Финаме
БКС Мир Инвестиций
ЛУЧШЕ РЫНКА. Рост стоимости корзины металлов на фоне ралли цен на LME, спрос на сектор после избрания Д.Трампа на ожиданиях инфраструктурных вложений.
| Число акций ао | 15 286 млн |
| Номинал ао | 0.01 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 1 881,1 млрд |
| Выручка | 1 166,2 млрд |
| EBITDA | 481,8 млрд |
| Прибыль | 122,4 млрд |
| Дивиденд ао | – |
| P/E | 15,4 |
| P/S | 1,6 |
| P/BV | 2,8 |
| EV/EBITDA | 5,6 |
| Див.доход ао | 0,0% |
| ГМК Норникель Календарь Акционеров | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
ГМК Норникель акции
123.06₽ +1.23%
-
Промсвязьбанк отмечает что ГМК может быть лучше рынка:- Покупаем Норникель
В мире продолжилась распродажа ОФЗ. Мировые ЦБ и ФРС печатают деньги и выкупают их. Это процесс уже отразился на сырьевых площадка. Металлы устремились ракетой вверх. Исходя из того, что нефть находится на низком уровне и население уже привыкло к данным валютным курсам, то сильного укрепления рубля не ожидается, а может быть даже снижения после того как иностранцы зайдут в наши бумаги. Это очень позитивно скажется на операционных результатах Норникель, причем рост цены никеля на 10% увеличивает прибыль почти на 30% компании и он еще и монополист. Так, что я покупаю уже 3 день, а вы сами думайте! Я не аналитик и будущего не знаю!)
Норильский никель не подвёл с дивидендами: http://www.nornik.ru/assets/files/2016/Press-reliz-po-dividendam-za-9M-2016_RUS.pdf
- Teapottrader, я на сайте финама смотрел в разделе сырьевых рынков этот график котировок (товар: никель). Может в квике производный инструмент на никель отличный от финамовского?
Существенная сделка
2.3. Вид и предмет сделки: договор на разработку рабочей документации и выполнение работ по проекту утилизации диоксида серы на Надеждинском металлургическом заводе им. Б.И. Колесникова Заполярного филиала Компании.
Стороны – Подрядчик: SNC-Lavalin Inc., Заказчик: Публичное акционерное общество «Горно-металлургическая компания «Норильский никель» (ПАО «ГМК «Норильский никель»). Размер сделки – Цена договора составляет 1 740 464 472 (один миллиард семьсот сорок миллионов четыреста шестьдесят четыре тысячи четыреста семьдесят два) Доллара США, без учета НДС, что составляет 12,01% от стоимости активов ПАО «ГМК «Норильский никель» (по курсу доллара США, установленного Банком России на 09.11.2016) по состоянию на 30.09.2016.
2.6. Стоимость активов эмитента на дату окончания отчетного периода (квартала), предшествующего совершению сделки (заключению договора), в отношении которого истек установленный срок представления бухгалтерской отчетности: стоимость активов ПАО «ГМК «Норильский никель» по состоянию на 30 сентября 2016 года составляет 923 906 712 тысяч рублей.
2.7. Дата совершения сделки (заключения договора): 09 ноября 2016 года.
- Татьяна В, насколько я понял, аналитики имели ввиду именно промежуточную выплату
годовая типа в 2 раза больше 
Цена на никель и правда рванула так сильно вверх, или у меня график какой-то не правильный?- Тимофей Мартынов, покопался в инете и нашёл, что по данным International Nickel Study Group мировое потребление никеля растёт ежегодно и составило в млн.т.:
2012: 1,67 2013: 1,78
2014: 1,87
2015: 1,89
А если сравнить производство 3-х крупнейших производителей никеля в мире за тот же период, то Норильский Никель ежегодно уменьшает своё производство, а два основные его конкурента увеличивают:
1) Vale Inco Ltd. (Бразилия-Канада) +22%
2) ГМК «Норильский Никель» (Россия) -12%
3) Jinchuan Group Co. Ltd. (Китай) +11%
ИМХО: исходя из вышеприведённых показателей, больше смахивает всё-таки на сырьевую причину. - Кит-Финанс: Сохранение дивидендов на прошлогоднем уровне нивелирует негатив, связанный со снижением объемов производства продукции мощностями компании. Это позитивный сигнал, на котором акции ГМК могут вернуться в районе 10 000 руб.
Совет директоров Норильского никеля 10 ноября рассмотрит рекомендации по дивидендам за 9 месяцев 2016 г. В соответствии с измененной дивидендной политикой, ГМК сможет направлять 60% годовой EBITDA на дивиденды, поскольку долговая нагрузка не должна превысить 1,8 от EBITDA. Промежуточные выплаты могут составить не менее половины годовой суммы выплат, что эквивалентно приблизительно 450 руб. на акцию.
- Удручающая динамика, значит не зря завод в Норильске закрыли из-за малого содержания в руде полезных металлов. Судя по производству за 5 лет старые рудники иссякают.
- ГМК:
Производство никеля, тыс тонн. Январь-сентябрь.
2012: 222.9
2013: 211.8
2014: 199.8
2015: 193.8
2016: 177.4 - 10 ноября Совет директоров Норки будет рассматривать рекомендуемые дивиденды за 9 месяцев и даты отсечек.
