Напомню контекст.

6 августа 2023 года я вложил 290 000 ₽ в покупку EXEED LX для работы в такси.

Что по цифрам сейчас:

— совокупный доход составил 118 108 ₽

— средняя доходность получилась около 16% годовых (раньше держалась ближе к 18%)

Последний месяц: выплата 2 335 ₽, что эквивалентно примерно 10% годовых на вложенный капитал.

Почему просели выплаты

Последние 5 месяцев наблюдается снижение доходности. Управляющая компания объясняет это сразу несколькими факторами:

1️⃣ Слабая загрузка в январские праздники

2️⃣ Повышенный простой из-за технических проблем

3️⃣ Увеличившиеся расходы на содержание авто

Проще говоря, машины ломаются чаще, ремонт обходится дороже, а время простоя напрямую бьёт по выручке и спросу.

Из интересного

— УК подготовила «красивый» отчёт (выложу в комментариях в телеграмм). Букв много, на доходность это, увы, не влияет😅

Вторичный рынок

Посмотрел цены на аналогичные машины с пробегом около 150 тыс. км. Похоже, текущая рыночная стоимость — примерно 1,5 млн ₽.

Не буду обсуждать условно «идеологические причины», которые могут быть, а у кого-то не быть. Хочу поговорить просто о здравом смысле

Все ниже — исключительно мое личное оценочное суждение. 

Про Telegram

Напомню: Telegram блокируют уже второй раз. Первый был еще в 2018 году

За 12+ лет существования Telegram стал для русскоязычного пространства больше, чем просто мессенджером. Telegram — это часть экономики России

Можно даже не считать авторов каналов.

Множество компаний используют его как главный интерфейс взаимодействия с пользователями через ботов и Mini Apps. Сообщества и их монетизация были бы невозможны без Telegram

Это одна из главных площадок для маркетинга в России

Telegram-каналы — это, пожалуй, самое быстрое медиа.

По любому событию здесь можно получить аналитику с разных сторон, плюс мнения, дискуссии и мемы.

Отсутствие рекомендательной ленты — отдельный плюс.

Ты читаешь только то, что тебе интересно.

Автор может свободно давать ссылки, переливать аудиторию на другие площадки — без страха алгоритмических ограничений.

Год выдался не самым удачным — и, кажется, этого не ждал почти никто. Про альтсезон и вовсе молчу: его всё ещё кто-то ждёт?

По итогам года:

• BTC: −7%

• ETH: −11%

Оба результата хуже, чем у S&P 500 и даже индекса РТС. Признаюсь, такая картина меня удивила. Но повода для расстройства я здесь не вижу. Инвестиции — это всегда история в долгую, и один отдельно взятый год не говорит практически ни о чём.

BTC

Если отбросить аномально высокие темпы роста до 2013 года, получаем следующую картину:

с 2014 года

• средний годовой рост — 169%

• медиана — 81%

с 2020 года

• средний рост — 96%

• медиана — 95%

Если циклы всё ещё работают хотя бы частично, то 2026 год может оказаться не самым радужным. Есть даже прогнозы падения к 30 000 $, что означает −66% от текущих уровней — и, как ни странно, это не выглядит чем-то невозможным.

Зато в 2027–2028 годах я жду сильное движение вверх. Статистика и средние значения роста имеют свойство «брать своё». К следующему халвингу в апреле 2028 года диапазон 200–400 тыс. $ за BTC кажется мне вполне достижимым.

Пока кто-то удивляется просадкам в BTC и ETH, думаю будет полезно поговорить о просадках в топовых мировых компаниях, для примера возьму Cisco

Акции Cisco снова торгуются там же, где и 27 марта 2000 года — в самой точке разгара дотком-эйфории.

На фоне широкого ралли американского рынка после третьего подряд снижения ставки ФРС бумаги Cisco выросли до ~$80. Росту помог и новый драйвер — инвестиционный бум в искусственный интеллект. Компания повысила прогноз выручки до $61 млрд, активно перестраивая бизнес под ИИ-инфраструктуру.

После пузыря прошло четверть века.

Для понимания масштаба: Nasdaq 100 смог вернуться на уровни 2000 года лишь в 2015-м. Это хорошее напоминание, что «купить навсегда» в момент эйфории — стратегия с очень длинным горизонтом терпения. Отличная аналогия — японский рынок: Nikkei восстанавливался после пузыря конца 80-х больше 30 лет.

