Блог им. FinArs

Догмы инвестиций

Составил список своих догм по инвестициям, которые считаю ключевыми.
Пройдусь по каждой, возможно кто-то найдет их полезными или, как минимум, задумается над тем, чтобы иметь свои. 

🔸Деньги должны быть свободными (не кредит, не последние) 

  • Важно НЕ инвестировать свои последние сбережения и тем более заемные средства, которые могут быть необходимы в случае неожиданных обстоятельств. 
  • Инвестиции должны осуществляться только из свободных средств, которые не нужны в краткосрочной перспективе. 
  • Поэтому если у вас есть кредиты, займы и прочие обременения, то первостепенно сфокусируйтесь на том, чтобы их закрыть. 

🔸Инвестиции должны быть долгосрочными

  • Чем на больший период вы инвестируете, тем больше возможность получить высокую доходность за счет роста бизнеса (=акций) и дивидендов, а также избежать риска, связанного с краткосрочными колебаниями цен на акции и рыночной волатильностью.

🔸Без стратегии — нет цели, без цели — нет прибыли

  • Каждый инвестор должен иметь четкую стратегию и цель, чтобы понимать, куда он движется и какими инструментами может достигнуть своих целей. 
  • Без стратегии и цели, инвестор может потеряться в инвестиционном шуме и рискует не только не получить желаемой прибыли, но и потерять свои средства. 
  • Вывод. Важно составить свою стратегию инвестирования

🔸Бизнес думает долгосрочно, результаты можно спрогнозировать 

  • Бизнес не живет только текущим днем, он строит планы, реализуют стратегию, долгосрочно развивается. В моменты турбулентности рынка важно про это помнить, т.к. часто люди смотрят только на график и принимают импульсивные решения, в то время как с бизнесом все в порядке.
  • Для прогнозирования результатов работает “правило зачетки”: если отличник всегда получает 5ки, большая вероятность, что ближайший зачет будет сдан также на 5. Поэтому, при отсутствии непредвиденных обстоятельств, результаты бизнеса можно спрогнозировать, а вот цены на акции — нет.

🔸Цены на акции невозможно предсказать

  • Никто не может предсказать, как будут меняться цены на акции: упадут они или вырастут. Не верьте никому, кто говорит иначе. Не пытайтесь переиграть рынок, угадывая цены.
  • Цену можно сравнить с мнением людей, толпы. Инвестор должен изучать бизнес компании, а не пытаться прогнозировать цены на акции (угадывать мнения).

🔸Диверсификация — защита от неожиданностей

  • Разнообразие инвестиций в различные компании, отрасли, рынки и даже использование разных брокеров (как показала практика) помогает снизить риски и более равномерно распределить их по портфелю.

🔸Спекуляции ведут к убыткам и выгоранию

  • Спекуляции = быстрые сделки — это инвестирование с целью быстрой прибыли на краткосрочной основе с высоким риском. Могут привести к большим потерям (особенно с “плечом”). 
  • Спекулятивная торговля может вызвать эмоциональный стресс и соблазн действовать по интуиции вместо анализа фундаментальных факторов. 
  • Инвестор — не спекулянт и не трейдер. Инвестор вместо краткосрочных трейдов всегда должен держать в фокусе долгосрочные инвестиции в качественные компании.

🔸Превзойти рынок не всегда значит заработать

  • Как бы вы не старались обыграть рынок, но если по итогам 2022 года ваш портфель в минусе, вы ничего не заработали. Превзошли, но не заработали. 
  • Попытка обыграть рынок может привести к более высоким расходам на комиссии, налоги, маржинальные позиции и тд, т.е. все то, за что дополнительно платите %, это могут быть существенные суммы.
  • Инвестирование должно быть основано на фундаментальном анализе и дисциплине, а не на стремлении обогнать рынок. 

🔸Ваши деньги — ваша ответственность

  • Вы должны осознавать, что сами несете ответственность за свои деньги и то, как ими распоряжаетесь (=куда инвестируете или тратите).
  • Решения следует принимать осознанно, на основе фундаментальных данных, а не на основе эмоций или слухов. 
  • Даже если вы доверяете свои деньги в управление профи, то все потери — ваша ответственность, а не этих профи.
Буду рад, если в комментариях поделитесь своими догмами, правилами или принципами, которых придерживаетесь при инвестировании!

Если удобно читать в ТГ, жду вас также тут t.me/fin_ars
★5
11 комментариев
вроде инвестиции и кредиты не противоречат друг другу.
у обычного американца и кредиты есть (от карточки до ипотеки) и инвестиции (на пенсию).

это же разные фин.продукты, с разным СРОКОМ (не только на доху надо смотреть, но и на сроки)

Кредиты это просто плечо.
Можно взять плечи у брокера.
А можно взять льготную ипотеку вместо покупки «на свои» и получить свободный кэш под 4-5% годовых.

Соответственно и риски те же.
avatar
— Догма есть?
— Свои нужно иметь!

avatar
Кое кто писал, что диверсификация  это защита от невежества)))
Зачастую увы, диверсификация размывает прибыль…
avatar
Questions, именно, отличная фраза Баффета! 
avatar
Questions, не зачастую, а всегда. Диверсификация — это способ снижения риска. Ниже риск — ниже доходность. Это аксиома финансов
avatar
Questions,  У нас свои реалии.  Если будет наш дневной оборот сорок крат выше по каждой отдельной компании — рыночек сам все колебания подровняет. Можно искать фундаментал и размышлять  о заслуженном росте. Нет оборота в отдельной акции, не скучайте, помножьте число бумаге  на 40 — размойте прибыль вместе с рисками колебаний — получите  эффект портфеля, не хуже чем в книжках пишут.

avatar
Questions, разнонаправленный портфель )
avatar
Угадать цены можно.
avatar
Ох уж эти догматики...
1.Чем на больший срок вы инвестируете — тем больше вы рискуете;
2. Чем большую доходность вы надеетесь получить от роста бизнеса и дивидендов — тем больше вы рискуете;
3. Инвестиции — это деятельность с целью получения прибыли. Соответственно, цель — получение прибыли;
4. Зачет не будет сдан на 5, потому что в зачете два варианта: зачет и незачет :)))
5. Спекуляции — не инвестирование...

Из всего написанного единственная правда — это то, что за свои деньги каждый отвечает сам, и потому к таким вот догмам нужно относиться максимально осознанно :)
avatar
Играть с напёрстачниками и надеется их перехитрить ... Давать свои кровные Базилио и Алисе с целью иксануться ... Февромарт много что доказал, в частности, что спекуляции это высший пилотаж )
avatar

теги блога FINARS

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн