markets report 1/10/24

Всем вторник! Выпуск 382

Российский рубль продвигается чуть выше, то есть постепенно теряет к доллару. Для успокоенные тревожных масс, отмечу, что темп ослабления курса явно замедлился и увеличилась вероятность боковика, который был по сути почти всю весну. Курс вернулся в этот же коридор  и возможно с небольшой амплитудой будет тут снова туда сюда ходить. До появления каких-то супер новостей, типа переговоров по Украние или неожиданном новом финансовом кризисе. Тут пока цель тоже прежняя, курс постепенно будет двигаться к 95-96. Если ситуация будет выходить из под контроля то ближе к НГ курс может приблизится к 3х значному значению. НО всякими адскими курсами типа 120 или 200 русских рублей против американских фантиков пока не вообще не пахнет. Но тут то же стоит напомнить, что на рынках может произойти все что угодно, пока просто обстановка достаточно спокойная.

Рынок акций продолжает демонстрировать пока хорошее настроение, однако с несколькими нюансами. Рублевый индекс iMOEX нисходящий тренд поломал и весь сентябрь рос. Что дает надежду на то, что коррекция уже позади, и рынок больше снижаться не будет. Но начать снижаться он еще может, потому что 2900 пунктов и уж тем более знаковые 3000 пунктов индекс пока не достиг, а надо бы. Это сильный уровень бывшей поддержки, теперь индекс должен его попробовать в качестве сопротивления, но пока индекс нарисовал минимальную 2ю вершину чуть ниже 2900. Для тотального успокоения нужно преодолеть и надежно закрепиться НАД этой отметкой. У индекса RTS схожая ситуация только отскок от минимума этого года тут замедляется еще видней. Если нефть продолжит сильно заваливаться, а рубль это не скомпенсирует, то RTS может снова перейти к снижению и для приличия сходить попробовать недавние минимумы. Но, опять же не похоже, что уже стоит ждать нового сильного DOWNtrenda.

На Уолл стрит все выглядит замечательно потому индексы растут и обновляют максимумы. Были стремные моменты в начале месяца, но потом рынок снова устремился вверх и последние 3 недели показывает хорошие растущие свечки на недельном график, то есть Uptrend возобновился и продолжается. Все же несколько весомых опасений/предупреждений здесь отметить уверен стоит. с одной стороны индексы выходят на новые максимумы, к примеру, SnP уже приближается к 5800 пунктов в1ые за свою карьеру. Тоже самое делает Dow Jones. Но рост по технике снова стал терять импульс, что привычно после выхода на новые вершины и после долгого забега. Так же технологический NASDAQ свой максимум по-прежнему не торопится обновлять, что тоже повод на подумать.

С другой стороны, важно отметить, что сентябрь обычно минусовой месяц по акциям, связанно это с тем, что финансовый год в Америке заканчивается и из-за налоговых соображений инвесторы обычно фиксируют позиции. А этот сентябрь закрывается в хороший плюс, то есть рынок акций покупается и тащится выше, что статистически странно. Если некоторые аналитики правы и это политическая игра в преддверии выборов нового президента, то не сильно обоснованный рост может продолжаться дальше, против логики и техники, что поделать так часто необъяснимо устроены рынки. Средне срочно мнение о разводняке и потенциальном снижении сохраняется. Но в ближайшее время рост американских индексом может продолжиться, тем более ФРС ставку наконец понизила и будет понижать дальше.

Но и тут есть моментик, ибо не смотря на тотальную уверенность всех что тенденция в ставке наконец сменила тренд на снижение. Долговой рынок в этом пока не очень уверен. Напоминаю, что по размеру он куда больше рынка фондового или акций. Так вот там доходность 10ти летних трежерей конечно, с середины лета уже ниже 4% годовых, но последнюю неделю стала подрастать и подавать повод для небольшой тревоги.

Давно не было Китая, а там тем временем все ооочень прям нарядно и хорошо. Вчера китайские индексы дали рекордные 8% роста. А за последние 2 недели китайский рынок акций дал больше 25%, что само по себе очень неплохо и дает уже наконец надежду на новый Uptrend, потому что рост этот спровоцирован массированной поддержкой рынка со стороны властей. Плюс этот достаточно мощный рост происходит в преддверии недельных выходных и если акции так мощно и активно выкупают, значит участники уверены, что рост продолжится и не боятся большого обратного гэпа после длинного праздника.

У комодов тоже жарковато. Так золото устанавливает новый исторический максимум, потом что ему нравится что ФРС начала ставку снижать и доллар как следствие немного под вопросом. Но тут тоже нужно быть на чеку ибо доллар находится на сильном уровне, от которого ни раз отскакивал и судя по всему сейчас тоже без боя сдаваться не собирается.

Нефть неплохо отскакивала в середине сентября, но на прошлой неделе ее снова неслабо пролили, напоминая, что она находится в DOWN тренде. Поэтому черное золото с большой вероятностью попробует пройти снова вниз, а вот если нефть задумает сильно завалиться, это сулит проблемы многим.

Газ же пока в хорошем настроении и продолжает свой очень неплохой UPтренд. На пути первый серьезный рубеж в 3 доллара за мбте. Выше этой линии если котировки закрепятся, как бывало ранее, то можно будет помечтать и о газе по $4.

Осень уже прям в плотную пробирается в город да и страну, но сегодня еще будет солнце и надеюсь тепло!!! Желаю всем с кайфом провести спортивный вторник! Продуктивных вам дел, отличного настроения и добрых людей вокруг! Сами тоже не забывайте делиться теплом! И конечно удачных сделок!