Почему это особенно актуально сейчас

Сегодня рынок все чаще сравнивают с концом 90-х. Тогда были «четыре всадника Nasdaq» — Cisco, Microsoft, Intel и Dell. Сейчас — «Великолепная семерка»: Apple, Microsoft, Nvidia, Amazon, Google, Tesla и М…

Решил собрать в одном месте самые актуальные наблюдения на текущий момент.

Сегодня банки скорее смотрят не на отдельные операции, а на модель поведения клиента в целом.

Анализируется ритм жизни счёта:

частота переводов, скорость движения денег, структура контрагентов, назначения платежей, наличие бытовых расходов и даже совпадения устройств.

Сочетание двух и более факторов уже формирует для системы «серый профиль» и резко повышает вероятность ручной проверки.

Ниже — параметры, которые чаще всего подсвечиваются антифрод-системами.

Большое количество новых отправителей

Когда за короткий период появляются входящие переводы от множества разных людей, это выглядит нетипично.

Для физлица нормально получать деньги от ограниченного круга знакомых, коллег или родственников.

А вот постоянное появление новых отправителей система часто интерпретирует как выполнение расчётных функций — P2P-торговлю или посредничество.

Минимальный остаток при активном обороте

Если деньги регулярно приходят, но к концу дня на счёте остаются копейки, профиль счёта выглядит транзитным.

Ровно 1,5 года назад я запустил небольшой эксперимент с публичным портфелем в DeFi.

Ниже — краткая хроника и итог:

• Через AAVE взял 300 стейблкоинов (DIA.e/USDC).

• Залил их в пул ликвидности на Trader Joe.

• Никакого активного управления: просто положил — и забыл.

Промежуточные UPD:

• Месяц спустя: APR упала с 23% до 21,5%, фактическая доходность — ~17% годовых.

• Через 7 месяцев доходность упала до 11%.

• Через 1 год доходность 13%

Итог спустя 18 месяцев:

• 300 → 363 стейблкоинов.

• Фактическая доходность: +14% годовых в долларах.

• Весь год: 0 телодвижений. Даже сейчас смотрю позицию через Debank — на сам сайт Trader Joe не захожу.

14% в $ при нулевом участии — отличный результат на фоне фондового рынка и тем более на фоне консервативных стратегий.

Да, риски есть (основной — взлом смартконтракта), но я работаю только с самыми надёжными протоколами: AAVE и Trader Joe. А при желании можно исключить AAVE и работать напрямую.

Без лишней воды — пройдусь по основным фондам и дам своё мнение.

Сразу обозначу: в моём рейтинге активов фонды недвижимости занимают третье место после крипты и акций.

Почему:

— не требуют управления, как «живые» квартиры/офисы

— есть шанс роста выше инфляции, плюс важный момент — растёт не только стоимость пая, но и размер регулярных выплат (при грамотном подходе).

1. Парус Логистика

Фонд без долга, скоро станет доступен для неквалов.

Максимальная доходность + индексация, а с понижением ставки ЦБ это выглядит даже интереснее, чем облигации.

2. Сбер Современный 7

Для неквалов. Мой фаворит у Сбера (и раньше топил за него).

17 складов, больше всех фондов Парус вместе. Торгуется с дисконтом → доходность около 12,5%.

3. Парус НОРДВЕЙ

Ждём хорошей индексации доходности. Планируют закрыть долг и открыть доступ для неквалов (может стать драйвером роста).

Минусы: торгуется выше стоимости активов → див. доходность чуть ниже заявленной. Плюс находится на пике цены → поэтому только 3 место.

Ответ на вопрос – «Зачем нужен этот ваш биткоин?»

В 2008 году, на фоне мирового финансового кризиса, неизвестный под псевдонимом Сатоши Накамото опубликовал документ, который изменил мир.

1. Прямая передача ценности

Биткойн — это система, позволяющая отправлять деньги от одного человека другому напрямую, без участия банков или других посредников.

2. Децентрализация

Никакого центрального сервера, никакого контролирующего органа. Сеть работает на тысячах компьютеров по всему миру. Каждый — участник, хранитель и проверяющий.

3. Блокчейн

Все транзакции объединяются в блоки, которые связаны в цепочку. Изменить прошлое невозможно без переписывания всей истории сети — это почти невозможно.

4. Доказательство работы (Proof-of-Work)

Чтобы добавить новый блок, нужно решить сложную математическую задачу. Это защищает сеть от мошенничества и двойных трат.

5. Ограниченная эмиссия

Всего будет выпущено 21 миллион биткойнов. Это делает его антиинфляционным активом — в отличие от традиционных валют, которые можно «допечатать».