башнефть

«Башнефть»
Альфа-банк начал анализ акций «Башнефти» с прогнозной стоимостью $58,6 и рекомендацией «держать». Эта целевая цена предполагает 5%-ный потенциал роста бумаг с текущих уровней.
Deutsche Bank рекомендует покупать акции «Башнефти», целевая цена — $65.
Вчера акции нефтяной компании в РТС выросли на 1,4% до $54,75, индекс РТС вырос на 1,6%.
http://www.vedomosti.ru/newspaper/article/263149/bashneft
 
ОАО «КАМАЗ» готовится к участию в тендере ООН на закупки техники
Крупнейший российский производитель грузовых автомобилей ОАО «КАМАЗ» готовится к участию в тендере ООН на закупки грузовой техники, сообщил в интервью РИА Новости директор по маркетингу и рекламе КАМАЗа Ашот Арутюнян .
http://www.rian.ru/company/20110701/395922209.html
 
ОАО «КАМАЗ» рассматривает варианты сотрудничества с американцами
«Одной из целей нашей поездки было рассмотреть возможность сотрудничества с американскими заводами-производителями спецтехники. Идея простая — берется наше шасси, на него делается надстройка, которую производят американские компании, для продажи в страны „третьего мира“, — сообщил в интервью РИА Новости директор по маркетингу и рекламе КАМАЗа Ашот Арутюнян.


( Читать дальше )

«Башнефть»
Deutsche Bank Deutsche Bank понизил прогнозную стоимость акций «Башнефти» с $70 до $65, рекомендация «покупать» не изменилась. Аналитики снизили прогнозы по прибыли на акцию компании на 2011-2013 гг.
«ВТБ капитал» рекомендует покупать бумаги компании, целевая цена — $77,5.
В пятницу акции «Башнефти» котировались на РТС по $53-53,5.
http://www.vedomosti.ru/newspaper/article/261995/bashneft


«Полюс золото»
«Тройка диалог» «Тройка диалог» повысила прогнозную стоимость GDR «Полюс золота» с $34,07 до $41,71, рекомендация «держать» не изменилась.
«Альфа» рекомендует «продавать» расписки «Полюс золота», целевая цена — $32,5. Вчера GDR компании подорожали на 1,12% до $35,34.
http://www.vedomosti.ru/newspaper/article/261883/polyus_zoloto


ВТБ 24 − хватит и половины


( Читать дальше )

Результаты Башнефти (РТС: BANE; BANEP) по МСФО за 1 квартал 2011г. были в целом близки к ожиданиям рынка. Выручка увеличилась на 15% квартал-к-кварталу в основном благодаря росту цен на нефть и нефтепродукты (на 15-20%), в то время как натуральный выпуск нефти практически не изменился, а нефтепродуктов — снизился на 8%. Компания увеличила поставки на экспорт, выгодно используя рекордные цены на нефть, при этом поставки на внутренний рынок сократились. Мы ожидаем разворота тренда по географии поставок во 2 квартале, и, соответственно, более слабых финансовых показателей.

Мы сохраняем наш позитивный взгляд на акции Башнефти, основанный, прежде всего, на высоких дивидендных выплатах, инициируемых контролирующим акционером, АФК Система. Доходность по дивидендам за 2010г. составляет 15% для обычек и 19% для префов, и мы ожидаем сохранения практики высоких дивидендов.
 

ВТБ-Капитал приводит в своем обзоре интересные цифры по российской нефтянке.

• Добыча нефти в апреле выросла на 1,6%г/г в основном за счет роста добычи маленьких компаний.
• Башнефть и Сургутнефтегаз были лидерами, Лукойл — аутсайдер.
• Добыча Лукойла падает 16 месяцев подряд.
• В апреле падение добычи Лукойла составило рекордные -5,4%г/г

• в мае российские НК потеряли 12%
• Это создает возможности для покупки в секторе
• Сейчас российские НК торгуются с дисконтом 27% к компаниям развитых рынков и с дисконтом  42% компаний развивающихся рынков.
• Фундаментально — сектор дешев, краткосрочный фактор риска — цена на нефть.

«Северсталь» лезет в чужую шахту // Компания претендует на «Распадскую»
На угольную компанию «Распадская» появился новый претендент. Как стало известно «Ъ», конкурентом «Мечела» выступает «Северсталь». Владельцы «Распадской» рассчитывают продать актив в течение ближайших трех месяцев.
http://www.kommersant.ru/doc/1643132
Официально объявлено IPO Домодедово
Крупнейший в России аэропорт Домодедово объявил об IPO в Лондоне. По словам источников «Ъ», может быть размещено до 30% акций, которые продаст единственный владелец Домодедово. Им оказался Дмитрий Каменщик, хотя до сих пор в числе совладельцев аэропорта называли также Валерия Когана. Несмотря на плохую рыночную конъюнктуру и ряд политических рисков, связанных с возможными претензиями государства к Домодедово, Дмитрий Каменщик может получить в ходе IPO более $1,1 млрд.
http://www.kommersant.ru/doc/1643148
«Башнефть» отдаст больше, чем имеет // Дивиденды компании на 4 млрд руб. выше чистой прибыли


