«Потерянные десятилетия» встречаются даже реже, чем вы думаете

Воодушевленный замечательным постом Ника Маджулли с одноименным названием https://ofdollarsanddata.com/lost-decades-are-even-rarer-than-you-think/, стало интересно  - а что с российским рынком? — было ли в период с 2003 по 2024 год десятилетие,  в котором инвесторы из-за инфляции и медвежьего рынка теряли деньги? Да, только один раз (!).

Наш обзор упрощен тем, что деньги вкладываются не ежемесячно, а ежегодно. Данные инфляции — официальные, портфель состоит полностью из 100%  MCFTR. В рассмотрении были двенадцать одиннадцатилетних интервалов инвестирования. Первый 2003 — 2013, второй 2004-2014, последний 2014 — 2024 годы. Скользящая средняя представлена на графике ниже. Что означают наши значения? Например, на первом интервале с 2003 по 2013 годы каждый рубль принес бы 1,97 руб в реальном исчислении. Из 12-ти рассмотренных периодов только один с 2007, в предверии кризиса 2008-09, по 2017 годы дал сбой — портфель уступил инфляции: каждый вложенный рубль обернулся реальной  стоимостью в 0,74 руб. Период с 2009 по 2019 годы принес максимальную отдачу с каждого рубля: 3,78 реального рубля. Это при инвестировании 3.960.000 руб за этот период ( 360 тыс в год — 30 тыс в месяц) принесло внушительные 14.968.800 рублей (!). Даже увеличение отдачи в 2 раза ( 2 реальных руб на каждый внесенный 1), а таких интервалов ( см. график) было большинство, принесло при ежемесячном инвестировании 30.000 руб на выходе 7.920.000 руб.


Выводы. 

1. На истории рынка акций РФ с 2003 по 2024 годы, портфель, вложенный в индекс широкого рынка MCFTR в  ~ 91,7 %  случаях на одиннадцатилетних периодах инвестирования обгонял инфляцию.

2. Наилучший результат — увеличение портфеля в реальных рублях в 3,87 раза, наихудший ( 1 период) в 0,74 раза.

3. При уточнении расчета не ежегодным, а ежемесячным инвестированием  результаты будут улучшены.

Похоже пост требует изменение названия на ...«Ода долгосрочному инвестору».