золото

Пара доллар/рубль на прошедшей неделе упала и закрылась на уровне 91.60. На мой взгляд, закончилась волна С восходящей коррекции. Индекс РТС вырос и закрылся на уровне 1184.68. Индекс российских государственных облигаций (RGBI-tr) упал и закрылся на уровне 596.26. Подробнее смотрите в программе «Итоги недели».

Мировые рынки

Нефть Я считаю, что низы 4-х летнего цикла уже установлены и долгосрочный разворот вверх произошёл. Сейчас мы закончили вторую волну. Количество действующих вышек в США упасло с 506 до 499. Чистый объём длинных спекулятивных позиций на прошедшей неделе вырос на 700, с 264 800 до 265 500. Неделя закрылась WTI — 77.99, Brent — 82.78.

Евро/доллар (EUR/USD) закончил падение и долгосрочно развернулся вверх. Закрытие недели —1.07623

Фьючерс на индекс S&P закончил плоскую коррекцию в марте 20-го года (разметка здесь), которая  является четвёртой волной. Пятая, возможно, будет КДТ. В ней закончены первая и вторая волны, идёт третья. Закрытие недели — 5161.5.

Может ли движение золота с Запада на Восток подготовить почву для валюты, обеспеченной золотом? Некоторые аналитики полагают, что это возможно. И если мир движется в этом направлении, это будет иметь катастрофические последствия для доллара США.

Последствия остаются неясными, но нет никаких сомнений в том, что ось золота движется на Восток, особенно в Китай. Почетный председатель Франко-Невадской корпорации Пьер Лассонд заявил, что мир должен осознать этот факт.

Главным покупателем золота больше не являются США. Это больше не Европа. Это Китай. На Китай приходится более двух третей всей годовой добычи. Именно здесь устанавливается цена на золото.

Спрос на золото в Китае в последние месяцы вырос. Оптовый спрос в январе установил рекорд. Активы под управлением китайских ETF, обеспеченных золотом, также достигли рекордного уровня.

За первые два месяца 2024 года Китай импортировал 367 тонн золота для немонетарного использования. Продажи золотых украшений, монет и слитков в Китае выросли на 24% в годовом исчислении.

S&P500 — 3-я неделя базового цикла. после прогнозного экстремума 19 апреля начался новый базовый цикл (в среднем 20 недель). Начало любого цикла всегда бычье. Открытие длинных позиций 22 апреля было наиболее оптимальным. Прогноз с двумя сценариями пока актуален.

ЗОЛОТО — 12-я неделя базового цикла. После прогнозных экстремумов 12 апреля и 23 апреля началась 3-я фаза базового цикла (15-18 недель), которая по всем признакам медвежья и может продлится от 3 до 7 недель. До следующего прогнозного экстремума осталось 3 недели, поэтому прогноз на 20-е числа мая пока актуален.

НЕФТЬ — 21-я неделя базового цикла (28 недель). Прогноз актуален.

ЙЕНА — 19-я неделя базового цикла (25 недель).

Экстремум обозначился 29 апреля на следующий день после прогноза. Похоже на вершину базового цикла, такой хвост трудно пробить. Также не исключаю, что это может быть вершина среднесрочного 4-летнего цикла.

Скорее всего в оставшиеся 6 недель будет формироваться 3-я медвежья фаза цикла, так как на текущем уровне закрытия 151.8 сильная поддержка. Вероятный уровень нижней точки базового цикла 148. Предварительный прогноз нижней точки 4-летнего цикла 139. Прогноз на июнь актуален.

Количество рабочих мест в экономике США в апреле увеличилось на 175 тыс.,
говорится в сообщении министерства труда страны.
Аналитики в среднем прогнозировали повышение на 243 тыс., по данным Trading Economics.
Респонденты агентства Bloomberg ожидали подъема на 240 тыс.

При этом безработица в США в апреле повысилась до 3,9%
по сравнению с 3,8% месяцем ранее. Эксперты не ожидали изменения

Надо поддерживать экономику.
Но тогда инфляция вырастет, а не упадёт.

Поэтому закрыл шорт золота 
(+2,62% за месяц):
при нестабильности и неуверенности в перспективах, могут вырасти закупки золота.

Как будут выкручиваться США ?
Интересное кино !

С уважением,
Олег