( Читать дальше )

Совет Директоров Башнефти (РТС: BANE, BANEP) рекомендовал заплатить дивиденды за 2010г. в размере 235.77 рублей по обычным и привилегированным акциям, что дает общую дивидендную доходность в 14% по «обычкам» и 18% по «префам» к текущей цене продажи. Мы напоминаем, что компания уже заплатила 104.5 рублей на акцию за 9 месяцев 2010г. Таким образом, дивиденды за 4 квартал 2010г. составят 131.27 рублей на акцию (8% и 10% доходность на обыкновенные и привилегированные акции соответственно). Мы приятно удивлены такой рекомендацией СД, так как мы не ожидали дивидендных выплат за 4 квартал. Дата отсечки — 20 мая.
Наша оценка справедливой стоимости бумаг Башнефти находится на Пересмотре, но мы считаем их привлекательной дивидендной идеей и ожидаем позитивной динамики котировок на данной новости

Toyota полностью возродится лишь к Рождеству
Руководство Toyota Motor предупредило, что может возобновить в полном объеме производство автомобилей не ранее чем к концу 2011 года. Предполагается, что именно к этому сроку автоконцерн сможет наладить нарушенные в результате землетрясения и цунами поставки комплектующих.
http://www.kommersant.ru/doc/1628577
 
За энергетиков пострадают газовики // Правительство может ограничить рост цен на газ
Для выполнения указания Владимира Путина по снижению тарифов монополий до уровня инфляции Минэкономики предложило отказаться от ускоренного вывода цен на газ на уровень равнодоходности. Это может позволить уже в 2012 году сократить рост цен на электроэнергию до 5–7%. Но придется опять снижать инвестпрограммы госкомпаний, а также в очередной раз пересматривать правила регулирования энергорынка.
http://www.kommersant.ru/doc/1628578
 
ИФК теряет акционеров // Оба основных совладельца компании хотят избавиться от нее


( Читать дальше )

 
 «Башнефть» выросла на $1 млрд
Чистая прибыль «Башнефти» по МСФО за 2010 год выросла в 3,4 раза — до $1,43 млрд. Такие показатели объясняются ростом стоимости нефти. В прошлом году «Башнефти» также удалось увеличить и уровень добычи и переработки, снизив уровень капзатрат.
http://www.kommersant.ru/doc/1627997
 
Минтранс РФ объяснил, как можно объединить «Шереметьево» и «Внуково»
Схема объединения московских аэропортов «Внуково» и «Шереметьево» с терминалом D пока не определена окончательно, но Министерство транспорта РФ считает целесообразным в рамках слияния переход на единую акцию, сообщил журналистам заместитель министра транспорта РФ Валерий Окулов.
http://www.rian.ru/economy/20110422/367222083.html
 
ОАО «СУЭК» выделяет электроэнергию
Сибирская угольная энергетическая компания накануне IPO продает энергоактивы своим совладельцам Андрею Мельниченко и Сергею Попову. Первый шаг в преддверии продажи уже сделан: ТГК-12 и ТГК-13 переданы на баланс кипрской Siberian Energy Investments.


( Читать дальше )

Ренессанс-Капитал:

• Лукойл хорошо отчитался, показал рекордный денежный поток в 3 квартале.
• Возможно увеличение дивидендов, при котором доходность дойдет до 4-5%
• Катализатор: Лукойл может объявить об участии в разработке месторождений Требса и Титова совместно с Башнефтью.
• Это объявление может быть сделано до конца этого года (аукцион по месторождению 2 декабря)
• Башнефть и Система уже говорили о возможном создании СП для разработки Требса и Титова, а Лукойл обладает всей инфраструктурой в Тимано-Печорском регионе
• Другие потенциальные драйверы:
• Объявление дивидендов в апреле 2011

02:15 Идея №2. Ренессанс-Капитал:

• Лукойл хорошо отчитался, показал рекордный денежный поток в 3 квартале.
• Если акция пробьет 1800 рублей, то ее рост может существенно ускориться
• Возможно увеличение дивидендов, при котором доходность дойдет до 4-5%
• Катализатор: Лукойл может объявить об участии в разработке месторождений Требса и Титова совместно с Башнефтью.
• Это объявление может быть сделано до конца этого года (аукцион по месторождению 2 декабря)
• Башнефть и Система уже говорили о возможном создании СП для разработки Требса и Титова, а Лукойл обладает всей инфраструктурой в Тимано-Печорском регионе
• Другие потенциальные драйверы:
• Объявление дивидендов в апреле 2011
• Листинг в Азии

dr_mart