Аналитики компании «Атон»Общее производство никеля составило 56 тыс т (-4% кв/кв), а производство из российского сырья упало до 45 тыс т (-4% кв/кв) на фоне изменений в операционной модели (остановки Никелевого завода в России и увеличения поставок никелевого концентрата на завод Harjavalta в Финляндии). Производство меди упало на 4% кв/кв до 87 тыс т, производство палладия составило 649 тыс унций (-6% кв/кв), а производство платины — 156 тыс унций (-4% кв/кв). Компания снизила прогноз по производству никеля из собственного сырья на 2016 год до 195-200 тыс т с 206-212 тыс т ранее (-5%).
Наше мнение. НЕГАТИВНЫЕ результаты, свидетельствующие о том, что компания скорее всего столкнулась с неожиданными операционными трудностями из-за продолжающейся реконфигурации производственной схемы. Новый прогноз показывает, что производство никеля в 4К составит 51-56 тыс т (+13-24% кв/кв), предполагая, что компания ожидает преодолеть производственную неэффективность в 4К. Влияние на финансовые результаты, скорее всего, будет незначительным — «Норникель»может недополучить около 100 млн. долларов выручки.
- Аналитики «Промсвязьбанка». Падение производства ГМК было ожидаемо, но динамика показателей оказалась хуже прогнозов. На этом фоне сама компания была вынуждена понизить ожидания на этот год по выпуску никеля на 6-8% до 195 000 -200 000 т. «Норникель» сейчас проводит реконфигурацию активов и остановил Никелевый завод, который выпускал 120 000 т. В то же время ухудшение прогнозов произошло из-за снижения содержания металлов в руде — фактор, которым ГМК не может управлять. Мы считаем, что данная новость может негативно отразиться на акциях компании.
- ГМК Норильский Никель понизил прогноз по производству никеля на 6–8%. Компания планирует произвести 195 000–200 000 т никеля вместо первоначально запланированных 212 000 т. Это наименьшее значение как минимум с 2004 г. Причина — полная остановка Никелевого завода в Норильске. Операционные результаты показали снижение производства меди, палладия и платины. Причина — низкое содержание ценных металлов в перерабатываемом сырье, а также реконфигурация производственных мощностей. (Ведомости)
- Норникель за 9 месяцев снизил выпуск никеля на 8%, до 177,4 тыс. т, меди - на 4%, до 264 тыс. т. Надеется на рост цен в 2017.
Также делает ставку на кобальт (побочный продукт), но не раскрывает данные о выпуске одного из ключевых компонентов литий-ионных батарей, используемых в электрических автомобилях.
Но про кобальт — что-то слабый аргумент :)
ГМК Норникель - факторы роста и падения акций
- ГМК глобально выиграла от дефицита палладия 2019-2020. Он в свою очередь сложился из-за перехода автопроизводителей с дизельных двигателей на бензиновые, а также ужесточения экологических стандартов. (18.08.2020)
- К 2030 году спрос на никель со стороны производителей батарей для автомобилей может вырасти с 250 тыс т до более 1000 тыс т. В 2021 электромобили это всего 10% мирового потребления никеля. (17.08.2021)
- Стратегия компании 2030: увеличить добычу никеля и меди на 20-30%, металлы платиновой группы на 40-50% (18.01.2022)
- ГМК ранее платил большие дивиденды в долг (60% EBITDA) (18.10.2023)
- Производство всех металлов кроме меди стагнирует много лет. Компания вытягивает только за счет роста цен и падения рубля (17.08.2020)
- Возможно, с 2023 года автопроизводители смогут частично заменить палладий на платину в качестве катализатора в ДВС, чтобы снизить дефицит палладия. (18.08.2020)
- CAPEX ожидается вырастет в период с 2022 по 2025 год до $4 млрд, более чем в 2 раза выше, чем в 2020 году (17.08.2021)
- В конце 2022 года истекает акционерное соглашение и дивиденды могут снизиться в 2 раза. (09.01.2022)
- В 2021 году 43% выручки - это палладий. В то же время, спрос на палладий со временем будет ослабевать из-за роста доли электромобилей. (10.02.2022)
- В 2022 ожидается профицит на рынке никеля (10.02.2022)
- 52% продаж Норникеля шло в недружественную Европу (05.07.2022)
- Для производства электромобилей не требуется платина и палладий (05.07.2022)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
ГМК Норникель - описание компании
ГМК Норникель — крупнейшая горнодобывающая компания России.Структура продаж по итогам 2021 года:
👉43% палладий
👉по 21% никель и медь
👉4% платина
👉11% остальное
В 2017 было:
👉по 27% никель и медь
👉28% палладий
👉 7% платина
👉 11% остальное
Структура продаж по итогам 1П2020 года: палладий 48%, 20% никель, 18% медь.
Китай потребляет 50% всего никеля и 50% всей меди!
Палладий на 85% используется при производстве катализаторов в машинах с ДВС.
70% никеля используются при производстве нержавеющей стали.
15% никеля используется при производстве батареек/аккумуляторов.
Влияние курса на EBITDA:
при росте курса USDRUB с 70 до 80, сама компания оценивает вклад в EBITDA $0,5-$0,6млрд
95% продаж Норникеля по итогам 2021 года были на экспорт.
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
