Была телеконференция с менеджментом. С ростом дивов акционеров побрили. В стакане роботы айсбергами продают пакеты.
На 5 рублях откупите.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
комментарии Himno a la paz на форуме
-
Шортите ИнтерРао по текущим 5.20 и ваш депозит будет вам благодарен.
Авто-репост. Читать в блоге >>>Сегодня вышел отчет ИнтерРАО за 3 квартал и 9 месяцев 2020 года по МСФО.
Отчет вышел неоднозначный. Если сравнивать со 2-м кварталом 2020 года, то все выглядит просто отлично:
Выручка выросла на 13%
Чистая прибыль выросла на 104%
Капитализация выросла на 7%
А вот если сравнить с 3 кварталом 2019 года, то все уже не так хорошо:
Выручка выросла на 1.3%
Чистая прибыль снизилась на 8.5%
Капитализация выросла на 16%
Учитывая то, как выросли акции ИнтерРАО за это время (на 7% по сравнению со 2 кварталом 2020
и почти на 16% по сравнению с 3 кварталом 2019) можно сказать, что бумага не выглядит в данный
момент инвестиционно привлекательной.
Тем не менее, в секторе электрогенерации ИнтерРАО отчиталась одной из лучших. Ее отчет вышел на уровне
Русгидро и гораздо лучше, чем у Мосэнерго, ТГК-1, Юнипро и ОГК-2.
AlexChi, шортить нужно это УГ.
Влияние вакцины на рынки.
Pfizer победили короновирус? А как же Sputnik V?
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Что делать с Газпромом и его долгами.
Если бы я был Миллером то:
Разделил бы газпром на две компании, на одну бы перевел обязательства, а на другую активы.
Ну и компанию с обязательствами бы обанкротил. Сразу минус 4 триллиона долгов.Ну и акционеров бы конечно оставил в компании с долгами.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Переговоры с Алором по нефти. Как это было на самом деле.Пару недель назад по вопросам бизнеса встретился с руководителем АлорБрокер, Калиным Александром. Поспорили о событиях в нефти 21.04.20.
Я напирал на то что рынок это не школа гуманизма и пострадавшие сами себе злые буратины.Александр парировал тем что событие было беспрецедентное и виноватых нет.
Сошлись с Александром, в том что:
1)-Клиенты брокеров понесли огромные убытки
2)-Брокерам пришлось расплатиться по долгам клиентов
3)-Биржа попала в патовую ситуацию, как бы она не поступила, она столкнулась бы судебными исками и в глазах общественности выглядела бы чудовищем.
В результате разговора пришли к выводу что золотой серединой между клиентоориентированностью и суровой реальностью будет взятие брокером на себя половину убытков, если клиенты согласятся быстро погасить оставшиеся 50 процентов долга, так как деньги во времени имеют стоимость, а сумма не маленькая.
Александр рассказал что, что они командой планово прорабатывают варианты. Дедлайн по решению стоял на 22.10.04.
Так что никто с Алором не договаривался, они сами, в плановом порядке, предложили решение проблемы.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
А что с ситуацией с отрицательным и ценами на нефть на мосбирже?
События стали забываться. Интересно как обстоят дела. Смогли пострадавшие отбиться от претензий брокеров?
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Фундаментал по меди.
Экономический сбой из за COVID 19 и его влияние на промышленность создал неопределенность, в отношении факторов, влияющих на спрос и предложение меди. Нас, на самом деле, не очень интересует в какой полуфабрикат медь превращается(лента) или где медь используется. Нам важно знать баланс спроса и предложения.Используя общедоступную информацию составил табличку.
Таблица показывает что, что в целом в 2020 и 2021 году, предложения на рынке будет больше.
Чем же тогда объясняется рост цены на медь?На мой взгляд факторов два:
1. Перекос между спросом из Китая и предложением руды из Латинской Америки.
На Чили и Перу приходится 40% производства руды, а на Китай около 50% спроса меди.
