП рейтинг: rlD

️ПАО «КИФА» — компания очень высокого инвестиционного риска на 01.07.2025 года. Финансовое состояние и финансовая устойчивость минимально допустимого уровня.

️Динамика финансового состояния переменная, ниже порога надёжности. Динамика чистой прибыли нестабильная. На фоне заёмных средств, чистая прибыль небольшая.

️Контора закредитованная, неликвидная. Долгосрочная долговая нагрузка высокая, с периодом погашения 5 лет. С текущим уровнем чистой прибыли, конторе сложно будет вернуть облигационный долг в июне 2026 года.

️Ликвидность может быть обеспечена только дебиторской задолженностью, которую придётся выгребать до копейки, что мало вероятно. Учитывая, что дебиторская задолженность растёт и перевалила за 2 млрд, а денег в конторе нет, можно смело ждать контору на новом размещении.

️Структура капитала неудовлетворительная. Контора полностью зависима от заёмных денег, которые основной частью находятся за пределами конторы в дебиторской задолженности. Без рефинансирования конторе долги не закрыть.

Экспертное заключение

Проведённый финансовый анализ ПАО «КИФА» за II квартал 2025 г., показал следующие инвестиционные характеристики компании:
Статистическая вероятность банкротства: 53.3%
 Ликвидность: недостаточная
 Закредитованность: 8.96
 Уровень Эффективности Бизнеса: 20
 Уровень КредитоСпособности: 37
 Уровень Инвестиционного Риска: 0.98
 Чистая прибыль: положительная
 Деятельность компании: не финансовая

Целесообразность инвестирования по купонной доходности: сильно отрицательная

️Для консервативных инвесторов контора противопоказана.

️Дерзкие до безобразия парни могут рискнуть не более чем 1% от инвестиционного портфеля, если собственных денег они не ценят.

️ Контора проанализирована с помощью ЛИСП

 

 ТГ  эта статья с графикой

 Спасибо, что пользуетесь моей аналитикой.

P.S.

Через час после публикации этой статьи в телеграмм-канале, вышла вот эта интересная новость.