Газпром акции

Маркин Павел, как-то же должны тренды сменятся. Диви-стимул как вариант

Михаил Ка, ну тогда он у вас должен быть уже в кармане. С хаёв года ГП уже сделал эту норму. Много заработали?

ну что, где там drow?
пружина-то разжимается ;)

Киса Воробьянинов, 10% почти было в электросетях сегодня, 4% для Газпрома неплохой рост... 

НеоМэн, дело вкуса, конечно, где закупаться, но какого к лешему тренда? ГП в стабильном коридоре уже 4 года ходит. Даже ТА знать не надо, чтобы иметь профит 20% в год.

ИМХО Газик надо тарить

Газик еще не играл в девальвации.  Он напугано лежит, но залежался.  
Не исключен вариант как со сбером — прыг в 2 раза. и капитализация под 100 млрд долл. Что будет более адекватно.

Сбер уже прыгнул — Роснефть 1,5 раза отыграла.  Думаю очередь за газиком. 

Цена близкая к 120 вкусна — где будет лой локально не так важно ну свозят +- дно тютелька в тютельку сложно поймать, да и не нужно  

Пёс по кличке Счастливчик, этих телеграмм на пути от 170 до 120 было великое множество, а уж сколько их было с 360 Ж)

Михаил Ка, время покупать закончится только с окончанием тренда

Олег Каширин, не,  при выплате 50% по мсфо жду не меньше 200, при очередном разводе жду похода на 100, где с удовольствием докуплюсь.

Памяти дяди Рафаэля из Уфы. Про спор техников и фундаменталистов.

Наткнулся на один спор про технику и фундаментал и  решил написать про одного прекрасного человека. В 2008 в дилинговом зале небольшой брокерской конторы Уфы («Монолит») торговал один трейдер. Мы его все звали дядя Рафаэль. В 2009 году его не стало после тяжелой болезни. Торговал он только Газпром и большими миллионными объемами. Торговал по старинке, только по устным заявкам. Молча чертил на миллиметровой бумаге графики. Никогда не увеличивал количество акций своего пакета. При падении продавал пакет и откупал то же количество, своеобразный шорт. Настоящий спекулянт, которого не волновала цена акций, а только движение. Прибыль всегда выводил. Запомнился тем, что почти не ошибался. Технику хождения Газпрома знал досконально. Рассказывал про себя мало. Знал, что начал еще в эпоху ваучеров, несколько раз уходил и возвращался на биржу. Для меня он был настоящий гуру. Иногда доходило до чудес: мог что посчитать, почертить и назвать цену акций на закрытие с точностью почти до копеек или диапазон движения акций на какой то предстоящий день или день (неделю) когда Газпром будет иметь минимальную цену в ближайшие месяцы. Так и происходило. Тогда не хватило ума попробовать перенять хотя бы часть опыта. Или хотя бы копировать его сделки. Мне казалось, что достаточно моей «интуиции». Но, по крайней мере, я воочию видел, что техника работает в грамотных руках и мозгах. Может тогда рынок был другой, манипуляций может было меньше. Не знаю. Но даже когда кризис 2008 года только начался, он просто посчитал что то на графике и сказал, когда будет дно на рынке акций. И ведь так и случилось. Можете не верить, но если есть трейдеры из Уфы, которые тоже знали его, то не дадут соврать. Хороший был человек. Часто его вспоминаю. Помню на похороны пришли почти все трейдеры из зала, были представители от брокеров. Вечная память! И помните, что прибыль не самое важное...
А я так и торгую по интуиции...
    P.S Судя по тому, что никто из Уфы не отозвался подтвердить мои слова — то ли память меня подводит, то ли финансовая смертность слишком велика и произошла смена поколений)

Олег Каширин, 
такая новость, будь она не разводом, должна вызывать уж как минимум процентов 10 роста, с учетом абсолютной ликвидности гп Ж)

Киса Воробьянинов, 
 

рост скромненький для таких новостей, не верит народ

+4% за день для Газпрома скромный рост? )))

Киса Воробьянинов, а вы ждали Газпром по 90?

Маркин Павел, примерно такая же фигня…

Смейтесь паяцы над разбитой любовью...

83 дня длился мой шорт Газпрома, но сегодня печально разбился по системному стопу на 125,60((((
А ведь столько надежд было ....

Но тем не менее я собой доволен, профит получен, позиция перевернулась в лонг, она уже (или «пока») тоже в плюсе.
Жаль, что прогноз на 115 не оправдался, но "Система, есть система".

Всем респект!!!

Киса Воробьянинов, да и верить пока нечему собственно… 

НеоМэн, Когда будет чему верить — время покупать уже пройдет.

Ну что же поглядим на долго ли хватит этой эйфории. До отсечки еще много всего произойдет, да и после нее бумага упадет на величину дивидендов а восстановится ли она после этого еще не факт. Ну и санкции новые вполне реальны.