Китай первым начал выходить из ограничений по пандемии COVID, в то время как Латинская америка все еще погружена в эти проблемы. Добыча на рудниках оказалась под давлением из за ограничений по борьбе с пандемией, а КНР восстанавливает спрос.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Обвал или нет на американском рынке.Вот картинка с VIX Central:
На ней мы видим что, сентябрьский фьючерс стоит все еще дешевле октябрьского — нет сейчас паники на рынке, не смотря на то что сам индекс страха в три раза выше чем год назад. Начиная с декабрьской серии, фьючи стоят дешевле. народ ожидает в 2021 году снижение волатильности.
Будет интересно посмотреть на график после истечения сентябрьских контрактов. Если горка вниз останется, то ситуация в моменте будет уже означать panic sell of.
Авто-репост. Читать в блоге >>>- Как заработать на фьючерсе на медь
Коллеги, просто покажу вам дневной график отношения фьючерса на медь и биржевой ноты JJC.
Ясен перец что нужно копать дальше, фьюч на Московской бирже дает дешевую возможность сделать это безболезненно, ГО в 4000 рублей гораздо меньше чем 3000 баксов на CME, а акциями можно перекрыться через любую проп-компанию.
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
Прошу совет роликами по TSLab на ютубеКоллеги, решил посмотреть на этот инструмент. Могли бы вы посоветовать ролики, в которых системно рассказывается об этой программе?
Какую версию качать — 2.0 или 2.1?
Авто-репост. Читать в блоге >>>- В.Д. Миловидов об отрицательных ценах на нефть.
Источником бед российских инвесторов, увлеченных игрою на рынке деривативов, стал американский рынок. Как справедливо заметил один из российских исследователей произошедшего, фьючерсные контракты на нефть Light Sweet Crude Oil, которые обращаются на Московской бирже, зеркальны контрактам Чикагской товарной биржи (CME). Из этого следует вывод: по сути своей, это самостоятельные инструменты со своей спецификацией, регламентом торгов и регулированием. Да, они привязаны к условно базовым контрактам в США, но находятся в иной правовой системе координат, а главное, в иной «экосистеме», оторванной от транспортной инфраструктуры и мощностей по хранению нефти, поставку которой предполагают эти контракты.Одна из крупнейших американских юридических фирм Clifford Chance опубликовала свои предупреждения участникам торгов фьючерсами: контроль за этим сегментом рынка со стороны Комиссии по торговле товарными фьючерсами США (CFTC) будет усиливаться. Биржа CME ужесточит требования к крупным брокерам в части их торговых стратегий и наличия «мощностей по хранению базового товара». Последнее особенно важно: торговля поставочными фьючерсами на товары, хранение и транспортировка которых находится за океаном, всегда будет под риском внезапного сбоя.
Бежать быстрее
Рынок зеркальных инструментов — это своего рода «зазеркалье», а там, как известно, чтобы стоять на месте, нужно бежать, а чтобы дойти до цели, нужно бежать намного быстрее. С этим и возникли проблемы, причем и у нас, а главное — в самих США. Запоздалая реакция бирж, брокеров, регуляторов и инвесторов за океаном только масштабировала нашу российскую медлительность.
Меньше чем за месяц до случившегося Чикагская товарная биржа начала менять систему расчетов и регламенты торгов, предусматривая вероятность отрицательных цен на фьючерсные контракты. Соответствующие изменения в регламенты торгов были внесены 3 апреля, тогда же появился список инструментов с потенциально отрицательными ценами. 8 апреля заработали новые правила расчетов. А за пять дней до обвала цен на нефтяные фьючерсы площадка опубликовала информацию для своих членов о возможном тестировании торговых операций при отрицательных ценах на активы. В списке оказались и те контракты, зеркальные образы которых обращались на Московской бирже.
Одна из крупнейших брокерских компаний США Interactive brokers, клиенты которой по всему миру понесли значительные убытки, признала, что не смогла адаптировать свои системы за столь малое время. Владелец компании Томас Петерффи выразил готовность компенсировать инвесторам потери. То, что произошло с клиентами этой компании, очень похоже на то, что произошло и с участниками торгов в России.
