Блог им. knowhow007

Интересный момент Интер РАО - ФСК ЕЭС ... :)

Обратите внимание на 
рыночную капитализацию Интер РАО = 390 млрд.р.  

У ФСК ЕЭС 20% от УК Интер РАО, получается на балансе ФСК акций ИРАО на 78 млрд.р.  

Рыночная капитализация ФСК ЕЭС составляет 220 млрд.р. 
Реальный собственный капитал ФСК ЕЭС составляет более 750 млрд.р.…  

доля в ИРАО по рыночной цене сейчас составляет грубо 10% от реального Собственного капитала ФСК ЕЭС…  
==============
Если исходить из рыночной капитализации ФСК, то тут доля Интера (бумажная) составляет 1\3… и если исключить стоимость пакета ИРАО из рыночной капы, то на долю реальных активов из рыночной цены приходится всего 142 млрд.р.!
Хоть в реальности по отчетам величина Чистых активов в ФСК ЕЭС выше, чем ЧА Интер РАО  рынок оценивает остальные провода, подстанции и другие активы ФСК ЕЭС в 2 раза ниже. 

Дивиденды в соотношении к рыночной стоимости акций в ФСК ощутимо выше, годовая Чистая прибыль на порядок выше…  
а рыночная оценка ниже ... 

интересное соотношение получается… :) чистая математика 3 класс средней школы = сложение, вычитание, деление ...
и смешная оценка прибыльной компании.
народ считать умеет?
на крайний случай можно воспользоваться калькулятором,
пока стадо лемингов мигрирует по указке Карабаса Барабаса именуемого в рыночных кругах кукловодом... 

Удачных инвестиций Господа… :) 

15 комментариев
шортим)
avatar
Почему Вы так активно агитируете только за ФСК ЕЭС?
avatar
siesta00, просчитываю конкретно взятую компанию в соотношении с другими эмитентами… :) 
================
я люблю покупать прибыльные активы очень дешево. Сейчас ФСК ЕЭС наверно самый интересный актив со смешной ценой на ММВБ.
Найдете что-то интересное можем сравнить показатели, цену, доходность… :)

Есть еще на ММВБ акции компании, которая работает с прибылью, платит дивиденды, Чистые активы и Собственный капитал выше НОМИНАЛА, а цена его акций в 3 раза ниже данного плинтуса?… :)  
сможете найти такой актив?
avatar
Ремора, купил по 0,173, теперь вот жду либо 0,15 (лось), либо 0,2 (профит). Как вы думаете, что будет раньше?)
avatar
KiboR, обычно бумага после закрытия ДИВГЕПА ниже пролива после отсечки не ходит в течении года. 
------------------

avatar
Ремора, в 2008-ом бумага сложилась с 0,375 в июле до 0,05 в конце октября.

Так что, если придет грандиозный обвал на рынках, то 0,15 — это вообще цветочки для падения.

Кстати, те же 0,05 были еще в начале 2016 года.

Мне эта бумага нравится, но как-то особых иллюзий к росту не испытываю, вероятность оцениваю как 50/50 — либо на 0,15, либо на 0,2! ))
avatar
KiboR, в 2008г. вся энергетика пришла в рынок с большими ИП, без дивидендоной доходности и еще  в добавок в пик паники и кризиса. Когда с рынка ломились нерезиденты,  а их денег в рынке было 95% от всей денежной массы… :) 
Сейчас аналогичных телодвижений ждать нет смысла. Дивиденды у ФСК наверно самые большие из ликвидных акций, а цена для прибыльной компании самая низкая.
avatar
Ремора, что произошло в 2016, что цена взмахнула с 0,05? На мой взгляд, те же 0,05 запросто можно увидеть в случае очередного кризиса.
avatar
KiboR, за 2015г. ФСК показала прибыль по РСБУ и по МСФО… :) 
и дивиденды начали платить. пошел рост Чистых активов.
avatar
Ремора, а что думаете про МОЭСК? Котировки давно уже полируют дно. По графику напоминает ФСК двухлетней давности. А показатели вроде потихоньку растут, долги снижаются… И привлекательнее многих улетевших вверх МРСК.
avatar
макей, МОЭСК честно не рассматривал… :) не вижу там такой дикой недооценки как в ФСК.
 +10%+30%  доходность не особо интересная.
+200%+300%  реальный апсайд у ФСК,
взял на свои в долгосрок и оставил лежать,
пока дозреют хотя бы до НОМИНАЛА = 50к
.
=================
по РСБУ 985 млрд.р. Собственный капитал акционеров ФСК ЕЭС
рыночная капитализация 220 млрд.р.
avatar
siesta00, А он с не меньшим самозабвением описывал и призывал когда цена была 0.26) Но вот чудеса, на цифрах и бумаге все вроде красиво и правильно, но те кто купил по его постам по 0.25 почему то так уже не считают) Получается все его цифры это ложь. А знаете почему, да никто в долгую инвестировать не хочет. Да недооценена, да перспективы. Но купите ее и как только перспективы появятся, вас как миноритария выкинут и кинут с этой бумагой. Нет долгосрочных инвестиций в россии. Только краткосрочные спекуляции. Вот Вам и ответ. Прямо напрашивается вывод, что хочет он об кого то закрыться в своих спекулятивных операциях. Но отдаю дань уважения Реморе, толково пишет.
avatar
Валерий Неважно, про спекуляции полностью согласен. Ситуация в Газпроме аналогична.
avatar
Валерий Неважно, не надо говорить все, никто. Эти ваши слова и есть ложь.
avatar
Валерий Неважно, если бы нужно было закрыть позиции, то это сделать не сложно внутри дня. инструмент ликвидный, обороты позволяют.
Я даю реальные показатели компании в сравнении с другими эмитентами. На лицо сильная недооценка. Рынок дает возможности, где то можно заработать 1%, где то 100%, где то все 300% если вовремя купить, есть конечно и перекупленные компании, курс акций которых неадекватно задран — к ФСК это не относится.
Если бы все компании были оценены в рынке адекватно, то трейдеры ничего бы не заработали… :)
ну может быть мелочь на кофе с бутербродом.
=============
Я часто инвестирую в долгую, при этом сравнивая отчетность, рыночную цену и показатели. Это дает хороший доход, без лишних телодвижений.
Такие инвестиции приносят от +100% до +1000%.
Можете зайти в профиль на МФД посмотреть статистику сообщений и прикинуть примерную доходность… :)
В моменте можно уйти в минус на -1% — 3%, но в долгосрок все равно все вернется с хорошей прибылью.  
===========
Такой актив как ФСК :
1. Защищен от банкротства Государством (контроль 80%).
2.  Недооценен в 4 раза к Собственному капиталу
(покупаешь акции с дисконтом за 1р. = 4р. стоимости).
3. Дает хорошую дивидендную доходность
(от 8% в год к текущей цене).
avatar

теги блога Ремора

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн