Не стреляйте в Черных Лебедей

С легкой подачи Талеба по просторам трейдонета ходит стойкое ощущение, что можно взять опционную двухстволку, БАБАХ!
И Черный Лебедь подбит одной дробинкой.

На практике это выливается в идеи регулярно покупать путы на дальние страйки.
Сколько я ни пытался это проверять, на SPY (ETF SP500) результат неизменно плачевный — ЧЛ ранен, но из последних сил улетает, оставляя нас без патронов. Эквити примерно такая:

Так что предлагаю сыграть в игру.
У каждого 2 патрона(то бишь идеи) как подбить Черного Лебедя на SPY, я провожу тест и видим результаты. Тестируем голые путы.
Можно выбрать страйки в % от текущей БА
Можно указать диапазон IV для входа (по ставке 0.25)
Можно отобрать точки входа по «цене к МА» — ниже, выше, пересечение вниз/вверх
Можно отобрать входы по результатам прошлого периода
Можно отобрать хаи и лои как исторические, так и за период, или в заданном диапазоне, ввобще настройка входа выглядит так:

Пояснения к фильтрам:


P.S. Возможна ситуация, когда ваши патроны не подойдут к нашей двухстволке.

---

Данная публикация является личным мнением автора. Мнение владельца сайта может не совпадать с мнением автора.