Можно было подготовиться раньше? Теоретически да, но на практике сделать это было крайне сложно. Так быстро торговые системы не перестраиваются, да и событие это неординарное. Тем не менее проблема не возникла спонтанно, признаки коллапса присутствовали в информационном поле, а значит, и «бежать», то есть реагировать на происходящее, всем участникам торгов надо было намного быстрее.
Все останутся при своих убытках
Периоды резких изменений конъюнктуры рынка, системных сбоев в торговле финансовыми инструментами становятся испытанием не только для его непосредственных участников, но и для регуляторов. Особенно это характерно для рынков, которые привлекают значительное количество мелких розничных инвесторов. Этих инвесторов нужно учить, формировать из них образованную клиентуру. Да, станет труднее зарабатывать на их неопытности, зато легче будут проходить новые кризисы. И проще будет регуляторам, всякий раз оказывающимся перед дилеммой, кому и как помогать в критической ситуации.
Что касается проблемы отрицательных цен на фьючерсы, то, похоже, регуляторы ни в США, ни в России не стремятся как-то активно вмешиваться в решение проблем инвесторов. Комиссия по торговле товарными фьючерсами США (CFTC), как и Банк России, заявляла о необходимости расследования, но решений пока не последовало. Российский регулятор на фоне информации об исках инвесторов к Московской бирже не нашел в ее действиях нарушений закона.
7 мая член CFTC Дэн Беркович прямо заявил: «Фьючерсные контракты, оторванные от рынка физических активов, не могут служить в качестве эффективного средства прогнозирования цен и управления рисками торговли товарами». Они, по его словам, не соответствуют требованиям закона Commodity Exchange Act и регуляторным актам CFTC.
Другой участник заседания Тайсон Слокам, представляющий общественную организации Public Citizen, вообще перевел ответственность за случившееся на «спекулянтов», накупивших виртуальной нефти, но не способных принять ее поставку. Видимо, инвесторам дают понять, что им придется разбираться с брокерами самостоятельно.
Пока же участникам торгов остается следить за предупреждениями о том, что ситуация может повториться. Думаю, на ближайшее время ими все и ограничится.
Подробнее на РБК:
quote.rbc.ru/news/article/5ee73d7a9a7947738791e59a?from=center&fbclid=IwAR12SQW8uY41g8XR1ltMUmxPDxspQN3gRcGxaTAkbcwlX2PtuBWYu_F66KEПодробнее на РБК:
Авто-репост. Читать в блоге >>> - Размер потерь-выйгрышей на СL московской биржи.
Давайте посчитаем.
Инфа из открытых источников.
Потери 1000 000 000 рублей
Это примерно 13 513 513 долларов.
700 физиков.
Курс доллара = 74.
1000 000 000 / 700 = 1 428 571 рубль. 43 копейки.
В долларах это 19 305 на человека .
Как бы не особо много. Некоторые альтернативно одаренные могут клиентских слить столько, сколько потеряли эти 700 физиков.
Авто-репост. Читать в блоге >>> - Вопрос к погорельцам в нефти.
Где вы вы видите в спецификации контракта минимальную цену в 0.01? Какую то херню вы несете.
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
Малярия
По статистике ВОЗ, в 2018 количество заболевших малярией в мире составило 228 миллионов человек, 405 000 умерли. Смертность малярии у детей — 67%.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Не рыдайте по поводу падения на мировых рынках>Скоро в игру вступять амеры и много чего выкупят. По этому на утро вторника у многих есть шанс выжить на открытии, а те кто были в правильной позиции смогут отфиксится(вы бы все равно не взяли все движение).
Если бы торги в РФ были бы открыты, то были бы напрасные кровь, кишки и слезы.
Авто-репост. Читать в блоге >>>- Не рыдайте по поводу падения на мировых рынках>
Скоро в игру вступять амеры и много чего выкупят. По этому на утро вторника у многих есть шанс выжить на открытии, а те кто были в правильной позиции смогут отфиксится(вы бы все равно не взяли все движение).
Если бы торги в РФ были бы открыты, то были бы напрасные кровь, кишки и слезы.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