Киса Воробьянинов, да и верить пока нечему собственно… Хотя фьючи сентябрьские ГП на рубль сегодня отстали в росте. С поправкой на дивы :)

рост скромненький для таких новостей, не верит народ

Дмитрий Баженов, полностью согласен

Роман Ранний, Я давно уже про него говорю) От 135 уже начал покупать, на днях ещё добрал)

Дмитрий Баженов, вот и аналитика подтянулась что покупать ГП надо)

редактор Боб, уже здесь это размещали. Сейчас по-идеи должны выплеснуть на рынок в моменте весь позитив. Ибо…

Газпром - для долгосрочных инвесторов!

Аналитический обзор компании «Газпром»

О компании: ПАО «Газпром» — одна из крупнейших энергетических компаний в мире. Основными направлениями ее деятельности являются геологоразведка, добыча, транспортировка, хранение, переработка и реализация углеводородов, а также производство и сбыт электрической и тепловой энергии. Компания располагает самыми богатыми в мире запасами природного газа – более 36 трлн.куб.м. Доля компании в мировых запасах составляет 17%, в российских 72%.

Фундаментальный анализ: Данные были взяты из отчётов МСФО в млн. руб за период 2006-2016 год. Начну анализ традиционно, с выручки и чистой прибыли компании.

Чистая прибыль за 9 месяцев 2016 года составляет 737 млрд. рублей, а ещё впереди данный за 4 квартал, который будет очень даже не плохим из-за рекордных поставок газа в Европу за последнее время, соответственно годовая чистая прибыль за 2016 год должна превысить прошлогоднюю прибыль.

Но мой взгляд, операционная прибыль более предпочтительней, чем чистая прибыль, так как сразу видно сколько зарабатывает компания от основной деятельности. Операционная прибыль и её маржа падает с 2013 года из-за падения цен на нефть и газ.

У показателя EBITDA и рентабельности по нему, та же картина, что и у операционной прибыли. 

Нераспределённая прибыль увеличивается каждый год, денежные средства сократились из-за погашения долгосрочных кредитов и займов.

Потоки сократились из-за увеличения капитальных вложений компании.

Коэффициент текущей ликвидности превышает единицу на протяжении последних 10 лет, это показывает, что компания легко справляется со своими краткосрочными обязательствами.

Обязательства приходящиеся на активы и капитал компании остаются в пределах нормы.

Активы компании увеличиваются с каждым годом, но рентабельность их падет, на мой взгляд на это влияет падение цен на нефть и газ, а также политизированность компании.

У капитала такая же картина, что и у активов компании.

Капитальные затраты на высоком уровне, выручка, приходящаяся на капитал, от 20% до 33 на протяжении периода 2006-2016 года. Как всем известно все затраты идут на строительство газопроводов.

Мультипликатор P/BV на самом низком уровне за последние 10 лет. P/E=3,95 – это очень дешево для такой компании, как Газпром. Также такие мультипликаторы, как: EV/EBITDA=4,85, P/S=0,67 достаточно привлекательны для покупки акций.

Балансовая стоимость акций постоянно растёт из-за роста капитала компании, справедливая цена также выше рыночной цены акции, что также показывает недооцененность акций. Под справедливой ценой, я подразумеваю цену исходя из стоимости компании.

Одним из плюсов Газпрома являются стабильные выплаты дивидендов, при текущих ценах дивидендная доходность за 2016 год составят 6,41%.

Анализ газа: Цены на газ пробили нисходящий тренд и нарисовали двоёное дно, что даёт нам сигнал о росте цен на газ, которые в дальнейшем приведут к увеличению прибыли Газпрома.

Анализ нефти: Нефть в восходящем тренде, после нескольких лет падения, наблюдается отбой от линии тренда, что также благоприятно повлияет на прибыль корпорации.  

Технический анализ: Тех. анализ я использую лишь для набора позиций, чтобы купить на откатах и т.д. В редких случаях, могу найти точку входа, если нет фундаментального драйвера роста, таких как M&A, дивидендные истории и др. С технической стороны цена находится в благоприятном интервале 117-124 рубля для покупки акций.

Вывод: Акции данной компании сильно недооценены из-за политизированности компании, но при текущей цене акций, Газпром выглядит очень привлекательным для долгосрочных инвесторов. Цены на нефть и газ начинают расти, строительство поток закончится в 2019-2021 годах, что приведёт к сокращению капитальных затрат, увеличению свободного денежного потока и в итоге к увеличению чистой прибыли.  

P.S. Дорогие читатели, плюсуйте, комментируйте! Буду и дальше стараться для вас!

*Данный аналитический обзор, это лишь анализ компании и не является указанием к действию.

**Копирование данного материала без согласования с автором запрещено.

***Другие идеи и обзоры